Основные причины инвестировать в недвижимость
Преимущества инвестирования в недвижимость многочисленны. Благодаря правильно подобранным активам инвесторы могут наслаждаться предсказуемым денежным потоком, отличной доходностью, налоговыми преимуществами и диверсификацией, а также можно использовать недвижимость для создания богатства.
Думаете об инвестировании в недвижимость? Вот что вам нужно знать о преимуществах недвижимости и о том, почему недвижимость считается хорошей инвестицией.
Ключевые выводы
- Инвесторы в недвижимость зарабатывают деньги за счет дохода от аренды, повышения стоимости и прибыли, получаемой от коммерческой деятельности, которая зависит от собственности.
- Преимущества инвестирования в недвижимость включают пассивный доход, стабильный денежный поток, налоговые преимущества, диверсификацию и леверидж.
- Инвестиционные фонды в недвижимость (REIT) предлагают способ инвестировать в недвижимость без необходимости владеть, управлять или финансировать недвижимость.
Денежный поток
Денежный поток — это чистый доход от инвестиций в недвижимость после выплаты ипотечных платежей и операционных расходов. Ключевым преимуществом инвестирования в недвижимость является его способность генерировать денежный поток. Во многих случаях денежный поток со временем только увеличивается, когда вы выплачиваете ипотеку — и увеличиваете свой капитал.
Налоговые льготы и удержания
Инвесторы в недвижимость могут воспользоваться многочисленными налоговыми льготами и вычетами, которые помогут сэкономить деньги при уплате налогов. В общем, вы можете вычесть разумные расходы на владение, эксплуатацию и управление недвижимостью.
Быстрый факт
Вы можете снизить стоимость построек, но не земли.
А поскольку стоимость покупки и улучшения инвестиционнойсобственности может быть снижена в течение срока ее полезного использования (27,5 лет для жилой недвижимости; 39 лет для коммерческой недвижимости), вы получаете выгоду от вычетов на десятилетия, которые помогают снизить налогооблагаемый доход.1 Еще одна налоговая льгота: вы можете отложить прирост капитала, используяобмен 1031.
Признательность
Инвесторы в недвижимость зарабатывают деньги за счет дохода от сдачи в аренду, любой прибыли, получаемой от коммерческой деятельности, зависящей от собственности, и повышения стоимости. Стоимость недвижимости имеет тенденцию к увеличению со временем, и при хороших инвестициях вы можете получить прибыль, когда придет время продавать. Арендная плата также имеет тенденцию расти со временем, что может привести к увеличению денежного потока.
На этом графике Федерального резервного банка Сент-Луиса показаны средние цены на жилье в США с 1963 года. Области, заштрихованные серым цветом, указывают на рецессию в США.
Повышайте справедливость и богатство
Выплачивая ипотечный кредит, вы наращиваете капитал — актив, который является частью вашей чистой стоимости. И по мере того, как вы наращиваете капитал, у вас появляется возможность покупать больше недвижимости и еще больше увеличивать денежный поток и богатство.
Диверсификация портфеля
Еще одно преимущество инвестиций в недвижимость — это возможность диверсификации. Недвижимость имеет низкую, а в некоторых случаях отрицательную корреляцию с другими основными классами активов. Это означает, что добавление недвижимости к портфелю диверсифицированных активов может снизить волатильность портфеля и обеспечить более высокую доходность на единицу риска.
Кредитное плечо в сфере недвижимости
Кредитное плечо — это использование различных финансовых инструментов или заемного капитала (например, долга) для увеличения потенциальной доходности инвестиций. Например, 20% первоначальный взнос по ипотеке дает вам 100% стоимости дома, который вы хотите купить — это кредитное плечо. Поскольку недвижимость — это материальный актив, который может служить залогом, финансирование легко доступно.
Доходность с поправкой на конкурентный риск
Доходность недвижимости варьируется в зависимости от таких факторов, как местоположение, класс активов и управление.Тем не менее, число, к которому стремятся многие инвесторы, — это побить среднюю доходность S&P 500 — то, что многие люди имеют в виду, когда говорят «рынок».Средняя годовая доходность за последние 50 лет составляет около 11%.
Хеджирование инфляции
Способность недвижимости хеджировать инфляцию проистекает из положительной взаимосвязи между ростом ВВП и спросом на недвижимость. По мере роста экономики спрос на недвижимость приводит к росту арендной платы. Это, в свою очередь, приводит к более высокой стоимости капитала. Таким образом, недвижимость имеет тенденцию поддерживать покупательную способность капитала, передавая часть инфляционного давления на арендаторов и принимая часть инфляционного давления в форме прироста капитала.
Краткий обзор
Дискриминация при ипотечном кредитовании незаконна. Бюро финансовой защиты потребителей или в Департамент жилищного строительства и городского развития США (HUD).
Инвестиционные фонды в сфере недвижимости (REIT)
Если вы хотите инвестировать в недвижимость, но не готовы перейти к владению и управлению недвижимостью, вы можете рассмотреть возможность создания инвестиционного фонда недвижимости (REIT).Вы можете покупать и продавать публично торгуемые REIT на основных фондовых биржах.Многие торгуют при больших объемах, что означает, что вы можете быстро войти в позицию и выйти из нее. REIT должны выплачивать инвесторам 90% дохода, поэтому они обычно предлагают более высокие дивиденды, чем многие акции.
Суть
Несмотря на все преимущества инвестирования в недвижимость, есть недостатки. Одна из основных — отсутствие ликвидности (или относительная сложность преобразования актива в наличные деньги и денежных средств в актив). В отличие от транзакции с акциями или облигациями, которая может быть завершена за секунды, транзакция с недвижимостью может занять несколько месяцев. Даже с помощью брокера может потребоваться несколько недель работы, чтобы найти подходящего контрагента.
Тем не менее, недвижимость — это отдельный класс активов, который прост для понимания и может улучшить соотношение риска и доходности портфеля инвестора. Сама по себе недвижимость предлагает денежный поток, налоговые льготы, наращивание капитала, конкурентоспособную доходность с поправкой на риск и хеджирование от инфляции. Недвижимость также может улучшить портфель, снизив волатильность за счет диверсификации, независимо от того, инвестируете ли вы в физическую собственность или в REIT.