Tesla и другие крупные публичные компании вложили миллиарды в криптовалюты, и теперь они сильно пострадали

За последние несколько месяцев биткоин сильно упал, потеряв около 1,4 триллиона долларов с момента достижения рекордного уровня в ноябре прошлого года. За это время отдельные криптотрейдеры продавали, теряли, расстраивались и снова покупали, а публично торгуемые компании также понесли убытки почти на 7 млрд долларов, согласно данным криптоаналитической компании CoinGecko. 

Как ранее сообщал Quartz, 27 публично торгуемых компаний в настоящее время держат биткойн на своих балансах, помещая волатильную цифровую валюту туда, где обычно находятся надежные активы. Хотя в 2021 году биткоин стал все более популярным средством хеджирования от инфляции, недавний обвал криптовалюты оставил многие крупные компании с красными лицами. В последнее время хедж просто не был надежным.

Две публичные компании, производитель электромобилей Tesla и разработчик программного обеспечения MicroStrategy, в совокупности владеют около 169 000 биткоинов, что составляет почти 78% всех биткоинов, принадлежащих публичным компаниям. Только MicroStrategy составляет более половины этой суммы, владея 121 000 биткоинов, что равно 3,5 млрд долларов США.

MicroStrategy уже несколько месяцев делает большие ставки на биткоин, безоговорочно наращивая свои криптовалютные резервы. Основатель и генеральный директор компании Майкл Сейлор лично инвестировал в цифровую валюту, часто защищая и восхваляя биткоин в своем Твиттере. По данным Business Insider, в настоящее время Сейлор владеет биткоином на сумму не менее 866 миллионов долларов.

Даже в условиях криптовалютной бойни компания MicroStrategy не намерена отказываться от своих ставок на биткоин. «Наша стратегия в отношении биткоина заключается в том, чтобы покупать и держать, поэтому, если у нас есть избыточные денежные потоки или мы находим другие способы привлечения денег, мы продолжаем вкладывать их в биткоин», — заявил финансовый директор MicroStrategy Фонг Ле в интервью Wall Street Journal на этой неделе.

Компания MicroStrategy не сразу ответила на просьбу Fortune о комментарии.

Компания Tesla также твердо решила сохранить свои криптовалютные активы. В своем отчете о доходах за четвертый квартал, опубликованном в среду, компания сообщила, что не продала ни одного биткоина во время «крипто-зимы» этого года и в настоящее время владеет биткоинами на сумму 1,26 миллиарда долларов. Tesla наделала шума в начале этого года, когда компания объявила, что начнет принимать биткоин в качестве оплаты за свою продукцию, но затем быстро отозвала это заявление после критики по поводу интенсивного использования энергии при майнинге биткоина. Компания до сих пор не возобновила прием платежей в биткоинах.

Среди других компаний, чьи акции пострадали от спада криптовалют, — компания по оказанию финансовых услуг и цифровых платежей Square (8 027 биткойнов), криптовалютная биржевая платформа Coinbase (4 483 биткойна) и южнокорейский издатель видеоигр Nexon (1 717 биткойнов).

Такие компании, как MicroStrategy, начали размещать свои активы в криптовалюте, полагая, что биткоин будет более безопасным долгосрочным вложением для хранения авуаров, чем доллар США. «[Инвестирование в криптовалюту] обеспечит не только разумное хеджирование от инфляции, но и перспективу получения более высокой прибыли по сравнению с другими инвестициями», — пояснила компания MicroStrategy в заявлении от августа 2020 года после того, как она впервые начала покупать биткоин. 

Однако некоторые компании вообще отказались от покупки криптовалюты, выражая обеспокоенность печально известной волатильностью цифровых валют, таких как биткоин. 

«Мы в целом заинтересованы в безопасности и ликвидности для ведения бизнеса. Биткойн может быть слишком волатильным и слишком спекулятивным, поэтому я думаю, что пройдет еще очень много времени, прежде чем биткойн станет функциональной валютой для нас», — сказал финансовый директор PepsiCo Хью Джонстон в интервью CNBC SquawkBox в октябре прошлого года.

Даже компания Square Inc., которая обладает значительными запасами криптовалют и управляется твердым сторонником криптовалют, бывшим генеральным директором Twitter Джеком Дорси, возможно, отступит от криптовалют. После того, как компания понесла убытки в размере 20 миллионов долларов на криптовалютных инвестициях в размере 220 миллионов долларов, она объявила, что «не планирует» делать новые криптоинвестиции. 

Несколькими месяцами ранее, в марте, финансовый директор Square Амрита Ахуджа сказала Шерил Эстрада из Fortune, что «есть абсолютно все основания для того, чтобы на каждом балансе был биткоин».

Как и индивидуальные трейдеры, если компании хотят заняться криптовалютами, они должны с умом подходить к своим инвестициям. Такие компании, как MicroStrategy и Tesla, включились в игру с биткоином на ранней стадии, когда цена монеты была относительно низкой. Другим повезло меньше.

Крупные инвестиции Square в биткоин в прошлом году были сделаны прямо перед стремительным падением курса этой валюты в мае, когда с максимума почти в $60 000 она упала до минимума около $30 000, где и оставалась в течение нескольких месяцев. Nexon, еще одна компания, которая понесла большие криптовалютные потери, также стала жертвой неудачного выбора времени: она инвестировала 100 миллионов долларов в апреле 2021 года, примерно за месяц до спада биткоина.

«В нынешних экономических условиях мы считаем, что биткоин обеспечивает долгосрочную стабильность и ликвидность, сохраняя ценность наших денежных средств для будущих инвестиций», — сказал генеральный директор Nexon Оуэн Махони в заявлении, объявив об инвестициях компании в биткоин.