Почему акции Bionano «недооценены», по мнению Oppenheimer
2021 год стал важным годом для компании Bionano (BNGO). В центре внимания компании, занимающейся науками о жизни, оказался ее потенциал по преобразованию сферы цитогенетики с помощью системы визуализации генома Saphyr.
Наряду с реальным прогрессом, акции BNGO находились в диком движении. В начале года акции взлетели до невероятных высот, но с тех пор они находятся в нисходящем тренде и сейчас находятся на 80% ниже февральских максимумов.
Тем не менее, Кевин ДеГитер из Oppenheimer считает, что за волатильностью скрывается «недооцененное послание».
«Руководство выполняет тезис о внедрении цитогенетики», — сказал 5-звездочный аналитик. BNGO находится на пути к достижению или превышению цели по внедрению Saphyr к 2021 году — 150+ (наш прогноз — 156)». Многочисленные клинические исследования, подтверждающие возмещение расходов, успешно набирают участников, а коммерческое внедрение ведет к увеличению объема расходных материалов, что должно повлиять на показатели 4Q21 и 2022″.
Последний пункт очень важен. На прошлой неделе компания сообщила, что Университетские клиники Левена в Бельгии расширят аккредитованное меню BELAC (Бельгийский аккредитационный орган) и включат OGM (оптическое картирование генома) в анализ острого миелоидного лейкоза (AML), хронического лимфоцитарного лейкоза (CLL) и фациоскапуло-гуморальной мышечной дистрофии (FSHD). Это произошло после аккредитации на использование OGM для анализа острого лимфобластного лейкоза (ОЛЛ).
ДеГитер считает, что это должно «стимулировать рост» расходных материалов, начиная с этого квартала. Отмечая экономию времени и средств как наиболее привлекательные конкурентные преимущества OGM, Лёвен, используя Saphyr, в настоящее время находится на пути к достижению своей цели — 500 образцов в год.
Лёвен — одна из нескольких европейских лабораторий, завершающих аккредитацию. Внедрение Saphyr в Европе происходит быстрее, чем в США: аккредитацию проходят лаборатории в Бельгии, Испании и Германии.
Поскольку предполагается, что каждая лаборатория с высокой производительностью будет обрабатывать 300-500 образцов в год, при цене $400-500 за образец, годовой доход от расходных материалов одной лаборатории может составить около $180 000 в средней точке. По оценкам аналитика, европейское внедрение обеспечило годовой рост расходных материалов на 29% за последний год.
ДеГитер также считает, что акции вернут большую часть прибыли, полученной в начале года. Исходя из его ценового ориентира в $14, акции вырастут на ~349% в ближайшие месяцы. Рейтинг аналитика остается на уровне Outperform (т.е. покупать). (Чтобы посмотреть послужной список ДеГитера, нажмите здесь)
Прогноз ДеГитера совпадает с прогнозами его коллег. Хотя средняя целевая цена составляет более скромные $12, она все равно обеспечивает потенциал роста в 260%. Кроме того, благодаря еще двум недавним положительным отзывам, акции могут похвастаться консенсус-рейтингом «Сильная покупка». (См. прогноз акций BNGO на TipRanks)
Чтобы найти хорошие идеи для акций, торгующихся по привлекательным оценкам, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки» — недавно запущенный инструмент, объединяющий все знания TipRanks об акциях.
Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно ведущему аналитику. Содержание статьи предназначено только для информационных целей. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.