Уоррен Баффет продолжает продавать акции на миллиарды на этом пенистом рынке — вот 3 новых места, где он находит ценность

Раздутые оценки на сегодняшнем фондовом рынке не слишком привлекательны для стоимостных инвесторов. Поэтому неудивительно, что самый известный стоимостной инвестор продолжает снижать свою долю на фондовом рынке.

В третьем квартале холдинговая компания Уоррена Баффета Berkshire Hathaway продала акций на 2 миллиарда долларов, включая полный выход из фармацевтического гиганта Merck, а также сокращение долей в Mastercard и Visa.

Тем не менее, Berkshire продолжает иметь огромный портфель, занимая многомиллиардные позиции в таких компаниях, как Apple, Bank of America и American Express.

И хотя выгодные сделки найти трудно, легендарный инвестор все же сделал несколько покупок в третьем квартале.

Вот взгляд на три из них — один из них может оказаться достойным приобретения при наличии лишних денег.

Акции энергетических компаний оказались крупными победителями на фоне бума цен на нефть в последние месяцы, и Баффетт ожидает, что веселье продолжится.

В третьем квартале Berkshire уже владела значительной долей в Chevron, но в течение квартала Баффетт увеличил свою долю в нефтяном супермагнате на 24%, добавив 5,6 млн. акций.

По состоянию на 30 сентября Berkshire владела 28,7 миллионами акций Chevron, что по сегодняшним ценам стоит примерно 3,3 миллиарда долларов.

Как и аналогичные компании, Chevron работает на полную мощность. В третьем квартале выручка подскочила более чем на 80% в годовом исчислении до 44,7 млрд долларов. Скорректированная прибыль за квартал составила 2,96 доллара на акцию, что значительно лучше, чем в прошлом году.

«Прибыль за третий квартал стала самой высокой с первого квартала 2013 года в основном благодаря улучшению рыночных условий, высоким производственным показателям и снижению структуры затрат, — сказал председатель совета директоров и главный исполнительный директор Chevron Майк Вирт.

Акции Chevron уже выросли более чем на 30% в 2021 году и сейчас торгуются по цене более 110 долларов за штуку.

Но вам не обязательно начинать с малого. В наши дни вы можете создать свой собственный энергетический портфель, просто используя несколько цифровых монет и центов.

Berkshire полностью вышла из Merck в третьем квартале, но это не означает, что она полностью настроена против здравоохранения.

В течение квартала компания Баффетта подкрепила грузовик роялти-компанией по производству лекарств под названием Royalty Pharma, купив 13,1 миллиона акций.

Доля Berkshire в компании стоит примерно 552 миллиона долларов по текущим ценам.

Royalty Pharma не является фармацевтической компанией в традиционном смысле этого слова. Она не занимается самостоятельной разработкой лекарств. Вместо этого компания покупает биофармацевтические роялти и финансирует клинические испытания и запуск новых продуктов в обмен на будущие роялти.

В последнем квартале скорректированные денежные поступления Royalty Pharma составили $587 млн, что на 24% больше, чем в предыдущем квартале. При этом скорректированный денежный поток вырос на 12% до 441 млн долларов США, что знаменует собой шестой квартал подряд двузначного роста.

Руководство также повысило прогноз на весь 2021 год, ожидая скорректированные денежные поступления в диапазоне от $2,11 млрд до $2,13 млрд.

Акции, однако, снизились примерно на 10% в годовом исчислении, что может послужить поводом для размышлений инвесторов-контраргументов.

Продажа плитки, дерева и ламината может показаться не столь увлекательной, но бизнес Floor & Decor Holdings процветает, и Беркшир принимает в нем участие.

В третьем квартале Berkshire открыла длинную позицию в компании по производству напольных покрытий, купив 816 863 акции. Текущая рыночная стоимость позиции составляет около $108,7 млн.

Компания Floor & Decor со штаб-квартирой в Атланте управляет 153 магазинами складского формата и двумя дизайнерскими студиями в 33 штатах. Она продает твердые напольные покрытия, а также декоративные и монтажные аксессуары.

С 2016 по 2020 год продажи выросли с $1,05 млрд до $2,43 млрд, что означает совокупный годовой рост на 23,3%.

А совсем недавно общий доход вырос на 28% в 3 квартале до $876,6 млн, при этом продажи в одном магазине увеличились на 10,9%.

За последние 12 месяцев акции Floor & Decor выросли почти на 70%.

Конечно, не обязательно ограничиваться только фондовым рынком. В мире существует множество реальных активов, которые стоит рассмотреть.

Возьмите сельскохозяйственные угодья США.

Баффетт приобрел ферму площадью 400 акров в Небраске в 1986 году. «Мне не потребовалось никаких необычных знаний или интеллекта, чтобы сделать вывод, что у инвестиций нет минусов и потенциально есть существенные плюсы», — писал позднее Баффетт.

На протяжении многих лет было доказано, что сельское хозяйство обеспечивает более высокую доходность с поправкой на риск, чем акции и недвижимость.

Самое приятное? Вам не нужно быть миллиардером или знать, как управлять фермой, чтобы получить часть прибыли.

Новые платформы позволяют инвестировать в сельскохозяйственные угодья США, приобретая долю в выбранной вами ферме.

Вы будете получать денежный доход от арендной платы и продажи урожая, а также долгосрочное повышение стоимости земли.

Данная статья содержит только информацию и не должна рассматриваться как совет. Она предоставляется без каких-либо гарантий.