годовой доход

Что такое годовой доход?

Годовая доходность – это доходность инвестиций в течение определенного периода времени, выраженная как годовой процент, взвешенный по времени. Источники дохода могут включать дивиденды, доходность капитала и прирост капитала. Норма годовой прибыли измеряется относительно первоначальной суммы инвестиций и представляет собой среднее геометрическое, а не простое среднее арифметическое .

Понимание годовой прибыли

Фактический метод сравнения эффективности инвестиций с ликвидностью , годовая доходность может быть рассчитана для различных активов, включая акции, облигации, фонды, товары и некоторые виды деривативов . Этот процесс является предпочтительным методом, который считается более точным, чем простой возврат, поскольку он включает поправки на начисление сложных процентов. Считается, что разные классы активов имеют разные уровни годовой доходности.

Ключевые моменты

  • Годовая или годовая доходность – это показатель того, насколько инвестиции увеличиваются в среднем каждый год в течение определенного периода времени.
  • Годовая доходность рассчитывается как среднее геометрическое, чтобы показать, как будет выглядеть совокупная годовая доходность.
  • Годовая доходность может быть более полезной, чем простая доходность, если вы хотите увидеть, как инвестиции выросли с течением времени, или сравнить две инвестиции.
  • Годовая доходность может быть определена для различных активов, включая акции, облигации, паевые инвестиционные фонды, ETF, сырьевые товары и определенные производные инструменты.

Годовая доходность акций

Также известный как норма прибыли , годовой доход выражает увеличение ее акций по стоимости в течение определенного периода времени. Чтобы рассчитать годовой доход, необходима информация о текущей цене акций и цене, по которой они были приобретены. Если произошло разделение, необходимо соответствующим образом скорректировать закупочную цену. После определения цен сначала рассчитывается простой процент возврата, который в конечном итоге переводится в год. Простой возврат – это просто текущая цена за вычетом покупной цены, деленная на покупную цену.

Пример расчета годовой прибыли

CAGRзнак равно((Эндинг ВалюеБегиннинг Валюе )1Years)-1жчере:CAGRзнак равносомпоцпдппулггоштчтте   Yearsзнак равночолдIпг регяод, Iп удагы\ begin {align} & \ text {CAGR} = \ left (\ left (\ frac {\ text {Ending Value}} {\ text {Beginning Value}} \ right) ^ \ frac {1} {\ text {Годы }} \ right) – 1 \\ & \ textbf {где:} \\ & \ text {CAGR} = \ text {совокупный годовой темп роста} \\ & \ text {Years} = \ text {период владения, в годах } \\ \ end {выровнен}Взаимодействие с другими людьмиCAGRзнак равно((Начальное значение 

Рассмотрим инвестора, который покупает акции 1 января 2000 г. за 20 долларов. Затем инвестор продает его 1 января 2005 г. за 35 долларов, то есть прибыль 15 долларов. Инвестор также получает в общей сложности 2 доллара в виде дивидендов за пятилетний период владения . В этом примере общий доход инвестора за пять лет составляет 17 долларов, или (17/20) 85% от первоначальной инвестиции. Годовая прибыль, необходимая для достижения 85% за пять лет, соответствует формуле среднегодового темпа роста (CAGR):

((3720)15)-1знак равно13.1% ппулгетутп \ begin {align} & \ left (\ left (\ frac {37} {20} \ right) ^ \ frac {1} {5} \ right) – 1 = 13,1 \% \ text {годовая доходность} \\ \ конец {выровнен}Взаимодействие с другими людьми((20

Годовая доходность отличается от типичного среднего и показывает реальную прибыль или убыток от инвестиций, а также трудность возмещения убытков. Например, потеря 50% первоначальных инвестиций требует 100% прибыли в следующем году, чтобы компенсировать разницу. Из-за значительной разницы в прибылях и убытках, которые могут возникнуть, годовая доходность помогает выровнять результаты инвестиций для лучшего сравнения. 

Краткая справка

Статистические данные годовой доходности обычно цитируются в рекламных материалах паевых инвестиционных фондов, ETF и других отдельных ценных бумаг.

Годовая прибыль на 401K

Расчет отличается при определении годовой прибыли 401K в течение определенного года. Во-первых, необходимо рассчитать общий доход. Требуется начальное значение для исследуемого периода времени вместе с окончательным значением. Перед выполнением расчетов любые взносы на счет в течение рассматриваемого периода времени должны быть вычтены из окончательной стоимости.

Как только скорректированное окончательное значение определено, оно делится на начальный баланс. Наконец, вычтите 1 из результата и умножьте эту сумму на 100, чтобы определить общий процент дохода.