Финансовая энциклопедия

Сберегательные облигации США: Определение, принцип работы, виды и налоги

Опубликовано · Обновлено

Что такое сберегательные облигации США?

Сберегательные облигации США — это государственные облигации, предлагаемые гражданам страны для финансирования федеральных расходов и обеспечивающие гарантированный, хотя и скромный, доход. Эти облигации выпускаются со скидкой и предполагают фиксированную процентную ставку в течение определенного периода времени. Они являются распространенным видом государственных облигаций, которые выпускаются правительственными органами для привлечения средств населения с целью финансирования своих капитальных проектов и других операций, необходимых для управления экономикой.

Понимание сберегательных облигаций США

Когда правительство США продает сберегательные облигации, оно, по сути, одалживает деньги у населения, обещая вернуть их в заранее оговоренную дату в будущем. В обмен на предоставление правительству капитала держатели облигаций получают процентные платежи. Сберегательные облигации США привлекательны для многих людей тем, что они не облагаются государственным или местным подоходным налогом. Однако важно отметить, что эти облигации не могут быть легко переданы и не подлежат обсуждению.

История сберегательных облигаций США

Сберегательные облигации США имеют долгую историю, начиная с 1935 года, когда президент Франклин Д. Рузвельт подписал закон, разрешающий Министерству финансов США выпускать сберегательные облигации федерального займа, известные как серия А. Облигации серии Е были введены в 1941 году для финансирования Второй мировой войны и позже были переименованы в сберегательные облигации войны. После войны сберегательные облигации стали популярным вариантом инвестиций, поскольку они давали частным лицам и семьям возможность получать доход от своих вложений, пользуясь при этом гарантией правительства Соединенных Штатов.

Особенности сберегательных облигаций США

Нерыночные

Сберегательные облигации США разработаны как нерыночные, то есть инвесторы могут приобрести их только непосредственно у правительства США и не могут продать их другим инвесторам. Стоимость облигации остается неизменной в течение всего срока ее действия, что гарантирует, что инвесторы получат свои первоначальные инвестиции, если погасят облигацию. Кроме того, утерянные или поврежденные сертификаты сберегательных облигаций могут быть перевыпущены или заменены, поскольку облигация зарегистрирована правительством.

Приобрести

Инвесторы могут приобрести сберегательные облигации США с шагом в пенни с минимальной инвестиционной стоимостью $25 и максимальной стоимостью $10 000. Существует ограничение на покупку сберегательных облигаций США номиналом 10 000 долларов в течение календарного года. Эти облигации можно приобрести и погасить только в электронном виде через сайт TreasuryDirect, управляемый правительством. Чтобы совершить покупку, инвесторы должны открыть счет в TreasuryDirect и предоставить свой номер социального страхования (SSN), информацию о расчетном или сберегательном счете и адрес электронной почты.

Выплата процентов

Сберегательные облигации США являются бескупонными облигациями, что означает, что по ним не выплачиваются регулярные проценты до их погашения или наступления срока погашения. Проценты по этим облигациям начисляются раз в полгода и ежегодно в течение 30 лет. По истечении 30 лет облигация перестает приносить проценты. Инвесторы, приобретающие облигацию в конце месяца, получают проценты, начисленные за весь месяц. Любые проценты, выплачиваемые при погашении или наступлении срока погашения, перечисляются в электронном виде на указанный держателем облигации банковский счет.

Досрочное погашение

Срок погашения сберегательной облигации США варьируется, обычно он составляет от 15 до 30 лет. Держатели облигаций должны подождать не менее 12 месяцев после первоначальной покупки, прежде чем погасить облигацию, и тогда они получат номинальную стоимость плюс проценты. Если облигация погашается в течение первых пяти лет с момента покупки, держатель облигации теряет проценты за последние три месяца в качестве штрафа. Однако погашение облигации после пяти лет владения не влечет за собой никаких штрафных санкций.

Налоговые последствия

Проценты, полученные по американским сберегательным облигациям, не облагаются государственными и местными подоходными налогами. Однако федеральные налоги применяются, но только в год, когда наступает срок погашения облигации, когда облигация погашается, или через 30 лет, когда облигация перестает приносить проценты. Если инвестор использует средства, полученные от погашения облигации, для оплаты обучения в высших учебных заведениях, он может быть освобожден от более высоких налогов.

Виды сберегательных облигаций США

Существует два типа сберегательных облигаций США, которые можно приобрести в электронном виде: облигации серии EE и облигации серии I.

