Прибыль на медвежьем и бычьем рынках
Как медвежьи, так и бычьи рынки представляют огромные возможности для заработка, и ключом к успеху является использование стратегий и идей, которые могут приносить прибыль в различных условиях. Это требует последовательности, дисциплины, сосредоточенности и способности использовать страх и жадность. Эта статья поможет познакомить вас с инвестициями, которые могут быть успешными как на повышающихся, так и на понижающихся рынках.
Ключевые выводы
- Есть разные способы получить прибыль на любом типе рынка. И бычий, и медвежий рынки предоставляют разные возможности, если вы можете их обнаружить достаточно рано.
- Способы получения прибыли на медвежьем рынке включают короткие позиции, пут-опционы и короткие ETF.
- Способы получения прибыли на бычьем рынке включают длинные позиции, опционы колл и ETF.
Способы получения прибыли на медвежьих рынках
Медвежий рынок определяется как падение на 20% или более в среднем по рынку. Обычно медвежьи рынки возникают во время экономических спадов или депрессий, когда преобладает пессимизм. Но среди завалов скрываются возможности заработать деньги для тех, кто умеет использовать правильные инструменты. Вот несколько способов получить прибыль на медвежьих рынках:
1. Короткие позиции
Открытие короткой позиции, также называемой короткой продажей, происходит, когда вы занимаете акции и продаете их в ожидании того, что акции упадут в будущем. Если все работает по плану и цена акции падает, вы покупаете эти акции по более низкой цене, чтобы покрыть короткую позицию и получить прибыль на разнице. Например, если вы продаете акцию ABC по цене 35 долларов за акцию, а цена акции упала до 20 долларов, вы можете выкупить акции по цене 20 долларов, чтобы закрыть короткую позицию. Таким образом, ваша общая прибыль составит 15 долларов на акцию.
2. Положите Параметры
Опцион является правом не продавать акции по определенной цене исполнения до определенной даты в будущем, называется датой истечения срока действия. Деньги, которые вы платите за опцион, называются премией. Стоимость опциона пут увеличивается по мере того, как падают базовые акции. Если акция движется ниже цены исполнения опциона пут, вы можете либо воспользоваться правом продать акцию по более высокой цене исполнения, либо продать опцион пут с прибылью.
3. Короткие ETF
Короткий биржевой фонд (ETF), также называемый обратным ETF, дает доход, обратный определенному индексу. Например, ETF, который работает обратно пропорционально Nasdaq -100, упадет примерно на 25%, если этот индекс вырастет на 25%. Но если индекс упадет на 25%, ETF вырастет пропорционально. Эта обратная зависимость делает короткие / обратные ETF подходящими для инвесторов, которые хотят получить прибыль от спада на рынках или хотят хеджировать длинные позиции от такого спада.
Способы получения прибыли на бычьих рынках
Бычий рынок возникает, когда цены на ценные бумаги растут быстрее, чем общая средняя скорость. Бычьи рынки сопровождаются периодами экономического роста и оптимизма среди инвесторов. Вот несколько подходящих инструментов для роста фондовых рынков :
1. Длинные позиции
Длинная позиция — это просто покупка акции или любой другой ценной бумаги в ожидании роста ее цены. Общая цель — купить акции по низкой цене и продать их дороже, чем вы заплатили. Разница представляет вашу прибыль.
2. Параметры вызова
Опцион является правильным, чтобы купить акции по определенной цене (цене исполнения) до определенной даты (дата истечения срока действия). Стоимость коллов растет по мере роста цены базовых акций. Если цена акции превышает цену исполнения опциона, покупатель опциона может воспользоваться правом купить акцию по более низкой цене исполнения, а затем продать ее по более высокой цене на открытом рынке, получая таким образом прибыль. Покупатель опциона также может продать опцион колл на открытом рынке с прибылью при условии, что цена акции выше страйк-цены.
3. Длинные ETF
Большинство ETF следуют определенной средней рыночной цене, такой как Промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA) или Индекс Standard & Poor’s 500 (S&P 500), и торгуются как акции. Как правило, транзакционные издержки и операционные расходы низкие и не требуют минимальных вложений. ETF стремятся воспроизвести движение индексов, за которыми они следят, за вычетом расходов. Например, если S&P 500 вырастет на 10%, ETF, основанный на индексе, вырастет примерно на такую же величину.
Как определить медвежьи и бычьи рынки
Рынки торгуются циклически, что означает, что большинство инвесторов будут испытывать как бычий, так и медвежий рынки. Ключом к получению прибыли на обоих типах рынков является определение, когда рынки начинают расти, а когда достигают дна.
Один из способов сделать это — посмотреть на линию роста / падения, которая представляет количество продвигающихся выпусков, разделенное на количество снижающихся выпусков за данный период. Число больше 1 считается бычьим, а число меньше 1 — медвежьим.
Восходящая линия подтверждает, что рынки движутся вверх. Однако линия снижения в период, когда рынки продолжают расти, может сигнализировать о коррекции. Когда линия снижается в течение нескольких месяцев, в то время как средние продолжают двигаться вверх, это можно рассматривать как отрицательную корреляцию, и вероятна серьезная коррекция или медвежий рынок. Линия роста / падения, которая продолжает двигаться вниз, сигнализирует о том, что средние значения останутся слабыми. Однако, если линия повышается в течение нескольких месяцев, а средние значения опускаются, это положительное расхождение может означать начало бычьего рынка.
Линия роста / падения — лишь один из многих индикаторов, которые могут помочь вам определить тренд.
Суть
Есть много способов получить прибыль как на медвежьем, так и на бычьем рынках. Ключ к успеху — это максимальное использование инструментов для каждого рынка. Короткие продажи, пут-опционы и короткие или обратные ETF — это несколько инструментов медвежьего рынка, которые позволяют инвесторам воспользоваться слабостью рынка, в то время как длинные позиции по акциям, ETF и опционам колл подходят для бычьих рынков. Кроме того, важно использовать индикаторы, чтобы определять, когда бычий и медвежий рынки начинаются или заканчиваются.