10 лучших ценных акций для покупки на 2022 год

10 самых дорогих акций для покупки на 2022 год.

На дорогом фондовом рынке, торгующемся вблизи рекордных максимумов, нелегко раскошелиться на акции роста. И, как показали последние несколько месяцев, погоня за высокими акциями сопряжена с большим риском. В частности, произошла огромная распродажа акций специализированных компаний по приобретению активов, акций программного обеспечения и компаний по производству электромобилей. В связи с этим многие инвесторы обращают свой взор на более оборонительные стоимостные компании. Существует множество определений стоимостных акций. Многие инвесторы используют балансовую стоимость, относительную оценку по сравнению с сектором, свободный денежный поток или оценку по сравнению со средним историческим значением, среди прочих показателей. Однако для данного списка барометром будет служить критерий 15-кратной прогнозной прибыли. Любая акция, торгующаяся по цене ниже этого порога, может быть включена в список, а все, что превышает этот показатель, исключается. Исходя из этого определения, вот 10 лучших стоимостных акций для покупки в 2022 году.

Verizon Communications Inc. (тикер: VZ)

Это не гламурный бизнес, но для инвесторов, ищущих безопасные и дешевые высокодоходные акции, телекоммуникационная отрасль является неплохим местом для поиска. В частности, Verizon предлагает много привлекательного после неутешительного 2021 года. Компания провела большую часть последних пяти лет, торгуясь между $50 и $60 за акцию. Акции не двигаются быстро. А неспособность извлечь выгоду из цикла обновления 5G до сих пор подавила тот небольшой импульс, который, возможно, был у Verizon. Однако в какой-то момент инвестиции в 5G должны начать приносить дивиденды. А пока Verizon продолжает наслаждаться невероятными денежными потоками от своего основного бизнеса. Акции не принесут большой прибыли в одночасье, но у них стабильная дивидендная доходность 4,9% с некоторым потенциалом роста, учитывая их добросовестный статус ценных бумаг с доходностью 10 раз.

Голдман Сакс Груп Инк. (GS)

На первый взгляд, Goldman Sachs выглядит как одна из самых дешевых акций в этом списке. Акции GS торгуются всего в 6,3 раза выше прогнозируемой прибыли. Во многом это объясняется тем, насколько феноменальным был 2021 год для банка. Goldman Sachs отметил улучшение ситуации на рынке кредитования, бум в сфере инвестиционно-банковских услуг и улучшение результатов подразделения по управлению активами. Опираясь на этот импульс, Goldman Sachs недавно повысил свои прогнозы и целевые показатели маржи прибыли до 2025 года. Существует некоторый риск того, что в 2022 году ситуация немного охладится; аналитики прогнозируют нормализацию доходов после эйфории 2021 года. Но даже в этом случае, исходя из более консервативного прогноза на следующий год, аналитики оценивают акции по цене ниже 10-кратной прогнозной прибыли. Это выгодная сделка. Банк также выплачивает прекрасные дивиденды в размере 2,1%, а поскольку Федеральная резервная система США собирается повысить процентные ставки, доходы могут еще раз удивить в сторону увеличения.

Wells Fargo & Co. (WFC)

Goldman — не единственная банковская акция, попавшая в список лучших ценных акций для покупки на 2022 год. Wells Fargo — еще один лучший вариант. Глубокие инвесторы могут посмеяться. В конце концов, акции Wells Fargo подскочили более чем на 50% в 2021 году. Так почему же они все еще дешевы сейчас? Ответ заключается в том, что Wells Fargo в последние годы столкнулась с ударом на раз-два. Ей пришлось иметь дело с наследием скандала с мошенническими счетами и потенциальной экономической катастрофой, вызванной COVID-19. Акции банков, как сектор, восстановили свои потери в начале пандемии, поскольку ожидаемые кредитные убытки не оправдались. Однако у Wells Fargo все еще есть дополнительные возможности для роста по мере того, как она решает свои репутационные проблемы. Генеральный директор компании разработал план сокращения накладных расходов на сумму не менее 8 миллиардов долларов в год в течение следующих нескольких лет. Это даст Wells Fargo огромный прирост прибыли. Акции компании торгуются с 12-кратным прогнозом прибыли.

