Ветеран хедж-фонда Бруммер нанимает новых трейдеров после рекордных убытков
(Bloomberg) — Патрик Бруммер, 72-летний основатель крупнейшего и старейшего в Швеции хедж-фонда, надеется нанять больше трейдеров по акциям, чтобы избежать повторения беспрецедентных потерь, понесенных в этом году.
Самое читаемое от Bloomberg
Омикрон по меньшей мере удваивает риск заражения в самолете
Омикрон на 80% снижает риск госпитализации в Южной Африке
Ожидается, что FDA разрешит таблетки Covid от Pfizer и Merck на этой неделе
Израиль предлагает четвертую прививку; Нью-Йорк отменяет экзамены: Обновление информации о вирусе
Город на берегу Джерси обогнал Флориду по популярности среди пенсионеров по версии Zillow
Его одноименное партнерство стоимостью 13,8 миллиарда долларов хочет добавить новые длинные короткие акции к Brummer Multi-Strategy, флагманскому фонду фирмы, который предоставляет клиентам доступ к нескольким независимым, собственным стратегиям. В 2021 году фонд потерял 0,4%, в то время как его базовый индекс за тот же период вернулся на 7,4%.
«Мы недовольны доходностью в этом году, и у нескольких наших стратегий был трудный год», — сказал Бруммер в интервью.
Ветеран индустрии хедж-фондов говорит, что его компания сейчас «отдает предпочтение специалистам в определенных частях фондового рынка, как с точки зрения географии, так и с точки зрения секторов».
Набор персонала происходит на фоне возрождающейся индустрии, поскольку гораздо более крупные конкуренты, такие как Millennium Management и Citadel, дольше удерживают деньги инвесторов, создавая многостратегические бизнесы с сотнями команд трейдеров.
Но привлекательность стокгольмской компании Brummer & Partners заключается в более узком спектре мандатов и независимости, предоставляемой управляющим фондами, по словам ее основателя и председателя совета директоров.
«В других многостратегических фирмах есть стада абсолютно анонимных команд, где вы не знаете, кто приходит и кто уходит», — говорит Бруммер.
В настоящее время Brummer Multi-Strategy состоит из семи подразделений, которые торгуют независимо друг от друга. По словам Бруммера, оптимальная конфигурация — это «где-то между восемью и 13 стратегиями», что опять же контрастирует с такими компаниями, как Millennium и Citadel.
В 2021 году шведская компания предоставила стартовый капитал двум новым лондонским стратегиям длинных коротких акций, а в следующем году в компанию придет Хенрик Ниблом из Swedbank Robur, который покинет свой пост во главе одного из крупнейших технологических фондов в Европе, чтобы начать новую стратегию в рамках BMS.
«Мы считаем, что Хенрик имеет преимущество в скандинавских и европейских технологиях», — сказал Бруммер.
Инвесторы, понесшие убытки в этом году, будут надеяться, что он прав в том, что ситуация изменится. В последние месяцы фирма столкнулась с закрытием двух фондов, включая Frost Asset Management, а Микаэль Спангберг, которого многие считали наследником самого Бруммера, ушел с поста управляющего директора BMS после 10 лет работы в хедж-фонде.
Не только BMS пострадала в тяжелый год для шведской индустрии хедж-фондов. Informed Portfolio Management, шведский хедж-фонд, который при разработке своих стратегий полагался на статистические модели, прекратил свою деятельность в начале этого года после того, как потерял около 4 миллиардов долларов во время пандемии.
Наряду с назначением четырех новых партнеров в этом году, а также предстоящим приходом Ниблома, Бруммер говорит, что он ожидает, что флагманский портфель BMS будет «более ликвидным, географически диверсифицированным и лучше приспособленным к более сложной рыночной среде, которую мы постепенно наблюдаем в последние несколько лет».
Заглядывая в будущее, шведский управляющий хедж-фондом не планирует продавать бизнес или стремиться к первичному размещению акций. «Мысль о том, что мы должны быть включены в листинг, сильно отвлекает нас», — сказал Бруммер.
Главной целью остается «создание условий для вечной жизни компании». Я явно стремлюсь сделать себя незаменимым и воспринимаю себя как часть команды», — добавил он.
(Последняя цитата была исправлена в предыдущей версии статьи).
(Обновление стратегии в восьмом абзаце, IPM в 12-м)
Самое читаемое из Bloomberg Businessweek
Amazon’s Alexa застопорилась среди пользователей, поскольку интерес к ней угас, свидетельствуют документы
Лоялисты Трампа оттягивают время расследования 6 января
Растущая армия хакеров помогает Ким Чен Ыну оставаться у власти
Как вести бизнес с друзьями, не убивая дружбу
Национальная ассоциация риэлторов сожалеет о дискриминации