Руководство для начинающих по терминалу Bloomberg
1. Введение
Если вы в настоящее время работаете в финансовой сфере или хотите этим заниматься, скорее всего, вы слышали о терминале Bloomberg. Это руководство для начинающих по Bloomberg познакомит вас с одним из наиболее широко используемых в отрасли источников финансовой информации в режиме реального времени. Это руководство предназначено для новых пользователей Bloomberg и содержит обзор того, как использовать терминал Bloomberg. Если вы более опытный пользователь или после прочтения этого руководства вы хотите более подробно ознакомиться с возможностями Bloomberg, обратите внимание на Расширенное руководство по Bloomberg.
В этом базовом руководстве мы рассмотрим, как зарегистрироваться, установить и получить доступ к Bloomberg. Затем мы перейдем к рассмотрению базовой навигации в системе Bloomberg. Навигация по Bloomberg в некоторой степени уникальна тем, что в системе используется специальная клавиатура с некоторыми клавишами, которые отличаются от клавиш на «нормальной» клавиатуре. Поэтому раздел навигации этого руководства будет важен для новичков. Получив практические знания об этих основах, мы перейдем к обсуждению некоторых функций мониторинга рынка и новостей, доступных в Bloomberg. Оставшаяся часть учебного пособия будет включать информацию об анализе ценных бумаг, а также некоторые советы и рекомендации по получению максимально возможной выгоды от этой замечательной машины.
2 Установка и доступ
Начать пользоваться Bloomberg можно двумя способами.Первый — подписаться на сервис Bloomberg.Вы можете сделать это, связавшись с ними (общий контактный номер (212) 318-2000). Представитель, с которым вы говорите, может записать подробную информацию о том, что вы ищете, и попросить кого-нибудь из отдела продаж связаться с вами. Цены и условия контракта уникальны для каждого пользователя и будут обсуждаться, когда с вами свяжется отдел продаж. Однако имейте в виду, что Bloomberg — дорогостоящая система и что наличие собственного терминала может оказаться нецелесообразным для всех пользователей. Если вы решите подписаться на собственный сервис, Bloomberg может помочь вам установить программное обеспечение по телефону или может прийти к вам и помочь в установке. Примечание: программное обеспечение можно установить на большинство ПК, но компания предоставит вам специальную клавиатуру для навигации по системе. Второй способ доступа к Bloomberg — найти общественный объект, в котором есть терминал Bloomberg. Он есть во многих крупных библиотеках и университетах, так что это хорошее место для начала поиска.
Обратной стороной этого подхода является то, что вы не сможете настраивать систему и вам придется поделиться ею с другими пользователями. Однако для многих пользователей эти недостатки могут быть перевешены экономией средств по сравнению с индивидуальной подпиской на систему.
После того, как вы вошли в систему, следующая уловка — выяснить, как ориентироваться. Хорошей отправной точкой было бы либо запланировать визит представителя службы поддержки Bloomberg, либо позвонить в службу поддержки для получения помощи. Bloomberg, как правило, неплохо предоставляет техническую поддержку и помощь, и представитель должен помочь вам начать работу с терминалом.
На скриншоте выше показана страница входа в Bloomberg. У каждого пользователя есть имя пользователя и пароль, которые позволят им получить доступ к системе, хотя в общественных местах вы можете поделиться этим с другими пользователями. После того, как вы вошли в систему, вы готовы начать использовать систему Bloomberg.
3 Базовая навигация
Терминал Bloomberg, с точки зрения конечного пользователя, представляет собой приложение на базе Windows, что делает его совместимым с популярной программой Excel, очень важным аспектом системы для тех, кто работает в финансовой отрасли. Bloomberg также предлагает пользователям доступ к приложению онлайн и через мобильные устройства через службу Bloomberg Anywhere. Для управляющих портфелем и брокеров возможность доступа к рыночной информации в режиме реального времени практически из любой точки мира является невероятно удобным и важным преимуществом подписки Bloomberg.
