Некоторые центральные банки выбыли из гонки цифровых валют

В то время как страны по всему миру участвуют в гонке по запуску цифровой валюты центрального банка (CBDC), некоторые юрисдикции замедлили темпы или вовсе выбыли из гонки.

В то время как многие наблюдатели навязывали идею срочного запуска CBDC, некоторые страны решили, что в настоящее время нет необходимости запускать CBDC, в то время как другие страны протестировали CBDC только для того, чтобы отказаться от них.

У каждой страны были свои причины, причем мировые центральные банки представили совершенно разные объяснения того, почему их проект, связанный с CBDC, не прошел успешно или не нуждался в запуске с самого начала.

На основе общедоступных данных Cointelegraph отобрал четыре страны, которые либо остановили, либо приостановили свои CBDC или подобные CBDC инициативы.

Дания

Дания является одной из ведущих европейских стран по количеству цифровых платежей, поскольку ее население гораздо меньше других европейских стран полагается на наличные деньги.

Скандинавская страна также была одной из первых стран, изучивших возможность выпуска CBDC: датский центральный банк выразил заинтересованность в выпуске цифровой валюты в 2016 году. Затем Danmarks Nationalbank начал работу над оцифровкой местной фиатной валюты и возможным введением датской цифровой кроны.

Всего через год исследований центральный банк Дании отказался от идеи запуска CBDC, решив, что это мало поможет улучшить финансовую инфраструктуру страны. Регулятор утверждал, что в Дании уже существует «безопасная и эффективная» платежная инфраструктура, которая обеспечивает мгновенные платежи.

«Неясно, как розничные CBDC создадут значительную добавленную стоимость по сравнению с существующими решениями в Дании», — заявил Danmarks Nationalbank в отчете по CBDC в июне 2022 года.

Центральный банк указал на сопутствующие расходы и возможные риски, а также отметил потенциальные трудности для частного сектора. Банк по-прежнему продолжает следить за развитием CBDC в мире и не исключил полностью возможность создания CBDC в будущем.

Япония

Япония является третьей по богатству экономикой после США и Китая, а также третьим по величине пенсионным рынком в мире. 

Японский центральный банк — Банк Японии (BOJ) — опубликовал свой первоначальный отчет о разработке CBDC в октябре 2020 года и впоследствии начал тестирование своей цифровой валюты proof-of-concept в начале 2021 года, планируя завершить первый пилотный этап к марту 2022 года.

Однако в январе бывший чиновник BOJ Хироми Ямаока посоветовал не использовать цифровую иену в рамках монетарной политики страны, ссылаясь на риски для финансовой стабильности.

В июле 2022 года банк выпустил отчет, в котором заявил, что не планирует выпускать CBDC, «сильное предпочтение наличных денег и высокий коэффициент владения банковскими счетами в Японии». Регулятор также подчеркнул, что CBDC, как общественное благо, «должен дополнять и сосуществовать» с частными платежными услугами, чтобы Япония могла достичь безопасных и эффективных систем платежей и расчетов.

«Тем не менее, тот факт, что CBDC серьезно рассматривается как реальный вариант будущего во многих странах, должен быть воспринят серьезно», — отмечается в докладе.

Эквадор

Центральный банк Эквадора, Banco Central del Ecuador (BCE), официально объявил о создании собственной электронной валюты, известной как dinero electrónico (DE), еще в 2014 году. Ключевыми факторами программы DE были повышение финансовой доступности и снижение необходимости для центрального банка хранить и распространять большие объемы фиатной валюты.

По состоянию на февраль 2015 года Эквадор смог принять DE в качестве функционального средства платежа, позволяя квалифицированным пользователям переводить деньги через мобильное приложение. Приложение специально позволяло гражданам открывать счет, используя национальный идентификационный номер, а затем вносить или снимать деньги через специальные центры транзакций.