Сберегательная облигация США серии EE

Сберегательная облигация серии EE заменила облигацию серии E в 1980 году. Эти облигации продаются по номинальной стоимости и при погашении имеют полную стоимость. Они предлагают фиксированную процентную ставку, которая выплачивается при погашении или выкупе.

Сберегательная облигация США серии I

Сберегательная облигация серии I была введена в 1998 году. Как и облигации серии EE, облигации серии I продаются по номинальной стоимости. Эти облигации предлагают процентную ставку с поправкой на инфляцию. Процентная ставка состоит из фиксированной ставки и коэффициента инфляции, который корректируется каждые шесть месяцев в зависимости от изменений индекса потребительских цен для всех городских потребителей (CPI-U).

Преимущества и риски сберегательных облигаций США

Преимущества

  • Гарантированный доход: Сберегательные облигации США обеспечены полной верой и кредитом правительства Соединенных Штатов, что делает их одним из самых безопасных вариантов инвестиций.
  • Налоговые преимущества: Проценты, полученные по сберегательным облигациям США, как правило, не облагаются государственными и местными налогами. В некоторых случаях они также могут быть освобождены от федеральных налогов, если используются в образовательных целях.
  • Доступно: Сберегательные облигации США можно приобрести с минимальной инвестицией в 25 долларов, что делает их доступными для широкого круга инвесторов.
  • Нерыночные: Нерыночный характер сберегательных облигаций США защищает инвесторов от колебаний на рынке облигаций и обеспечивает стабильность инвестиций.

Риски

  • Инфляционный риск: американские сберегательные облигации могут не поспевать за инфляцией, особенно в периоды высокой инфляции. Хотя облигации серии I обеспечивают некоторую защиту от инфляции, их доходность может быть ниже, чем у других вариантов инвестирования.
  • Риск процентной ставки: сберегательные облигации США имеют фиксированные процентные ставки, которые остаются неизменными в течение всего срока их действия. Если рыночные процентные ставки значительно вырастут, фиксированные ставки по облигациям могут стать менее конкурентоспособными.
  • Неликвидность: Сберегательные облигации США имеют определенные даты погашения, и если инвесторам потребуется доступ к своим средствам до наступления срока погашения облигаций, они могут столкнуться со штрафами или потерей процентов.

Заключение

Американские сберегательные облигации — популярный выбор инвестиций для людей, ищущих безопасный и надежный способ сбережения денег. Они обеспечивают гарантированный доход, налоговые преимущества и доступные варианты инвестирования. Однако инвесторам следует помнить о рисках, связанных с инфляцией и колебаниями процентных ставок. В целом сберегательные облигации США могут стать ценным дополнением к диверсифицированному инвестиционному портфелю, обеспечивая стабильность и душевное спокойствие.

Вопросы и ответы

Что такое сберегательные облигации США?

Сберегательные облигации США — это государственные облигации, которые позволяют частным лицам одалживать деньги правительству. Взамен держатели облигаций получают процентные выплаты в течение определенного периода времени.

Как работают сберегательные облигации США?

Приобретая сберегательную облигацию США, вы, по сути, одалживаете деньги правительству США. Со временем на облигацию начисляются проценты, и в конце срока она может быть выкуплена за полную номинальную стоимость плюс проценты. Процентные выплаты обычно производятся раз в полгода.

Как можно приобрести сберегательные облигации США?

Сберегательные облигации США можно приобрести в электронном виде через веб-сайт TreasuryDirect. Чтобы совершить покупку, необходимо открыть счет в TreasuryDirect и предоставить свою личную информацию, включая номер социального страхования (SSN) и реквизиты банковского счета.

Какие существуют виды сберегательных облигаций США?

Существует два типа сберегательных облигаций США: облигации серии EE и облигации серии I. Облигации серии EE предлагают фиксированную процентную ставку, а облигации серии I — ставку, которая корректируется с учетом инфляции.

Каковы налоговые последствия сберегательных облигаций США?

Проценты, полученные по сберегательным облигациям США, как правило, не облагаются налогами штатов и местных органов власти. Однако они облагаются федеральными налогами. Если средства, полученные от погашения облигаций, будут использованы на образовательные цели, вы можете получить налоговые льготы.

Могу ли я погасить сберегательные облигации США до наступления срока их погашения?

Да, вы можете погасить сберегательные облигации США до наступления срока их погашения. Однако если вы погашаете облигацию в течение первых пяти лет с момента ее приобретения, вы можете потерять проценты за последние три месяца в качестве штрафа. По истечении пяти лет штрафы за досрочное погашение отсутствуют.


Похожие статьи