Первое, что замечает большинство людей, садясь перед терминалом Bloomberg, — это клавиатура.Хотя это похоже на стандартную настольную клавиатуру, терминалы Bloomberg заменяют функциональные клавиши на стандартной клавиатуре (например, F4) клавишами рыночного сектора.Кроме того, клавиатуры Bloomberg включают цветовую кодировку, чтобы сделать использование более интуитивным.Функциональные клавиши в верхней части клавиатуры в основном имеют желтый цвет и позволяют пользователю перемещаться по классам активов: государственные облигации, корпоративные облигации, муниципалитеты, товары, акции, валюта и т. Д.Например, если пользователь заинтересован в изучении акций, он обычно получает доступ к нему с помощью клавиши .Если они хотят посмотреть на торговлю долларом США по сравнению с евро, к большинству функций можно будет получить доступ с помощью клавиши .Также есть специальные функциональные клавиши для привилегированных акций и фондов.На клавиатуре Bloomberg также есть специальная клавиша для связи с другими пользователями по электронной почте или в мгновенных сообщениях, а также клавиша , которую можно использовать, когда вам потребуется помощь.3
Тикеры Bloomberg
Bloomberg использует аббревиатуры и тикеры для большинства своих функций. Например, кто-то, ищущий котировку акций Microsoft, набирает символ Microsoft (MSFT), затем клавишу и нажимает Enter. Это вызовет меню опций, относящихся к акциям Microsoft. Поскольку очень немногие пользователи знают больше, чем небольшую часть почти безграничного количества доступных опций Bloomberg, эти меню представляют собой отличный способ узнать, какие виды аналитики доступны для данной безопасности или рынка.
Когда вы познакомитесь с Bloomberg, вы можете начать запоминать некоторые ярлыки, тем самым сохраняя шаг для знакомых функций (в отличие от перехода через меню). Например, если вы хотите увидеть основную страницу описания акций Microsoft, вместо доступа к нему через меню вы можете вместо этого набрать и затем нажать Enter. Des — это аббревиатура страниц описания на Bloomberg, и эта общая функция обеспечивает хороший общий обзор большинства ценных бумаг.
Примечание. Поскольку в Bloomberg есть почти неограниченное количество функций, лучший способ начать навигацию по системе — это, вероятно, использовать меню, а затем выбирать из них свои любимые функции. Со временем вы сможете запоминать ярлыки для наиболее часто используемых функций, продолжая использовать меню для менее частого выбора.
Помощь
Вы заметите, что на клавиатуре Bloomberg есть зеленая клавиша . Этот ключ может стать вашим лучшим другом, особенно если вы новичок в системе. Нажав кнопку справки один раз, вы можете получить информацию об экране, который вы просматриваете в данный момент. При двойном нажатии кнопки «Справка» — — в службу поддержки Bloomberg будет отправлено мгновенное сообщение. Затем вы можете задать свой вопрос в чате со специалистом Bloomberg, который поможет вам использовать терминал, а также любую конкретную функцию, к которой вы пытаетесь получить доступ.
Обмен сообщениями
Одной из приятных особенностей Bloomberg является то, что он имеет довольно надежную систему обмена сообщениями.Эта система позволяет пользователям оставаться на связи с другими пользователями и является одной из причин того, что Bloomberg настолько широко распространен в финансовой индустрии.Вы можете искать других пользователей системы, чтобы отправить им сообщение, и, если вы регулярно с кем-то контактируете, вы также можете настроить их на быстрый набор.При обмене сообщениями у вас есть два варианта.Первый — отправить традиционное сообщение, которое по сути похоже на электронное письмо.Второй — открыть окно обмена мгновенными сообщениями с другим пользователем, что, как следует из названия, похоже на традиционный обмен мгновенными сообщениями.Оба метода отлично работают, поэтому выбор в значительной степени зависит от личных предпочтений.
4 Новости и мониторы рынка
Помимо анализа отдельных ценных бумаг, обычно терминал Bloomberg используется для отслеживания обновлений новостей и движений на финансовых рынках. Здесь тоже есть бесконечное множество возможностей, и какой из них предпочитают пользователи, часто является вопросом личного выбора. Однако есть несколько общих экранов, которые могут служить отправной точкой для новых пользователей. Примечание. В случае сомнений здесь также могут помочь функции меню. Общее меню, которое вы видите для большинства классов активов (включая акции, валюты, сырьевые товары и т. Д.), Обычно содержит списки для наблюдателей за рынком, которые являются хорошей отправной точкой для анализа.
