Merrill Lynch & Co

Что такое Merrill Lynch & Co?

Merrill Lynch & Co. — бывшее название известной инвестиционной компании с Уолл-стрит. С момента приобретения управлению активами Bank of America.

Основанная Чарльзом Э. Меррилом в 1914 году, Merrill Lynch & Co. долгое время была одним из знаковых институтов американского финансового сектора.

Ключевые выводы:

  • Merrill Lynch & Co. — американская финансовая фирма с давним стажем.
  • Он был приобретен Bank of America в 2009 году после финансового кризиса 2008 года.
  • До приобретения Bank of America компания была ведущим игроком на рынке субстандартного ипотечного кредитования, который рухнул в 2007 году.

Понимание Merrill Lynch & Co.

Сегодня штаб-квартира Merrill Lynch & Co. находится по адресу 250 Vesey Street в Манхэттене, Нью-Йорк.Являясь частью Bank of America, компания владеет активами под управлением (AUM) на сумму более 2,75 триллиона долларов и насчитывает более 19 000 финансовых консультантов.

Сегодня Merrill Lynch & Co. специализируется на управлении капиталом, но известна своей инвестиционно-банковской деятельностью. В июне 1971 года Merrill Lynch & Co. завершила первичное публичное размещение акций (IPO) и начала торги на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE).

В начале 2000-х годов Merrill Lynch & Co. стала лидером на рынке обеспеченных ипотекой долговых обязательств (CDO) после приобретения в 2006 году субстандартной кредитной фирмы First Franklin Financial. 

Краткий обзор

Merrill Lynch & Co. постепенно расширяла спектр услуг, приобретая и сливаясь с различными другими фирмами. Компания, в частности, занимается розничными брокерскими услугами, прайм-брокерингом, брокерско-дилерской деятельностью и торговлей товарами.

Банк Америки и Merrill Lynch & Co.

Компания стала предметом всеобщего беспокойства во время финансового кризиса 2007–2008 годов.В ноябре 2007 года Merrill Lynch & Co. объявила о миллиардных убытках, связанных с портфелем субстандартных ипотечных кредитов и связанных с ними производных продуктов. После увольнения своего главного исполнительного директора (CEO) компания начала продавать активы компании в попытке сохранить свою платежеспособность на фоне предположений о том, что она находится на грани краха.

В сентябре 2008 года Bank of America предложил приобрести Merrill Lynch & Co. с ценой предложения более 40 миллиардов долларов.Это предложение о поглощении, которое представляло собой премию в размере более 70% по сравнению с тогдашней рыночной ценой компании, было принято вскоре после этого, иBank of America в конечном итоге приобрел Merrill Lynch за 50 миллиардов долларов по сделке с акциями.

Изменения в Merrill Lynch в связи с цифровизацией и пандемией COVID-19

Пандемия COVID-19 привела к нестабильности на рынках и экономическим потрясениям. Merrill Lynch, как и многие другие финансовые учреждения, отреагировал на это внесением изменений в свою стратегию.Согласно Финансовому планированию, компания планирует сократить выплаты своим консультантам, которые управляют владельцами небольших счетов, в 2021 году, чтобы сохранить стабильность.  Консультанты не получат выплаты по производственным кредитам, полученным в домохозяйствах с доходом менее 250 000 долларов США.

Это изменение отражает тенденцию среди крупнейших брокерских фирм, которые поощряют консультантов обслуживать более крупных клиентов и переводить меньшие счета на роботов-консультантов или на самостоятельные платформы.

Это действие является отражением цифровой трансформации, произошедшей в секторе финансовых технологий.Один из руководителей Merrill заявил: «Эта [смена] действительно отражает то, где находится наш бизнес сегодня и куда он идет».