Список дивидендных аристократов 2021 года: Все 65 акций
Доходные инвесторы часто обращаются к облигациям в поисках доходности, но в условиях столь низких процентных ставок в течение длительного времени фондовый рынок иногда может быть лучшим вариантом, поскольку многие акции предлагают более высокую доходность, чем 10-летнее казначейство, которое платит менее 2%.
Но дивидендная доходность сама по себе мало что значит, если она не является устойчивой. Вот почему принадлежность к дивидендным аристократам является таким отличием: В S&P 500 входят 65 компаний, которые не просто выплачивали дивиденды в течение как минимум 25 лет подряд — они повышали свои дивиденды в течение как минимум 25 лет подряд.
Всего два требования: акция должна входить в знаменитый индекс S&P 500 и иметь 25-летнюю историю увеличения дивидендов — достаточно строгие требования, чтобы гарантировать, что инвесторы рассматривают список сильных, надежных компаний.
Но требования идут еще дальше: следующие атрибуты также являются обязательными для включения в список дивидендных аристократов:
— Компании должны стоить не менее $3 млрд на момент ежеквартальной ребалансировки S&P 500.
— Среднедневной объем сделок не менее 5 миллионов долларов США за каждый прошедший трехмесячный период на каждую ежеквартальную дату ребалансировки.
Ребалансировка индекса происходит каждый январь, апрель, июль и октябрь. Новые участники добавляются, а старые удаляются раз в год.
При рассмотрении индекса важно помнить о его цели: Он создан как хорошо диверсифицированная группа акций с низкой волатильностью, способных приносить дивидендный доход и увеличивать стоимость капитала.
S&P Dow Jones Indices, владелец индекса, отмечает, что почти треть общей прибыли рынка акций с 1926 года была получена за счет дивидендов и что критерии отбора и требования диверсификации делают акции дивидендных аристократов уникальной группой, способной добиться хороших результатов.
Что касается диверсификации, то минимальный уровень членства в индексе составляет 40 компаний — этот уровень не грозит быть пройденным в ближайшее время, учитывая, что текущая группа состоит из 65 акций.
Индекс также ограничивает вес любого отдельного сектора на уровне 30%, что ограничивает влияние падения какого-либо отдельного сектора на портфель в целом.
В связи с этим, хотя инвесторы, конечно, могут попытаться применить свои собственные стратегии «умной беты» для устранения менее привлекательных членов группы, гораздо менее затратным будет просто купить всю группу в целом, что возможно благодаря существованию биржевых фондов дивидендных аристократов, или ETF, которые отслеживают портфель.
ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (тикер: NOBL) является ведущим биржевым фондом в этой области, с активами под управлением более 8 миллиардов долларов США и разумным коэффициентом расходов 0,35%.
Здесь представлен полный список всех 65 дивидендных аристократов S&P 500, а также информация о том, как долго каждый из них увеличивает свои выплаты акционерам. Список актуален до октября 2021 года.
(Читайте далее после таблицы информацию о последних добавлениях и вычетах, а также специальную заметку об одном участнике).
