Волновая теория Эллиотта

Что такое Волновая теория Эллиотта?

Теория волн Эллиотта была разработана Ральфом Нельсоном Эллиоттом для описания движений цен на финансовых рынках, на которых он наблюдал и идентифицировал повторяющиеся фрактальные волновые модели.Волны можно обнаружить в движении цен на акции и в поведении потребителей.Инвесторов, пытающихся извлечь выгоду из рыночного тренда, можно охарактеризовать как «на волне».1  Большое и сильное движение домовладельцев по замене существующих ипотечных кредитов новыми с более выгодными условиями называется волной рефинансирования.

Ключевые моменты

  • Волновая теория Эллиотта – это метод технического анализа, который ищет повторяющиеся долгосрочные ценовые модели, связанные с постоянными изменениями настроений и психологии инвесторов.
  • Теория идентифицирует волны, идентифицируемые как импульсные волны, которые создают модель, и корректирующие волны, которые противостоят более крупному тренду.
  • Каждый набор волн сам вложен в более крупный набор волн, которые придерживаются одного и того же импульсного / корректирующего паттерна, описываемого как фрактальный подход к инвестированию.

Истоки волновой теории Эллиотта

индексам за 75 лет.1

Эта теория получила известность в 1935 году, когда Эллиотт сделал странное предсказание дна фондового рынка,и с тех пор стала основным продуктом для тысяч управляющих портфелем , трейдеров и частных инвесторов.1

Р. Н. Эллиотт описал конкретные правила, определяющие, как идентифицировать, прогнозировать и извлекать выгоду из этих волновых паттернов.Эти книги, статьи и письма покрыты «Masterworks Р. Н. Эллиотта» ,опубликованной в 1994 году Elliott Wave International является крупнейшим независимым финансовый анализ и рынок прогнозирования фирма в мире ,чей анализ рынка и прогнозирования основаны на модели Эллиотта.1

Р. Н. Эллиотт осторожно отметил, что эти модели не дают никакойуверенности в отношении будущего движения цены, а, скорее, помогают упорядочитьвероятности будущих действий рынка.Их можно использовать в сочетании с другими формами технического анализа , включая технические индикаторы , для выявления конкретных возможностей.Трейдеры могут по-разному интерпретировать структуру волн Эллиотта на рынке в определенный момент времени.1

Как работают волны Эллиотта

Некоторые технические аналитики пытаются извлечь выгоду из волновых моделей на фондовом рынке, используя Теорию волн Эллиотта. Эта гипотеза гласит, что движения цен на акции можно предсказать, потому что они движутся по повторяющимся моделям восходящего и нисходящего движения, называемым волнами, которые создаются психологией инвестора.

Теория определяет несколько различных типов волн, включая движущие волны, импульсные волны и корректирующие волны. Это субъективно, и не все трейдеры интерпретируют теорию одинаково или соглашаются с тем, что это успешная торговая стратегия. Сама по себе идея волнового анализа не приравнивается к обычному построению чертежей, где вы просто следуете инструкциям, в отличие от большинства других ценовых формирований. Волновой анализ дает представление о динамике тренда и помогает понять движения цен гораздо глубже.

В основе принципа волн Эллиотта лежат импульсные и корректирующие волны.

Импульсные волны

Импульсные волны состоят из пяти подволн, которые совершают чистое движение в том же направлении, что и тренд следующего по величине уровня. Этот паттерн – наиболее распространенная движущая волна, и ее легче всего обнаружить на рынке. Как и все движущие волны, он состоит из пяти подволн; три из них также являются движущими волнами, а два – корректирующими волнами. Это обозначено как структура 5-3-5-3-5, показанная выше.

Однако есть три правила, которые определяют его формирование. Эти правила нерушимы. Если одно из этих правил нарушается, тогда структура не является импульсной волной, и нужно будет перемаркировать предполагаемую импульсную волну. Вот три правила: волна два не может откатиться более чем на 100% от первой волны; третья волна никогда не может быть самой короткой из первой, третьей и пятой.

Корректирующие волны

Корректирующие волны (иногда называемые диагональными волнами) состоят из трех или комбинации трех суб-волн, которые совершают чистое движение в направлении, противоположном тенденции следующей по величине степени. Как и все движущие волны, его цель – двигать рынок в направлении тренда.

Также, как и все движущие волны, он состоит из пяти подволнов. Разница в том, что диагональ выглядит как расширяющийся, либо сжимающийся клин. Кроме того, субволны диагонали могут не иметь счет до пяти, в зависимости от того, какой тип диагонали наблюдается. Как и в случае движущей волны, каждая подволна диагонали никогда полностью не повторяет предыдущую подволну, а третья подволна диагонали может не быть самой короткой волной.

Эти импульсные и корректирующие волны вложены в самоподобный фрактал для создания более крупных паттернов. Например, однолетний график может находиться в середине корректирующей волны, а 30-дневный график может показывать развивающуюся импульсную волну. Таким образом, трейдер с такой интерпретацией волн Эллиотта может иметь долгосрочный медвежий прогноз с краткосрочным бычьим прогнозом.

Прочие соображения

Эллиотт осознал, что последовательность Фибоначчи обозначает количество волн в импульсах и коррекциях.Волновые отношения в цене и времени также обычно демонстрируют отношения Фибоначчи , такие как ~ 38% и 62%.Например, коррекционная волна может иметь откат на 38% от предыдущего импульса.1

Другие аналитики разработали индикаторы, основанные на принципе волн Эллиотта, в том числе осциллятор волн Эллиотта, который изображен на изображении выше. Генератор обеспечивает компьютеризированный метод прогнозирования направления цен вбудущем на основе разницы между пятью периода и 34-периода скользящей средней.Система искусственного интеллекта Elliott Wave International, EWAVES, применяет все волновые правила и рекомендации Эллиотта к данным для создания автоматического анализа волн Эллиотта.2