Хотя эквадорская DE широко упоминается как CBDC, некоторые отраслевые наблюдатели сомневались, действительно ли она является CBDC, поскольку основана на долларе США, а не на суверенной национальной фиатной валюте. Правительство Эквадора назвало поддержку своей долларовой денежной системы в качестве одной из целей создания платформы DE после того, как в сентябре 2000 года оно начало принимать доллары США в качестве законного платежного средства.

Согласно онлайн-отчетам, эквадорская DE функционировала с 2014 по 2018 год, собрав на пике своего развития в общей сложности 500 000 пользователей из примерно 17 миллионов человек. В конечном
итоге проект был деактивирован в марте 2018 года, при этом, как сообщается, BCE сослался на законодательство, отменяющее систему электронных денег центрального банка. Закон, принятый в декабре 2021 года, гласил, что системы электронных платежей должны быть переданы на аутсорсинг частным банкам.

Спустя годы после отказа от инициативы центрального банка по созданию цифровых денег Эквадор, очевидно, по-прежнему скептически относится ко всему феномену CBDC. В августе 2022 года Андрес Араус, бывший генеральный директор центрального банка Эквадора, предупредил политиков еврозоны о том, что цифровой евро может нарушить не только частную жизнь, но и демократию.

Финляндия

Для тех, кто думает, что Багамы и Китай были первыми странами в мире, развернувшими CBDC, у Банка Финляндии есть новости.

В 2020 году центральный банк Финляндии выпустил отчет под названием «Уроки, извлеченные из первого в мире CBDC», в котором привел описание своей системы смарт-карт Avant, созданной еще в 1990-х годах. Банк Финляндии утверждал, что Avant — это не только проект, который «можно считать первым в мире CBDC», но и «единственный», который был запущен в производство в то время.

После многолетних исследований Банк Финляндии запустил свой проект Avant в 1993 году. Проект предусматривал использование смарт-карт, аналогичных тем, которые сегодня используются в дебетовых и кредитных картах. Согласно различным источникам, карты Avant предшествовали попыткам создания современных CBDC.

Смарт-карта Avant. Источник: Банк Финляндии.

«Ключевое различие между Avant и системами CBDC, разрабатываемыми сегодня, заключается в том, что для современных систем CBDC карты, вероятно, будут дополнительной функцией. В Avant карты были основным компонентом», — отметил в своем отчете Банк Финляндии. Банк также предположил, что проект по сути представлял собой «розничную систему CBDC на основе токенов», исходя из современной терминологии CBDC.

По данным Банка Финляндии, карта Avant устарела и в конечном итоге была снята с производства в 2006 году, поскольку она стала дороже простых дебетовых карт. Изначально карта Avant была бесплатной для потребителей, но позже были добавлены комиссии, что, естественно, негативно повлияло на спрос на карту, отметили в банке. В то же время дебетовые карты развивались, добавляя технологию смарт-карт и становясь менее дорогими для потребителей.

Несмотря на более высокую плату, карта Avant имела некоторые неочевидные преимущества по сравнению с дебетовыми картами. По данным Банка Финляндии, Avant позволяла потребителям платить анонимно, поскольку давала возможность вообще не создавать и не использовать банковский счет.

После того как несколько лет назад Финляндия отказалась от собственного проекта, связанного с CBDC, она, похоже, поддерживает общеевропейскую цифровую валюту. В августе 2022 года глава Банка Финляндии Олли Рен выступил за принятие цифрового евро, функционирующего в тандеме с частными финтех-решениями для проведения трансграничных платежей в Европе.

Весь мир сейчас следит за CBDC, и ни одна страна не игнорирует новое финансовое явление — даже те, кто уже отложил свои собственные планы по созданию CBDC. Хотя еще предстоит выяснить, как на самом деле будут действовать различные CBDC, важно также извлечь уроки из прошлого опыта: многие центральные банки подчеркивают важность сосуществования между CBDC и частным финансовым сектором.