Новости
Лучше всего начать поиск новостей в Bloomberg, набрав или , а затем нажав . Эти функции открывают страницу с основными новостями дня, которые постоянно обновляются. Выбрав любой из этих заголовков, вы откроете для себя всю историю. В функции есть дополнительные подменю, которые позволят вам просматривать новости, отфильтрованные по классу активов, географическому региону или теме. Например, вы можете выбрать для просмотра главные новости мира, лучшие новости США или главные новости по акциям, облигациям или почти по любой другой выбранной вами категории. Вы также можете (если вы используете свой личный Bloomberg) выбрать по умолчанию для главных новостей любую категорию, которую вы предпочитаете, чтобы при вводе вы видели категорию новостей, которая наиболее важна для вас. На снимке экрана ниже показан пример экрана заголовков главных мировых новостей.
Как упоминалось выше, новости также можно настраивать различными способами. Например, если вас в первую очередь интересует фондовый рынок, вы можете получить доступ к основным новостям по акциям. На скриншоте ниже это показано. Как видите, экран фондовых новостей далее разбит на разделы: сначала для заголовков со всего мира, затем по континентам с Северной Америкой, затем по Европе и, наконец, по Азии. Пользователи, желающие получить еще более подробную информацию, могут щелкнуть по регионам, выделенным белым, для доступа к заголовкам фондовых новостей, относящихся к региону или стране, например США, Канаде, Восточной Европе и т.
Монитор рынка
Существует ряд страниц с мониторингом рынка, охватывающих различные классы активов, а также некоторые, которые охватывают один класс активов или сектор рынка. Доступ к монитору ниже можно получить, набрав в вашем Bloomberg. Экран PX1 немного больше ориентирован на рынок казначейских облигаций США, а также дает обновленную информацию о Dow, Nasdaq, S&P, а также рынках золота и нефти.
Снимок экрана ниже — еще один пример монитора рынка, который в первую очередь ориентирован на рынок облигаций. Этот экран можно просмотреть, набрав . Хотя это еще один экран рынка облигаций, вы заметите, что он охватывает более широкий спектр ценных бумаг, чем функция PX1, описанная выше. Помимо казначейских облигаций США, на экране BTMM отображаются рынки для широкого спектра инструментов денежного рынка, а также облигаций и валют с ипотечным покрытием. Экран BTMM также включает котировки Dow, Nasdaq и S&P, а также нефть. Наконец, экран содержит список основных экономических выпусков дня, что также упрощает отслеживание этого. Помимо PX1 и BTMM, существует множество дополнительных экранов мониторинга рынка, которые в первую очередь сосредоточены на движениях на рынках облигаций. Как вы понимаете, не существует «лучшего» экрана, и какой из них предпочтут пользователи, в конечном итоге остается вопросом личного выбора.
Помимо мониторов, которые в основном отслеживают рынки облигаций, существует также широкий спектр мониторов, ориентированных на фондовые рынки. В качестве хорошей отправной точки вы можете открыть монитор ниже, набрав на клавиатуре. Как видите, этот монитор отображает движение индексов акций со всего мира. Вы можете получить более подробную информацию о дополнительных рынках в данном регионе, развернув меню. Например, щелкнув заголовок «Азиатско-Тихоокеанский регион», вы можете получить доступ к обновлениям на рынках в этом регионе, которые не могут поместиться на первой странице из-за нехватки места.
Примечание. На большинстве этих страниц монитора, а также на многих других экранах любой из заголовков, выделенный белым шрифтом с числом перед ним, указывает на дополнительное подменю, к которому можно получить доступ. Например, на экране ниже есть «1) Америка», «2) EMEA» и «3) Азиатско-Тихоокеанский регион», к которым можно получить доступ, либо щелкнув по ним, либо набрав соответствующий номер и нажав . Также есть варианты вверху, отмеченные «95) Настройки» и «96) Новости», которые также представляют собой подменю.
5 Экономика
Помимо мониторинга рыночных индексов и заголовков новостей, терминал Bloomberg также можно использовать для отслеживания экономических прогнозов и публикаций. Набрав , вы попадете на главную страницу экономики. На этой странице представлен список всех предстоящих выпусков экономических данных, а также консенсус-прогнозы того, какими будут эти цифры, по прогнозам экономистов крупных банков и брокерских компаний. После выпуска на экране ECO также отображается фактическое число, а также любые изменения в отчете за предыдущий месяц. Для тех, кто интересуется зарубежными рынками, есть страница ОЭС для большинства крупных экономик. Используя раскрывающиеся меню для «Регион» и «Страна», вы можете получить доступ к экономическим прогнозам и данным из Европы, Китая и других стран, помимо США. На приведенном ниже снимке экрана показан базовый экран ECO с данными для США.
