Кто основные конкуренты Berkshire Hathaway?
Berkshire Hathaway ( BRK. A, BRK. B ), возглавляемая известным инвестором Уорреном Баффетом, является холдинговой компанией, работающей во многих отраслях. Таким образом, он сталкивается с множеством конкурентов. Вот отрасли, в которых он участвует, и некоторые из его ведущих конкурентов.
Ключевые выводы:
- Поскольку это холдинговая компания, работающая во многих отраслях, конкуренты Berkshire Hathaway работают в самых разных областях.
- В диверсифицированном холдинговом секторе Berkshire конкурирует с такими фирмами, как Jefferies Financial Group.
- Поскольку многие из ее активов являются дочерними страховыми компаниями, Berkshire Hathaway также является конкурентом крупных страховых компаний, таких как Allstate Corporation.
- Berkshire также иногда считается управляющей инвестиционной компанией, конкурирующей с такими игроками, как BlackRock и частной инвестиционной компанией, конкурирующей с такими, как KKR & Co.
- Основные конкуренты включают Jefferies Financial Group (в инвестиционном банкинге), Allstate (страхование), BlackRock (управление инвестициями) и KKR & Co. (частный капитал).
Конкуренты Berkshire Hathaway
Уоррен Баффет — главный инвестор Berkshire Hathaway, председатель и генеральный директор. Среди многих других инвесторов публичной компании — миллиардеры, такие как Билл Гейтс, основатель и бывший генеральный директор Microsoft Corporation, и мексиканский бизнес-магнат активы включают ювелиров и розничных продавцов мебели.
В диверсифицированном холдинговом секторе Berkshire конкурирует с такими фирмами, как Jefferies Financial Group ( частной инвестиционной компанией, конкурирующей с подобными KKR & Co., Inc. ( KKR ).
Краткий обзор
1 мая 2021 года заместитель председателя Berkshire Hathaway Чарли Мангер неофициально объявил, что Уоррена Баффета сменит на посту генерального директора Грег Абель, когда Баффет в конечном итоге уйдет в отставку. Абель является генеральным директором Berkshire Hathaway Energy и вице-президентом по операциям, не связанным со страхованием.
Инвестиционная деятельность банков
Jefferies Financial Group (ранее Leucadia National Corporation) является конкурентом Berkshire Hathaway в том, что касается инвестиций. Со схожей бизнес-моделью Jefferies часто называют «Baby Berkshire». Несмотря на то, что ее акции намного дешевле и не имеют ничего общего с активами Berkshire Hathaway, Jefferies успешно приобретает многообещающие активы по цене ниже справедливой и обеспечивает их долгосрочный рост.
Jefferies владеет активами в различных отраслях, включая сектор недвижимости, розничную торговлю, энергетику и телекоммуникации. Компания также является владельцем 50% совместного предприятия с Hathaway Berkshire по кредитованию недвижимости под названием Berkadia.
Страхование
Berkshire Hathaway в значительной степени полагается на свои инвестиции в страховой бизнес. Через свой холдинг Geico компания конкурирует по тем же направлениям личного страхования, что и Allstate, например, по страхованию автомобилей и имущества. Он также владеет перестраховочным гигантом Gen Re.
Другие страховые активы Allstate включают Square Trade, поставщика расширенной гарантии, и National General, специалиста по страхованию коммерческих водителей, таких как водители грузовиков и такси.
Управление инвестициями
Хотя Berkshire Hathaway официально не является управляющей инвестиционной компанией, она эффективно играет в этой сфере, продавая и управляя портфелем ценных бумаг для своих инвесторов. BlackRock — крупнейшая в мире государственная инвестиционная компания с внушительными активами в 6,84 триллиона долларов.2 Однако, в отличие от Berkshire Hathaway, BlackRock не участвует в частной торговле.
Кроме того, клиентская база BlackRock ограничена институциональными и розничными инвесторами, такими как пенсионные планы, паевые инвестиционные фонды, страховые компании и благотворительные организации. Как и другие управляющие инвестиционные фирмы, Blackrock предоставляет формальные механизмы, которые позволяют инвесторам объединять свой капитал с капиталом других инвесторов для приобретения профессионально управляемых групп диверсифицированных ценных бумаг.
Частный акционерный капитал
Некоторые могут не рассматривать Berkshire Hathaway как частную инвестиционную компанию; однако в сообщениях говорится, что титан частного капитала Генри Крэвис однажды назвал Berkshire «идеальной моделью частного капитала» из-за огромных сумм наличных денег и публично торгуемых акций для приобретений. Кравис является соучредителем KKR, очень значительного игрока в секторе прямых инвестиций.
Фактически, как и KKR и другие частные инвестиционные компании, Berkshire Hathaway действительно является источником инвестиционного капитала от богатых людей и организаций для инвестирования и приобретения долей участия в компаниях. Однако частные инвестиционные компании, как правило, более прямолинейны в привлечении этих средств и управлении деньгами для обеспечения положительной прибыли для акционеров.