Время на рынке: Способы подхода к криптоинвестированию в 2023 году

2022 год был жестоким для инвесторов в криптовалюты и нелетучие токены (НФТ). Биткоин (BTC) достиг годового минимума 21 ноября, почти ровно через год после достижения рекордно высокой цены в $69 044. После такого бурного года, как криптоинвесторы должны планировать 2023 год?

Во-первых, в этой сфере существуют серьезные риски, которые стоит учитывать перед инвестированием.

Макроэкономические риски

Инвесторы должны осознать макро- и системные риски, влияющие на криптоиндустрию по мере приближения 2023 года. Война в Украине привела к энергетическому кризису, вызванному санкциями против российской энергетики. Реакция Федеральной резервной системы США на инфляцию в денежно-кредитной политике продолжает беспокоить рынки. Криптовалюты, зараженные недавними банкротствами, продолжают вызывать волатильность на рынке, а усиление давления со стороны регуляторов и капитуляция майнеров, вероятно, сохранятся и в новом году.

Война в Украине, инфляция и рост процентных ставок

Экономические последствия войны в Украине повлияли на мировую экономику. Россия является одним из крупнейших источников энергии в мире — особенно для Европы — и санкции против российских энергоносителей привели к кризису в ряде европейских стран, когда цены резко выросли, а поставки сократились.

Экономические меры, принятые правительствами в ответ на пандемию COVID-19, сопровождаемые массовым увеличением денежной массы, привели к стремительному росту инфляции в США, Европе и по всему миру.

Центральные банки пытались бороться с инфляцией путем повышения процентных ставок, оказывая понижательное давление на рынки акций и цены криптовалют в течение 2022 года. Возможная эскалация войны в Украине при упрямо высокой инфляции и процентных ставках может принести инвесторам еще больше боли в 2023 году.

Криптовалютная зараза

Эффект заражения, вызванный крахом Terra в мае, все еще преследует криптовалютные рынки. Провал FTX в ноябре привел к тому, что биткоин достиг очередного дна нового цикла. Многие компании объявили о банкротстве, и, пытаясь расплатиться с кредиторами, они могут ликвидировать свои криптоактивы, что может вызвать новые распродажи на криптовалютном рынке. Инвесторам следует помнить об этом, вступая в новый год.

Регуляторное давление

Регулирование криптовалют уже некоторое время приближается к США. Драматические события 2022 года только увеличили вероятность того, что в 2023 году регулирование будет продвигаться вперед.

Ясность в регулировании может помочь криптовалютному пространству в долгосрочной перспективе за счет привлечения институционального капитала. Однако централизованные протоколы, стейблкоины и централизованные биржи, скорее всего, будут переживать период разрушения в краткосрочной перспективе. Если такой популярный стейблкоин, как Tether (USDT) или USD Coin (USDC), окажется под пристальным вниманием регуляторов, это может вызвать турбулентность на рынке.

Капитуляция майнеров

Если цены на биткоин продолжат падать, давление на майнеров усилится. Добыча биткоина — это капиталоемкий бизнес, а падение цен делает его функционирование неустойчивым. В результате майнеры вынуждены продавать биткоин, чтобы покрыть расходы, что оказывает понижательное давление на цену.

Капитуляция майнеров характерна для предыдущих медвежьих рынков и может ознаменовать низшую точку медвежьей фазы.

Помимо этих рисков, криптовалютный рынок не перестает преподносить сюрпризы, такие как Terra и FTX. Об этом стоит помнить, когда вы думаете об инвестировании.

Разумное инвестирование в 2023 году

Этот раздел не занимается прокачкой криптовалют или проектов. Он предлагает общую стратегию разумного инвестирования, которая может снизить риск и ограничить потери.

Как говорят некоторые, деньги — король. На медвежьем рынке полезно хранить денежные резервы, поскольку трудно предсказать события типа «черный лебедь». Такие события могут стать отличной возможностью для покупки криптовалют и НФТ со скидкой.

Выделите определенный процент своего портфеля на криптовалюты голубых фишек

Инвестирование — это сохранение капитала. Инвестирование в криптовалюты «голубых фишек», такие как биткоин и эфир (ETH), является разумным шагом.

Блокчейны первого и второго уровней

Следующий шаг к инвестированию в более рискованные активы — изучение блокчейнов первого и второго уровней, за исключением биткоина и Ethereum. Возможно, стоит распределить экспозицию по блокчейнам, пережившим хотя бы один медвежий рынок, а затем обратить внимание на новые блокчейны, которые звучат многообещающе.

