Молодые инвесторы делают ставку на эти акции — стоит ли вам присоединиться к ним?
Мир обратил внимание, когда в январе молодые инвесторы взлетели вверх акции GameStop, сорвав шорт-треки могущественных хедж-фондов.
Влад Тенев, генеральный директор торговой платформы Robinhood, сказал тогда, что инвесторы из поколения миллениалов и поколения Z, использующие приложение, «в какой-то степени сломали систему».
Так какие же акции привлекли их внимание сейчас?
Чтобы ответить на этот вопрос, финансовый сайт DailyFX отобрал 50 самых популярных акций на Robinhood, средний возраст пользователей которого составляет 31 год. (GME не была включена, чтобы не исказить результаты).
Вот что покупает новое поколение инвесторов и стоит ли вам следовать их примеру.
Инвесторы-миллениалы и представители поколения Z обожают такие известные технологические акции, как Facebook (признана экстремистской организацией, деятельность которой запрещена в Российской Федерации), Apple, Amazon, Microsoft, Netflix, Twitter, GoPro, Fitbit, Uber, Snap Inc, DraftKings и Alibaba.
Хотя в этом списке есть много известных имен, технологические акции в целом имеют тенденцию быть более спекулятивными. Они часто попадают в категорию «растущих», поскольку их потенциал роста намного выше, чем у других акций, даже если прибыль компаний не кажется такой впечатляющей.
«В поведенческих финансах было обнаружено, что люди склонны переоценивать рост, а не стоимость», — говорит Александр Браун, профессор поведенческой экономики из Техасского университета A&M.
Стоимостные акции торгуются по более низкой цене по отношению к дивидендам, прибыли или продажам. Крупные банки, такие как Bank of America, обычно представляют собой ценные акции, поскольку они, как правило, торгуются со значительным дисконтом к рынку на основе прибыли.
«Я думаю, приятно верить, что мы можем предсказать будущее, и часто это заставляет людей искать потенциал в акциях», — говорит Браун в интервью MoneyWise.
«Если бы я пытался инвестировать в конкретные акции — что я не обязательно рекомендую, — то, возможно, я бы поступил противоположно тому, что делают эти молодые инвесторы. Попытаться инвестировать в эти ценные акции, которые, по вашему мнению, несправедливо пострадали от пандемии».
Данные также показывают, что молодые инвесторы вкладывают свои средства в различные сильные бытовые бренды, такие как Bank of America, General Electric, Coca-Cola и Starbucks.
Хорошо представлены компании индустрии развлечений: в список попали Disney, AMC и MGM Resorts, а также автопроизводители и производители нефти, такие как Ford, Marathon Oil и ExxonMobil.
Хотя компании обычно зарабатывают признание своего имени благодаря разумной деловой практике, Браун предостерегает от «предвзятости выживания» — слишком большого доверия к тому, что выжило после какого-то процесса отбора, и игнорирования того, что не выжило.
«Бытовые имена 1980-х годов, которые мы можем вспомнить, — это те, которые добились успеха. Все остальные исчезли», — говорит Браун. «Внезапно мы думаем, что инвестирование в бытовые акции детерминировано: раз они хорошо работали в прошлом, значит, будут работать и дальше».
Это не значит, что Coca-cola или General Electric — плохие ставки; это лишь означает, что инвесторам все еще необходимо изучить и обдумать реальный потенциал любой акции с громким именем.
Устремив свой взор в будущее, инвесторы из поколения миллениалов и поколения Z вкладывают средства в побитые акции, готовые к возрождению на фоне оживления торговли после пандемии.
Авиаперевозки пользовались большим успехом. American Airlines, Delta, United Airlines, JetBlue, Spirit, Southwest и Boeing вошли в топ-50. В список также попали туристические развлекательные компании, такие как Carnival Corp, Norwegian Cruise Line и Royal Caribbean Cruises, а также компании, занимающиеся домашними развлечениями, например Palantir.
И неудивительно, что люди, у которых впереди долгая жизнь, делают ставку на зарождающиеся отрасли, такие как электромобили и каннабис. Tesla, Nio, Nikola, Workhorse и PlugPower были в числе наиболее популярных компаний, а также Aurora Cannabis, Aphria (которую конкурирующая компания Tilray приобрела в начале этого года), Canopy Growth и Organigram.
К сожалению, люди не умеют заглядывать в хрустальные шары, говорит Браун. Возможно, будет безопаснее подстраховаться с помощью широкого портфеля и не пытаться перехитрить Уолл-стрит.
«Есть много очень умных людей с хедж-фондами, которые готовы ловить любую возможность. Если вы — частное лицо, пытающееся сделать то же самое, они, скорее всего, опередят вас в поиске этих возможностей», — говорит он.
Всегда лучше начинать инвестировать рано, особенно если вы придерживаетесь долгосрочной стратегии, которая позволяет вам брать на себя немного больше риска.
Тем не менее, говорит Браун, вкладывать большую часть своих денег в отдельные акции, вероятно, неразумно.
Он указывает на такие ресурсы, как «Периодическая таблица доходности инвестиций» Каллана, которая показывает, как трудно сделать правильный выбор в инвестировании, даже в отношении целых классов активов. В одни годы в выигрыше оказываются крупные американские компании, в другие — недвижимость или сельскохозяйственные угодья.
Вы всегда можете инвестировать, как «диванный картофель», открыв счет у робо-консультанта. Это автоматизированные инвестиционные платформы, которые создают и балансируют портфель, разработанный с учетом ваших рисков. Некоторые даже позволяют инвестировать «свободную мелочь».
Если вы хотите управлять кораблем самостоятельно, вы можете открыть саморегулируемый счет через приложение с нулевой комиссией, например, Robinhood. Оно предлагает фракционную торговлю, поэтому вам не придется вкладывать сотни или тысячи в одну акцию Apple или Amazon. Это дает вам свободу распределять свои деньги.
Еще лучше обратить внимание на индексные фонды и биржевые фонды (ETF) — активы, которые самостоятельно инвестируют ваши деньги в широкий спектр компаний. Чтобы сохранить больше прибыли, обратите внимание на низкий «коэффициент расходов», который учитывает операционные расходы фонда.
Данная статья содержит только информацию и не должна рассматриваться как совет. Она предоставляется без каких-либо гарантий.