VanEck согласна на штраф SEC за нарушения в маркетинге ETF
Компания VanEck Associates Corporation, специализирующаяся на управлении инвестициями, заключила соглашение с Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC) о выплате штрафа в размере 1,75 млн долларов США за нарушения, связанные с маркетингом ее биржевого фонда (ETF). SEC обнаружила, что VanEck не раскрыла информацию о привлечении известного лица из социальных сетей к продвижению ETF, который был запущен в марте 2021 года.
Нераскрытый влиятельный человек и скрытая сделка
Во время запуска VanEck Social Sentiment ETF компания сотрудничала с влиятельной личностью в Интернете, чтобы повысить привлекательность фонда через социальные сети. Хотя Комиссия по ценным бумагам и биржам США не назвала конкретное имя влиятельного лица, в отчетах за 2021 год упоминается Дэвид Портной, основатель Barstool Sports, который участвовал в продвижении VanEck ETF.
Комиссия по ценным бумагам и биржам США установила, что вознаграждение влиятельного лица было привязано к росту фонда, что гарантировало увеличение вознаграждения по мере расширения фонда. Эта нераскрытая договоренность вызвала беспокойство, поскольку VanEck не проинформировала совет директоров ETF о предполагаемом участии агента влияния. Скрытая сделка имела значительные последствия для договора управления и операций фонда, нарушив обязанность совета директоров контролировать финансовые аспекты при обсуждении консультационного договора.
Критика со стороны SEC и признание VanEck в нарушении
Комиссия по ценным бумагам и биржам США раскритиковала компанию VanEck за отсутствие прозрачности и неспособность предоставить точную информацию. Эндрю Дин, соруководитель отдела по управлению активами Управления по обеспечению соблюдения законодательства SEC, подчеркнул важность прозрачности деятельности консультантов, заявив, что точное раскрытие информации имеет решающее значение для совета директоров, чтобы оценить консультационный контракт и понять экономическое воздействие лицензионных соглашений.
VanEck признала нарушение Закона об инвестиционных компаниях и Закона об инвестиционных консультантах в своем соглашении с SEC. Компания согласилась с предписанием о прекращении деятельности, порицанием и наложенным финансовым штрафом. Однако VanEck не признала и не опровергла выводы SEC.
Прекращение деятельности ETF Bitcoin Strategy и снижение комиссии
Это недавнее соглашение с SEC было достигнуто после того, как компания VanEck приняла решение о прекращении работы своего ETF Bitcoin Strategy. Решение было принято после тщательной оценки эффективности. Однако в попытке повысить популярность своего специализированного биткоин-фонда ETF с тикером HODL компания VanEck объявила о снижении комиссии с 0,25 % до 0,20 %, начиная с 21 февраля.
Последствия и извлеченные уроки
Принудительный иск SEC против VanEck подчеркивает важность прозрачности и точного раскрытия информации при маркетинге и продвижении инвестиционных продуктов. Оно служит напоминанием для инвестиционных консультантов о необходимости полностью информировать свои советы директоров и инвесторов о любых нераскрытых договоренностях, которые могут повлиять на деятельность фонда и его финансовые аспекты.
Соглашение VanEck с SEC и последующий штраф должны послужить сдерживающим фактором для других компаний отрасли, подчеркивая необходимость соблюдения правил обращения с ценными бумагами и этической маркетинговой практики. Принудительные меры также подчеркивают приверженность SEC защите инвесторов и обеспечению справедливости и прозрачности рынков.
В заключение следует отметить, что признание VanEck в нарушении и согласие выплатить штраф Комиссии по ценным бумагам и биржам США за маркетинговую практику ETF свидетельствует о пристальном внимании регуляторов к криптоиндустрии и о важности прозрачности финансовых рынков.