Среди блокчейнов первого уровня стоит упомянуть Solana, Avalanche, Polkadot, Cardano и Aptos. Некоторые блокчейны второго уровня — Polygon, Arbitrum и Immutable. Прежде чем принять решение об инвестициях, изучите и поймите плюсы и минусы каждого проекта. Прочитайте технические документы, оцените дорожные карты и изучите сообщество.

Инвестиции в блокчейн первого или второго уровня обычно менее рискованны, чем инвестиции в приложение. Например, инвестиции в Ethereum менее рискованны, чем инвестиции в приложение для децентрализованных финансов (DeFi) на базе Ethereum, такое как Uniswap. Это объясняется тем, что Ethereum имеет тысячи децентрализованных приложений, и его цена устойчива к сбою одного приложения. Однако если Uniswap потерпит неудачу, инвесторы в приложение потеряют свои деньги.

Это общий момент управления рисками, а не критика Uniswap.

Нажмите «Собрать» под иллюстрацией в верхней части страницы или перейдите по этой ссылке.

При выборе блокчейнов первого и второго уровней разумно иметь резервный вариант инвестиций для каждого основного варианта. Например, если кто-то склоняется к Solana, он может захотеть подстраховаться, вложив меньшую сумму в так называемого «убийцу Solana» Aptos.

Кроче говоря, Aptos является для Солана тем же, чем Солан был для Ethereum одним циклом ранее. Такие теневые инвестиции помогут создать надежный и сбалансированный портфель.

Airdrops

В прошлом цикле трудно забыть о выпуске Ethereum Name Service (ENS) и ApeCoin (APE), а совсем недавно — о выпуске Aptos (APT). Пространство Web3 заполнено новыми, часто заслуживающими доверия проектами. Проектам нужна армия людей для тестирования своих продуктов. Инвесторы могут участвовать в проектах на ранних стадиях, чтобы получить право на эйрдроп, когда они запустят токены.

Проекты DeFi на Ethereum широко использовали эйрдроп в предыдущем цикле. Нет причин думать, что этого не произойдет и в этот раз. 2023 год обещает стать годом, когда будет протестировано множество новых проектов.

Исторические рифмы

В предыдущем цикле появилось много моделей экспоненциального прироста. Следите за похожими темами в этом цикле. Домены ENS были большим хитом в прошлом цикле. Поскольку децентрализованные сервисы имен становятся все более популярными, возможно, стоит понаблюдать за проектами, разрабатывающими свои собственные.

В прошлом цикле отлично себя зарекомендовала компания DeFi. Токены GameFi и metaverse также показали хорошие результаты. В ближайшие несколько лет DeFi и GameFi могут стать следующими большими вещами.

В последние несколько месяцев набирает обороты SocialFi, появилось несколько перспективных проектов. Это может стать еще одной возможностью, подобной ENS, в следующем цикле.

Мемекоинам немного повезло в прошлом цикле, а Dogecoin (DOGE) остается интересным проектом при поддержке Илона Маска. Но будьте осторожны, прежде чем инвестировать в мемкоины.

Следуйте за умными деньгами

Это правило не всегда работает, но при должном усердии может сработать. Стоит следить за инвестиционным выбором таких венчурных фондов, как a16z, Sequoia Capital, Solana Ventures, Coinbase Ventures и других.

Они не всегда делают правильный выбор, но их портфели могут стать отличным местом для начала и отбора нескольких хороших инвестиционных кандидатов. Однако инвестировать в новые имена, которые являются проектами прикладного уровня, как правило, разумнее после того, как криптовалютный рынок достиг дна и восстановился в ожидании следующей волны бычьего роста.

Нет никакого секретного соуса для того, чтобы заработать миллионы в криптовалютном пространстве. Общий подход заключается в том, чтобы покупать на низком уровне и продавать на высоком. Поэтому 2023 год — неплохое время для старта, поскольку цены на рынке низкие.

Кроме того, время, проведенное на рынке, лучше, чем время выхода на рынок. Чем дольше инвесторы остаются на рынке и как можно чаще следуют основным правилам, тем выше будет их доходность. Несмотря на рыночные циклы и волатильность, криптовалюты и НФТ в целом являются линейными рынками, и добросовестная инвестиционная стратегия должна помочь получить положительную прибыль.

Эта статья не содержит инвестиционных советов или рекомендаций. Любой инвестиционный или торговый шаг связан с риском, и читателям следует проводить собственные исследования при принятии решения.

Данная статья не содержит инвестиционных советов или рекомендаций.