Форд Мотор Ко. (F)

Может ли Ford стать импульсной акцией? С каждым месяцем это становится все более вероятным. Почтенный автопроизводитель внезапно превратился в горячую собственность: В 2021 году акции Ford удвоились. Однако даже после этого Ford остается недорогой стоимостной акцией, продающейся по цене менее чем в 11 раз превышающей прогнозную прибыль. Похоже, инвесторы наконец-то осознают, что традиционные автопроизводители на самом деле довольно конкурентоспособны на рынке электромобилей. Когда стадо новых компаний, производящих электромобили, потеряло свой блеск в 2021 году, акции таких компаний, как Ford, неожиданно взлетели. Такая компания, как Ford, является гораздо более безопасной ставкой, чем компания с огромной оценкой, но минимальными доходами, как, например, Rivian Automotive Inc. (RIVN). А поскольку Ford уже имеет огромную прибыльность, он может вознаградить акционеров дивидендами в размере 2% и ощущением стабильности в ожидании того, как пойдет эволюция электромобилей компании.

Fidelity National Information Services Inc. (FIS)

Fidelity Information Services — диверсифицированная компания, занимающаяся финансовыми операциями, платежами и информационными технологиями. Это одна из самых быстрорастущих компаний в этом списке, поскольку аналитики считают, что в 2022 и 2023 годах прибыль компании будет расти на 13% в год. Несмотря на это, на фоне распродажи акций в секторе платежных систем, Fidelity Information Services упала примерно на 25% в 2021 году и, таким образом, попала в список лучших стоимостных акций для инвестирования, поскольку акции торгуются по цене всего в 14 раз выше прогнозируемой прибыли за 2022 год. Это, по-видимому, связано с общими опасениями по поводу того, что финтех может разрушить унаследованные платежные компании. Однако Fidelity Information Services должна избежать этого риска, поскольку это диверсифицированный бизнес, охватывающий бесчисленные направления платежного бизнеса. У нее есть высокопоставленные клиенты из новых экономик, такие как PayPal Holdings Inc. (PYPL), Klarna, Amazon.com Inc. (AMZN) и Crypto.com, а сделки, как правило, представляют собой многолетние повторяющиеся потоки доходов. Короче говоря, слухи о гибели этой компании были сильно преувеличены, что создает благоприятные условия для входа в 2022 году.

International Business Machines Corp. (IBM)

Компания IBM, безусловно, пропустила большую часть крупных инноваций в технологическом секторе за последнее десятилетие. Когда-то этот технологический гигант был крупнейшей компанией в мире по рыночной капитализации. Сегодня его масштабы уже не те. Однако многие инвесторы преждевременно списали компанию со счетов. Компания остается абсолютной машиной для получения денежных потоков благодаря своему основному бизнесу в сфере консалтинга и услуг. Это не гламурный, но очень прибыльный бизнес. Компания также активно работает в растущих секторах. У нее одна из самых передовых программ по искусственному интеллекту в мире. Коммерциализация идет медленно, но если IBM решит эту проблему, это станет переломным моментом. Тем временем, покупка компанией Red Hat дала ей большой толчок в таких трендовых категориях, как облачные вычисления и виртуализация. Конечно, IBM все еще сталкивается со структурными препятствиями. Но при 12-кратном прогнозируемом коэффициенте P-E и дивидендной доходности в 5,1% цена, безусловно, подходящая для того, чтобы дать шанс истории IBM переломить ситуацию.

Гилеад Сайенсиз Инк. (GILD)

Инвесторы называют компанию Gilead Sciences ловушкой стоимости. Это потому, что за последние пять лет акции компании никуда не делись, несмотря на кажущуюся дешевизну. Это вполне объяснимо. Компания Gilead стала известной благодаря весьма успешному набору препаратов для лечения гепатита С. Gilead не смогла сразу же продолжить эту линейку продуктов вторым актом, в результате чего доходы, прибыль и цена акций компании застопорились. Однако, казалось бы, под радаром, Gilead вышла из спада. Аналитики прогнозируют двузначный рост в 2022 году, поскольку клинический конвейер и приобретения Gilead начинают работать. Инвестиции в биотехнологии всегда зависят от определенной степени везения в зависимости от результатов клинических испытаний. Однако, учитывая, что доходы должны подскочить, Gilead выглядит привлекательно при 10-кратной прогнозной прибыли и дивидендной доходности в 4%.

