Стоит ли покупать акции Micron в преддверии выхода прибыли? Аналитик взвешивает
После звонка во вторник (29 марта) Micron (MU) представит свой последний квартальный отчет. Как и волатильный старт года на широких рынках, в 2022 году акции компании пережили не лучшие времена, сэкономив 15% от своей оценки.
Однако плохие показатели акций не обязательно коррелируют с удачей компании, и аналитик Rosenblatt Ханс Мозесманн ожидает, что перед выходом отчета гигант компьютерной памяти снова продемонстрирует свою игру на «отлично».
«Мы считаем, что в февральском квартале (F2Q) компания получит сильные позиции по всем направлениям, включая центры обработки данных, мобильные устройства, ПК и автомобили, а также лучшие, чем ожидалось, показатели отгрузки битов и ценовые тенденции как для DRAM, так и для NAND», — считает пятизвездочный аналитик.
По итогам квартала Мозесманн ожидает, что выручка и прибыль на акцию окажутся выше консенсус-прогноза в $7,52 млрд и $1,97 соответственно.
Заглядывая в майский квартал (F3Q), аналитик также ожидает, что Micron окажется выше прогнозируемого улицей роста выручки на высокие однозначные цифры в последовательном исчислении и прибыли на акцию в размере $2,97. EPS в размере $2,27.
Поводом для уверенности аналитик считает «продолжающуюся глобальную нехватку DRAM, более сильные, чем ожидалось, условия для NAND, а также общий попутный ветер ASP». Как для DRAM, так и для NAND, Мозесманн считает, что компания увидела «лучшее, чем ожидалось, ценообразование». Поставки DRAM пострадали от продолжающегося дефицита компонентов для непамяти — это «дикая карта», за которой нужно следить.
В целом, Мозесманн считает, что дефицит поставок останется проблемой в течение всего года. Это, в сочетании со спросом со стороны клиентов облачных вычислений и смартфонов, предвещает компании хорошие перспективы в CY2022. На самом деле, учитывая текущую динамику спроса и предложения на DRAM и NAND, Мозесманн ожидает, что Micron обеспечит «рекордные доходы и высокую прибыльность в 2022 финансовом году»
В связи с этим Мозесманн оценивает акции MU как «покупать» с ценовым ориентиром в $165. Это предполагает возможность роста стоимости акций на 107% в предстоящем году. (Чтобы посмотреть послужной список Мозесмана, нажмите здесь)
В целом по MU имеется 13 аналитических обзоров, и все они положительные, что, естественно, приводит к консенсус-рейтингу «сильно покупать». Хотя средний ценовой ориентир в $119,33 не такой «бычий», как цель Мозесмана, этот показатель все же предполагает значительный рост в 53% в течение одного года. (См. анализ акций Micron на TipRanks)
Чтобы найти хорошие идеи для акций, торгующихся по привлекательным оценкам, посетите «Лучшие акции для покупки» TipRanks — недавно запущенный инструмент, объединяющий все аналитические материалы TipRanks по акциям.
Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно ведущему аналитику. Содержание статьи предназначено только для информационных целей. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.