6 Анализ ценных бумаг и валют
Помимо мониторинга новостей и рынков, Bloomberg также можно использовать для анализа отдельных ценных бумаг. Фактически, аналитика, доступная в Bloomberg, довольно надежна и охватывает ряд основных классов активов, включая акции, фиксированный доход, валюты, сырьевые товары, паевые инвестиционные фонды и ETF. В этом руководстве мы попытаемся охватить некоторые из основных доступных функций. Чтобы узнать больше, свяжитесь с представителем Bloomberg для обучения, прочтите Расширенное руководство по Bloomberg от Investopedia или изучите дополнительные функции на практике.
Если вы не уверены, какой символ тикера для ценной бумаги, которую хотите посмотреть, вы можете найти тикер, нажав клавишу для класса активов, на который вы смотрите, а затем . Например, если вы хотите проанализировать акции Microsoft, но не знаете тикера, вы можете нажать , а затем ввести Microsoft, и появится тикер. Примечание: при использовании этой функции откроется список всех тикеров для этой компании. Например, если акции котируются на нескольких биржах, все они появятся. Поэтому важно убедиться, что вы выбрали правильную безопасность из списка при использовании этой функции (например, в этом примере большинство пользователей будут искать тикер для акций Microsoft, котирующихся на фондовой бирже Nasdaq).
Если у вас есть правильный тикер, основным экраном для начала анализа безопасности будет страница описания, сокращение Bloomberg . На снимке экрана ниже показана первая страница описания Bloomberg для акций Microsoft (аналогичные экраны также доступны для многих типов облигаций и других классов активов). Как видите, на странице описания представлен краткий обзор того, чем занимается компания, а также основная информация, такая как ценовая котировка, максимум и минимум за 52 недели, рыночная капитализация, прибыль на акцию, коэффициент P / E, дивидендная доходность., и больше. Страница ниже — это только первая страница из десяти страниц с описанием безопасности. Прокрутив вперед, вы можете получить доступ к дополнительной информации, включая контактные данные компании, а также с разбивкой доходов и доходов компании по географическим регионам и сегментам рынка. Вы также можете найти подробные финансовые данные, такие как отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств и баланс. (Примечание: финансовые данные иногда могут быть немного устаревшими, поэтому вы можете дважды проверить дату, указанную рядом с финансовой отчетностью, если для вас важны самые свежие данные.)
Помимо просмотра описательной информации или основных финансовых показателей, Bloomberg также можно использовать для анализа истории цен и торговых моделей ценных бумаг. Набрав в систему, пользователи могут получить доступ к истории цен для любой безопасности, которую они ищут, а при вводе появится простой график этой истории цен. Для пользователей, заинтересованных в более продвинутом техническом анализе, Bloomberg предлагает расширенный набор возможностей построения графиков. Хотя полное описание доступных графиков выходит за рамки данной статьи, некоторые из доступных инструментов включают индикаторы относительной силы (RSI), полосы Боллинджера®, графики внутридневных цен и объемов, свечные графики и сравнительные графики, отображающие несколько ценных бумаг. Пример простой диаграммы цены и объема для акций Microsoft показан ниже.
Bloomberg также обеспечивает легкий доступ к обновлениям компании. Например, в дополнение к обсуждаемым основным новостям Bloomberg также предлагает новости, относящиеся к конкретным компаниям. Например, после того, как вы выбрали ценную бумагу (такую как акции Microsoft), вы можете ввести в Bloomberg, и появится прокручиваемый список последних новостей, касающихся этой безопасности. Затем вы можете щелкнуть любой из этих заголовков, чтобы прочитать всю историю. Дополнительная информация о безопасности, которую можно найти на Bloomberg, включает оценки доходов (тикер Bloomberg EE), рекомендации аналитиков (тикер Bloomberg ANR) и кредитные рейтинги (тикер Bloomberg CRPR).
Подробнее об анализе конкретных классов активов ниже.
Акции
При поиске публично торгуемых акций Bloomberg позволяет пользователям искать по имени, бирже, стране и другим подобным темам. Кроме того, меню капитала позволяет пользователям просматривать исторические цены на акции (см. Изображение ниже), читать описание бизнеса, просматривать любые непогашенные корпоративные долги, которые может иметь компания, а также просматривать отчеты аналитиков и оценки по акциям, а также десятки других функций. Это меню также позволяет пользователям искать индексы, такие как S&P 500 или Russell 2000.