FedEx Corp. (FDX)

FedEx стала жертвой постпандемического спада. Акции компании резко выросли в 2020 году, поскольку растущий спрос на электронную коммерцию привел к беспрецедентной потребности в услугах FedEx по доставке и логистике. Ранее инвесторы опасались, что Amazon отберет долю рынка у FedEx. Однако с ростом карантинных покупок в 2020 году посылок было более чем достаточно, чтобы все были заняты. Однако 2021 год оказался более сложным. Нехватка рабочей силы и резкий рост заработной платы не позволяли поддерживать готовность персонала при разумных затратах. Растущие цены на топливо снижали прибыль. Закрытие портов, вакцинация и другие внешние факторы добавили дополнительные сложности в бизнес FedEx. Несмотря на все это, FedEx по-прежнему стоит всего в 12 раз больше прогнозируемой прибыли. Несмотря на реальные негативные факторы, доходы компании более чем компенсируют их. В связи с этим FedEx только что объявила о программе ускоренного выкупа акций на сумму 1,5 миллиарда долларов, чтобы скупить акции компании, пока они дешевы. Как будто этого недостаточно, аналитики JPMorgan Chase назвали акции FedEx одним из своих лучших транспортных предложений на 2022 год.

Крогер Ко. (KR)

Как и FedEx, компания Kroger оказалась в сложной ситуации из-за пандемии. Первоначально компания Kroger демонстрировала высокие темпы роста, поскольку потребители пополняли свои запасы в кладовых в начале закрытия магазинов. Кроме того, за последние несколько лет компания Kroger инвестировала значительные средства в электронную коммерцию, склады и логистику. Это уже не просто «сонная» сеть продуктовых магазинов. В условиях кризиса Kroger смогла продемонстрировать свои возможности по доставке заказов и завоевать доверие нового поколения потребителей. Однако 2021 год был более сложным. Нехватка рабочей силы и проблемы с цепочкой поставок вызвали у Kroger значительное снижение рентабельности. Кроме того, общая инфляционная волна заставила Kroger и ее поставщиков резко поднять цены, что потенциально могло испортить отношения с потребителями. В долгосрочной перспективе инвестиции Kroger в логистику должны удержать компанию на правильном пути, а при 13-кратной прогнозной прибыли акции вряд ли можно назвать идеальной ценой.

ExxonMobil Corp. (XOM)

ExxonMobil переживает долгожданное возвращение. Акции Exxon пережили шестилетний спад в период с 2014 по 2020 год, причем во время пандемии акции упали со 100 долларов до предельно низкого уровня около 30 долларов. Цена на природный газ упала, а нефть сделала это еще лучше: В разгар кризиса COVID-19 цена на нефть на короткое время упала ниже $0 за баррель. Однако, как гласит пословица, лекарство от низких цен — это низкие цены. В условиях длительного падения цен на нефть производители перестали вкладывать значительные средства в новые проекты. В результате предложение нефти стало менее определенным, в то время как спрос на нефть резко возрос по мере восстановления мировой экономики. Государственное регулирование и социально сознательные инвесторы еще больше затруднили бурение новых нефтяных скважин. Это ставит существующих производителей с низкозатратными месторождениями, таких как ExxonMobil, в выигрышное положение. Акции компании продаются по цене, превышающей прибыль всего в 11 раз к 2022 году, при этом дивидендная доходность составляет почти 6%.

10 лучших ценных акций для покупки на 2022 год:

— Verizon Communications Inc. (VZ)

— Goldman Sachs Group Inc. (GS)

— Wells Fargo & Co. (WFC)

— Ford Motor Co. (F)

— Fidelity National Information Services Inc. (FIS)

— International Business Machines Corp. (IBM)

— Гилеад Сайенсиз Инк. (GILD)

— FedEx Corp. (FDX)

— Kroger Co. (KR)

— ExxonMobil Corp. (XOM)