Использование объема торгов для понимания инвестиционной активности
Объем торгов — это общее количество акций ценной бумаги, которые были проданы в течение определенного периода времени. Объем торгов — это технический индикатор, поскольку он отражает общую активность ценной бумаги или рынка. Инвесторы часто используют объем торгов для подтверждения существования или продолжения тренда или его разворота. По сути, объем торгов может узаконить ценовое действие ценной бумаги, что затем может помочь инвестору в принятии решения о покупке или продаже этой ценной бумаги.
Ключевые выводы
- Объем торгов — это общее количество акций ценной бумаги, которые были проданы в течение определенного периода времени.
- Инвесторы часто используют объем торгов для подтверждения существования или продолжения тренда или его разворота.
- Объем торгов может сигнализировать, когда инвестору следует зафиксировать прибыль и продать ценную бумагу из-за низкой активности.
Объем торгов и импульс
Объем торгов может помочь инвестору определить импульс ценной бумаги и подтвердить тренд. Если объем торгов увеличивается, цены обычно движутся в том же направлении. То есть, если ценная бумага продолжает расти в восходящем тренде, ее объем также должен увеличиваться, и наоборот.
Например, предположим, что акции компании ABC выросли в цене на 10% за последний месяц. Инвестор заинтересован в компании и хочет приобрести 1000 акций. Они проводят фундаментальный анализ компании и видят, что ее прибыль и выручка неуклонно росли за последний год. Однако инвестор не уверен, что акции продолжат восходящий тренд, и опасается, что тренд может развернуться.
В этом примере может быть очень полезен анализ объема торгов. Инвестор видит устойчивый рост объема торгов ABC за последний месяц. Они также замечают, что объем торгов был максимальным за последние два года за последние два года, и что эта акция продолжает расти. Это сигнализирует инвестору о том, что ABC набирает обороты, и дает им уверенность в том, что тенденция должна продолжаться выше. Таким образом, увеличение объема торгов привело к тому, что инвестор приобрел 1000 акций ABC.
Объем торгов и развороты цен
Объем торгов также может сигнализировать, когда инвестору следует зафиксировать прибыль и продать ценную бумагу из-за низкой активности. Если нет связи между объемом торгов и ценой ценной бумаги, это сигнализирует о слабости текущего тренда и возможном развороте.
Например, предположим, что компания ABC продлила свой восходящий тренд еще на пять месяцев и увеличилась на 70% за шесть месяцев. Инвестор видит, что цены на акции компании ABC все еще находятся в восходящем тренде, и продолжает держаться за акции. Однако в следующие несколько недель акция продолжит восходящий тренд. Однако объем торгов уменьшается. Это может сигнализировать инвестору о том, что бычий восходящий тренд по акциям ABC начинает терять импульс и может скоро закончиться.
На следующей неделе акции ABC падают на 10% за одну торговую сессию после шести месяцев восходящего тренда. Это движение вниз приводит к тому, что акция ломает восходящий тренд. Что еще более важно, объем торгов резко возрастает по сравнению со средним дневным объемом торгов (ADTV). Инвестор продает все акции ABC на следующий день, потому что сочетание резкого падения цены и всплеска объема торгов подтвердило, что восходящий тренд, возможно, подходит к концу, а разворот может быть в ближайшем будущем.