План владения акциями сотрудников (ESOP)

Что такое План владения акциями сотрудников (ESOP)?

План владения акциями служащих (ESOP) – это план вознаграждений служащим, который дает работникам долю владения в компании. ESOP дают компании-спонсору, продавцу- акционеру и участникам различные налоговые льготы, что делает их соответствующими планами. Компании часто используют ESOP в качестве стратегии корпоративных финансов , чтобы согласовать интересы своих сотрудников с интересами своих акционеров.

Ключевые моменты

  • План владения акциями служащим дает работникам долю владения в компании.
  • ESOP обычно создается для того, чтобы дать сотрудникам возможность покупать акции закрытой компании для облегчения планирования преемственности.
  • ESOP побуждают сотрудников делать то, что лучше всего для акционеров, поскольку сами сотрудники являются акционерами и предоставляют компаниям налоговые льготы, тем самым стимулируя владельцев предлагать их сотрудникам.
  • Компании обычно связывают распределение от плана с переходом.

Понимание планов владения акциями сотрудников (ESOP)

ESOP обычно создается для облегчения планирования преемственности в закрытой компании, предоставляя сотрудникам возможность покупать акции. ESOP создаются как трастовые фонды и могут финансироваться компаниями, вкладывающими в них недавно выпущенные акции, вкладывая деньги в покупку существующих акций компании или занимая деньги через организацию для покупки акций компании. ESOP используются компаниями любого размера, включая ряд крупных публичных корпораций.

Поскольку акции ESOP являются частью пакета вознаграждения сотрудников, компании могут использовать ESOP, чтобы участники плана были сосредоточены на корпоративных результатах и ​​повышении стоимости акций. Давая участникам плана заинтересованность в том, чтобы акции компании работали хорошо, эти планы якобы побуждают участников делать то, что лучше для акционеров, поскольку сами участники являются акционерами.

Авансовые затраты и распределения

Компании часто предоставляют сотрудникам такую ​​собственность без предварительных затрат. Компания может держать предоставленные акции в трасте в целях безопасности и роста до тех пор, пока сотрудник не уйдет на пенсию или не уволится из компании. Компании обычно связывают распределение от плана с переходом – пропорцией акций, заработанных за каждый год службы.

После того, как компания получила все права собственности, она «покупает» принадлежащие ей акции у выходящего на пенсию или увольняющегося сотрудника. Деньги от покупки поступают сотруднику единовременно или равными периодическими выплатами, в зависимости от плана. После того, как компания покупает акции и платит работнику, компания перераспределяет или аннулирует акции. Сотрудники, уходящие в отставку или выходящие на пенсию, не могут брать с собой акции, только денежные выплаты. Уволенные сотрудники часто имеют право только на ту сумму, которую они вложили в план.

Корпорации, принадлежащие сотрудникам, – это компании, контрольный пакет акций которых принадлежит их собственным сотрудникам. Эти организаторы похожи на кооперативы, за исключением того, что компания не распределяет свой капитал поровну. Многие из этих компаний предоставляют право голоса только определенным акционерам. Компании также могут предоставить старшим сотрудникам преимущество в виде большего количества акций по сравнению с новыми сотрудниками.

ESOP и другие формы собственности сотрудников

Планы владения акциями предоставляют пакеты, которые действуют как дополнительные преимущества для сотрудников, чтобы предотвратить враждебность и сохранить определенную корпоративную культуру, которую руководство компании хочет поддерживать.

Другие варианты владения служащими включают программы прямых закупок, опционы на акции , акции с ограничениями , фиктивные акции и права на повышение стоимости акций. Планы прямой покупки позволяют сотрудникам приобретать акции соответствующих компаний на свои личные деньги после уплаты налогов. Некоторые страны предоставляют специальные планы с учетом налогов, которые позволяют сотрудникам приобретать акции компании по сниженным ценам. 

Запрещенные акции, опционы на акции и фантомные акции

Запрещенные акции дают сотрудникам право получать акции в качестве подарка или приобретенного товара после выполнения определенных ограничений, таких как работа в течение определенного периода или достижение определенных показателей эффективности. Опционы на акции предоставляют сотрудникам возможность покупать акции по фиксированной цене на определенный период, а фантомные акции предоставляют денежные бонусы за хорошую работу сотрудников.

Эти бонусы равны стоимости определенного количества акций. Право на увеличение стоимости акций дает сотрудникам право повышать стоимость определенного количества акций. Компании обычно оплачивают эти акции наличными.