Понятие номинального владельца и номинальных счетов

Что такое номинант?

Номинальный держатель — это лицо или фирма, чье имя указывается на ценных бумагах или другой собственности для облегчения определенных операций или переводов, при этом фактическим или законным владельцем остается первоначальный клиент. Таким образом, номинальный держатель может выступать в роли хранителя.
Номинальный счет — это тип счета, на котором биржевой брокер держит акции, принадлежащие клиентам, облегчая покупку и продажу этих акций и обеспечивая их сохранность. В таком случае акции считаются именными.

Основные выводы

— В финансовой сфере под номинальным держателем понимается лицо или компания, которым доверено хранение ценных бумаг или имущества инвесторов; все ваши инвестиции хранятся на его имя, а вы сохраняете контроль.
— Ценные бумаги находятся в доверительном управлении, и номинальный держатель является юридическим владельцем, но вы сохраняете реальное право собственности в качестве бенефициара.
— Брокер может покупать и продавать от вашего имени, но ваши средства защищены, если брокерская компания прекратит свою деятельность или если ваш брокер попытается вас обмануть.
— Номинальная компания должна быть нейтральной третьей стороной, отдельной от самого брокера.

Понимание номинальных держателей

Инвестиционные консультационные фирмы регулярно используют номинальных держателей для защиты активов, которыми они управляют для своих клиентов. Номинальные счета — самый распространенный способ владения акциями. Биржевые маклеры предпочитают номинальные счета, поскольку они позволяют сократить расходы и повысить эффективность торговли.
Акции инвестора юридически принадлежат неторговому филиалу биржевого брокера или номинальной компании. Инвестор является бенефициарным владельцем акций и имеет права на них. Биржевой брокер регистрирует всех бенефициарных владельцев, совершает сделки в соответствии с указаниями инвестора и передает инвестору денежные средства от продаж или дивидендов.
Поскольку акции принадлежат неторговой компании, активы инвестора юридически отделены от активов и обязательств биржевого брокера. Если брокер становится неплатежеспособным, акции инвестора защищены от кредиторов.

Номинальные счета и безопасность инвестора

Хотя регулирующие органы и биржи периодически проверяют счета номинальных держателей, этот процесс не осуществляется на ежедневной основе. Поскольку биржевой брокер может в любой момент переместить или продать акции с номинальных счетов, может произойти мошенничество. Особенно часто это происходит, если фирма сталкивается с неплатежеспособностью и нуждается в наличных деньгах или активах для выполнения обязательств. Записи биржевого брокера могут быть изменены, что усложняет определение того, какие инвесторы владеют активами на номинальном счете.
Брокеры, как правило, не имеют отдельных счетов для каждого человека, а объединяют счета многих клиентов, что дает им возможность мешать больше.

Номинальные счета и вознаграждение инвесторов

Большинство крупных рынков предлагают компенсацию инвесторам, покрывающую активы, которыми владеет биржевой брокер. Инвесторам выплачивается компенсация в пределах установленной суммы, если на их счетах отсутствуют какие-либо активы и брокер не может предложить разницу наличными. Инвесторам, владеющим большим количеством акций, рекомендуется иметь счета у нескольких брокеров, поскольку маловероятно, что все брокеры одновременно потерпят неудачу, и инвестор имеет право на возмещение большей суммы, чем если бы номинальный счет был у одного брокера.

Номинальные счета и иностранные акции

Биржевой брокер, как правило, не берет на себя непосредственное хранение иностранных ценных бумаг инвестора. Брокер пользуется услугами стороннего кастодиана, как правило, подразделения крупного международного банка, предлагающего подобные услуги. Однако некоторые международные брокеры имеют местные филиалы, которые занимаются хранением ценных бумаг на некоторых или всех своих рынках.
Активы, хранящиеся в депозитарии банка, отделены от общих операций. Хотя не исключено, что глобальный банк может потерпеть крах, далеко идущие последствия, скорее всего, приведут к спасению инвесторов, защитив их стоимость активов. Однако на небольших развивающихся рынках кастодиан, не имеющий местного подразделения, может привлечь субкастодиана для хранения акций от своего имени. Если субкастодиан окажется неплатежеспособным, основной кастодиан может не нести ответственности за недостающие активы субкастодиана.

Заключение

Понимание того, что такое номинальный счет и счета номинального держателя, крайне важно для инвесторов, чтобы защитить свои активы и обеспечить сохранность ценных бумаг. Доверяя нейтральному третьему лицу в качестве номинального держателя, инвесторы могут держать свои акции на чужом имени, сохраняя при этом контроль и право собственности. Инвесторам важно знать о потенциальных рисках и мерах предосторожности, связанных с номинальными счетами, таких как вознаграждение инвестора и условия хранения иностранных ценных бумаг. Оставаясь информированными и сотрудничая с надежными брокерами, инвесторы могут ориентироваться в сложностях номинальных счетов и принимать обоснованные инвестиционные решения.

Вопросы и ответы

Что такое номинальный счет?

Номинальный счет — это тип счета, на котором биржевой брокер держит акции от имени клиентов. Акции хранятся на имя неторговой дочерней компании или номинальной компании биржевого брокера, в то время как клиенты сохраняют контроль и право собственности как бенефициарные владельцы.

Почему биржевые брокеры используют номинальные счета?

Фондовые брокеры используют номинальные счета, чтобы упростить покупку и продажу акций для своих клиентов. Это снижает административные расходы и повышает эффективность торговли. Номинальные счета также обеспечивают дополнительный уровень защиты для инвесторов, поскольку их активы юридически отделены от активов и обязательств биржевого брокера.

В чем преимущества номинального счета?

Наличие номинального счета дает ряд преимуществ, в том числе:
— Удобство покупки и продажи акций при содействии биржевого брокера.
— Защита активов в случае неплатежеспособности биржевого брокера, так как акции, находящиеся на счете номинального держателя, отделены от кредиторов биржевого брокера.
— Эффективное ведение учета и управление дивидендами и другими корпоративными действиями.

Безопасны ли номинальные счета?

Хотя номинальные счета обеспечивают определенную защиту, существуют и риски, о которых следует знать. Номинальные счета могут быть подвержены мошенничеству, особенно в периоды финансовых трудностей биржевого брокера. Однако регулирующие органы и схемы компенсации инвесторам на большинстве рынков стремятся защитить активы инвесторов, хранящиеся на номинальных счетах.

Могу ли я иметь несколько номинальных счетов у разных брокеров?

Да, можно иметь несколько номинальных счетов у разных брокеров. На самом деле, наличие счетов у нескольких брокеров может обеспечить дополнительную защиту инвесторам, поскольку они могут иметь право на компенсацию из разных источников в случае отказа брокера. Это разумная стратегия, особенно для инвесторов с большим количеством акций.

Что произойдет с моими иностранными акциями на номинальном счете?

Для хранения иностранных акций брокер обычно использует стороннего хранителя, часто подразделение крупного мирового банка. Кастодиан обеспечивает разделение активов и операций биржевого брокера. В случае отказа кастодиана последствия могут быть далеко идущими, что может привести к необходимости спасения активов инвесторов.

Что нужно учитывать при выборе номинального счета?

При выборе номинального счета необходимо учитывать репутацию и надежность биржевого брокера. Ищите брокеров, деятельность которых регулируется авторитетными органами и которые зарекомендовали себя как надежные финансовые практики. Кроме того, ознакомьтесь с условиями и положениями номинального счета, включая любые комиссии, сборы и схемы защиты инвесторов. Проведите тщательное исследование и при необходимости обратитесь за профессиональной консультацией, прежде чем открывать номинальный счет.