Компания
Сектор
Годы роста дивидендов
Дивидендная доходность (по состоянию на 29 октября)
3M Co. (MMM)
Промышленность
63
3.3%
A.O. Smith Co. (AOS)
Промышленность
28
1.5%
Abbott Laboratories (ABT)
Здравоохранение
49
1.4%
AbbVie Inc. (ABBV)
Здравоохранение
49
4.5%
Aflac Inc. (AFL)
Финансовые показатели
38
2.5%
Air Products and Chemicals Inc. (APD)
Материалы
39
2.0%
Albemarle Corp. (ALB)
Материалы
27
0.6%
Amcor PLC (AMCR)
Материалы
38
3.9%
Арчер-Дэниелс-Мидленд Ко. (АДМ)
Основные потребительские товары
47
2.3%
AT&T Inc. (T)
Услуги связи
36
8.2%
Atmos Energy Corp. (ATO)
Утилиты
34
2.7%
Automatic Data Processing Inc. (ADP)
Информационные технологии
46
1.7%
Бектон, Дикинсон и Ко. (BDX)
Здравоохранение
49
1.4%
Brown-Forman Corp. (BF-B)
Основные потребительские товары
37
1.1%
Кардинал Хелс Инк. (CAH)
Здравоохранение
34
4.1%
Caterpillar Inc. (CAT)
Промышленность
27
2.2%
Chevron Corp. (CVX)
Энергия
34
4.7%
Чабб Лтд. (CB)
Финансовые показатели
28
1.6%
Cincinnati Financial Corp. (CINF)
Финансовые показатели
61
2.1%
Cintas Corp. (CTAS)
Промышленность
37
0.9%
The Clorox Co. (CLX)
Основные потребительские товары
45
2.9%
The Coca-Cola Co. (KO)
Основные потребительские товары
59
3.0%
Colgate-Palmolive Co. (CL)
Основные потребительские товары
59
2.4%
Consolidated Edison Inc. (ED)
Утилиты
47
4.1%
Dover Corp. (DOV)
Промышленность
65
1.2%
Эколаб Инк. (ECL)
Материалы
29
0.9%
Эмерсон Электрик Ко. (EMR)
Промышленность
59
2.1%
Эссекс Проперти Траст Инк. (ESS)
Недвижимость
27
2.5%
Expeditors International of Washington Inc. (EXPD)
Промышленность
27
0.9%
ExxonMobil Corp. (XOM)
Энергия
37
5.5%
Federal Realty Investment Trust (FRT)
Недвижимость
49
3.6%
Франклин Ресурс Инк. (BEN)
Финансовые показатели
40
3.6%
General Dynamics Corp. (GD)
Промышленность
30
2.3%
Компания Genuine Parts Co. (GPC)
Дискреционные потребительские товары
65
2.4%
Hormel Foods Corp. (HRL)
Основные потребительские товары
55
2.3%
Illinois Tool Works Inc. (ITW)
Промышленность
50
2.1%
International Business Machines Corp. (IBM)
Информационные технологии
25
5.2%
Johnson & Johnson (JNJ)
Здравоохранение
59
2.6%
Kimberly-Clark Corp. (KMB)
Основные потребительские товары
48
3.5%
Leggett & Platt Inc (LEG)
Дискреционные потребительские товары
50
3.6%
Linde PLC (LIN)
Материалы
28
1.3%
Lowe’s Companies Inc. (LOW)
Дискреционные потребительские товары
47
1.4%
McCormick & Co. (MKC)
Основные потребительские товары
35
1.7%
McDonald’s Corp. (MCD)
Дискреционные потребительские товары
44
2.3%
Medtronic PLC (MDT)
Здравоохранение
43
2.1%
NextEra Energy Inc. (NEE)
Утилиты
25
1.8%
Nucor Corp. (NUE)
Материалы
48
1.5%
Pentair PLC (PNR)
Промышленность
44
1.1%
People’s United Financial Inc. (PBCT)
Финансовые показатели
28
4.3%
PepsiCo Inc. (PEP)
Основные потребительские товары
48
2.7%
PPG Industries Inc. (PPG)
Материалы
49
1.5%
The Procter & Gamble Co. (PG)
Основные потребительские товары
65
2.4%
Realty Income Corp. (O)
Недвижимость
26
4.0%
Roper Technologies Inc. (ROP)
Промышленность
28
0.5%
S&P Global Inc. (SPGI)
Финансовые показатели
48
0.7%
Sherwin-Williams Co. (SHW)
Материалы
42
0.7%
Stanley Black & Decker Inc. (SWK)
Промышленность
53
1.8%
Sysco Corp. (SYY)
Основные потребительские товары
41
2.4%
T. Rowe Price Group Inc. (TROW)
Финансовые показатели
35
2.0%
Target Corp. (TGT)
Дискреционные потребительские товары
49
1.4%
VF Corp. (VFC)
Дискреционные потребительские товары
49
2.7%
W.W. Grainger Inc. (GWW)
Промышленность
50
1.4%
Walgreens Boots Alliance Inc. (WBA)
Основные потребительские товары
45
4.1%
Walmart Inc. (WMT)
Основные потребительские товары
48
1.5%
Вест Фармасьютикал Сервисиз Инк. (WST)
Здравоохранение
28
0.2%
Последние добавления и вычитания
Хотя в период с 2020 по 2021 год общее число дивидендных аристократов оставалось неизменным на уровне 65, за последний год или около того в индексе появилось три новых члена и три акции, которые были исключены.
Вот три новейших дивидендных аристократа:
IBM. В прошлом году технологический гигант старой закалки в 25-й раз подряд увеличил дивиденды, что делает Big Blue новым членом элитного клуба.
Хотя в последний год положение акционеров IBM постепенно улучшается, некоторые критики упрекают IBM в том, что она уделяет больше внимания дивидендам, чем долгосрочным и смелым инвестициям в инновации. На протяжении более десяти лет компания IBM демонстрирует крайне неудовлетворительные результаты, а ее акции не растут с 2010 года.
NextEra Energy. Электрическая компания NextEra Energy также является новым членом списка по состоянию на 2021 год, продемонстрировав 25 лет подряд рост дивидендов. В отличие от IBM, это произошло наряду с впечатляющими долгосрочными показателями акций, и компания имеет одни из самых впечатляющих операций в области чистой энергии среди крупных американских компаний, известных своим растущим вниманием к ветровой и солнечной энергии.
Западная фармацевтическая служба. Несмотря на то, что эта компания, занимающаяся поставками медицинских товаров, на самом деле 28 лет подряд демонстрировала рост дивидендов, WST является новичком среди дивидендных аристократов S&P только потому, что она присоединилась к S&P 500 только в 2020 году.
Это может произойти, если вы растете так быстро, как West Pharmaceutical Services. Еще в 2012 году акции компании стоили менее 20 долларов, а недавно они достигли исторического максимума — около 475 долларов.
И поскольку все должно заканчиваться, вот три акции, выходящие из индекса:
Carrier Global Corp. (CARR). Не случайно именно эти три компании только что утратили статус дивидендных аристократов: Все они стали результатом слияния компаний United Technologies и Raytheon в 2020 году, в результате которого образовался новый аэрокосмический и оборонный гигант Raytheon Technologies.
Компания Carrier Global, занимающаяся отоплением, кондиционированием воздуха и холодильным оборудованием, была выделена из состава United Technologies в рамках подготовки к слиянию и начала торговаться как самостоятельная акция в 2020 году.
Otis Worldwide Corp. (OTIS). В прошлом году гигант по производству лифтов и эскалаторов Otis оказался в идентичной ситуации, выделившись в отдельную корпорацию, чтобы помочь сделать слияние Raytheon и United Technologies более приемлемым для регулирующих органов.
Хотя новая компания по-прежнему выплачивает дивиденды, она не является дивидендным аристократом.
Raytheon Technologies Corp. (RTX). Вновь образованный оборонный и аэрокосмический гигант Raytheon Technologies получит и другие выгоды от объединения бизнеса в виде увеличения доли рынка и сделает сегмент более конкурентоспособным с такими компаниями, как Boeing (BA) в области коммерческой аэрокосмической промышленности. Увы, RTX по-прежнему выплачивает дивиденды и может оставаться надежной инвестицией, но это уже не дивидендный аристократ.
Примечательные упоминания: AT&T. Хотя технически AT&T входит в список прославленных дивидендных аристократов — и при этом впечатляет своей дивидендной доходностью в 8,2% — телекоммуникационный и медиагигант почти наверняка потеряет свое место в этом списке в 2022 году. Это связано с его решением выделить подразделение WarnerMedia, что приведет к сокращению свободного денежного потока и одновременно к снижению коэффициента дивидендных выплат AT&T. AT&T не выпадет из списка только в том случае, если сделка не состоится или компания кардинально изменит свою дивидендную политику после выделения.