Bloomberg также позволяет клиентам сравнивать и сопоставлять акции бок о бок, предлагая сравнительный анализ любых двух акций. Поля сравнения включают фундаментальный анализ, исторические коэффициенты и технические графики. В дополнение к сравнительной функциональности Bloomberg также включает скринеры, позволяющие клиентам проверять акции, используя множество показателей. После запуска экрана пользователи могут также фильтровать результаты и создавать настраиваемые наборы средств, которые позволяют быстро просматривать результаты в реальном времени для портфеля акций (очень удобно для трейдеров, брокеров и других подобных финансовых профессионалов).
Фиксированный доход
Как и в случае с акциями, Bloomberg позволяет пользователям искать данные по ценным бумагам с фиксированным доходом в режиме реального времени . Это включает корпоративный долг, муниципальные облигации и государственные облигации. Подобно экрану исторических цен на акции, мы можем просматривать исторические изменения стоимости ценных бумаг изо дня в день, а также предполагаемую доходность к погашению за любой день. Кроме того, для ценных бумаг с фиксированным доходом доступна информация о кредитных рейтингах и стоимости капитала.
Производные
Одна из лучших особенностей Bloomberg — это его производные возможности. Клиенты могут не только находить в реальном времени стоимость ценных бумаг, таких как торгуемые на бирже опционы, и фьючерсные контракты, такие как активный контракт на WTI, но Bloomberg также позволяет пользователям оценивать производные финансовые инструменты, которые трудно оценить . Например, для внебиржевых опционов Bloomberg позволяет пользователям настраивать свои Блэка-Шоулза, например, используя историческую волатильность (см. Изображение ниже). После определения цены пользователи могут просматривать значения греков, связанных с рассматриваемым вариантом, чтобы убедиться, что их оценка цены соответствует этим ожиданиям.
СВАПЫ
SWAPS — это производный инструмент, используемый крупными банками и институциональными инвесторами. В терминале Bloomberg есть инструмент SWAP-менеджера, который представляет собой настраиваемую утилиту ценообразования свопов. Он позволяет пользователям вводить параметры соглашения о свопе и делать оценку стоимости этого свопа в любой заданный момент времени. Кроме того, клиенты могут просматривать базовые кривые обмена, чтобы определить, соответствуют ли исходные данные ожидаемым значениям. По мере того как рынок свопов продолжает расти, инструмент Swap Manager, несомненно, будет приобретать все большую популярность среди аналитиков.
Иностранная валюта
Поскольку валютный рынок работает круглосуточно, Bloomberg является идеальным инструментом для участников валютного рынка. Пользователи могут просматривать в реальном времени курсы для десятков валют, а также базисные кривые для большинства пар и информацию о курсах для данной валюты. Кроме того, благодаря способности Bloomberg собирать новости в режиме реального времени и обновления экономики, его возможности FX являются очень мощным инструментом для тех, кто торгует на валютном рынке.
7 советов и хитростей
Поскольку Bloomberg обладает таким надежным набором аналитических и рыночных возможностей, заставить систему делать то, что вы хотите, может быть проблемой, по крайней мере, до тех пор, пока вы не ознакомитесь с ней. К счастью, есть несколько приемов, которые могут ускорить ваше обучение.
Воспользуйтесь функцией : Bloomberg обеспечивает отличную поддержку клиентов; воспользуйтесь им, нажав кнопку , когда вам потребуется помощь. Помните, что однократное нажатие описывает используемую вами функцию; двойное нажатие позволит вам связаться со службой поддержки через мгновенное сообщение.
Запланируйте визит представителя Bloomberg: особенно, если у вас есть собственная система, вам следует воспользоваться визитом представителя Bloomberg, который проведет вас через систему и покажет, как использовать некоторые функции, которые могут быть полезны для чего вы собираетесь делать.
Получите «шпаргалки» Bloomberg: Bloomberg выпускает «шпаргалки», в которых перечислены общие функции и их тикеры.Эти таблицы разбиты по классам активов, поэтому, если вы собираетесь анализировать акции, получить лист с наиболее распространенными функциями капитала, если вам нравится фиксированный доход, получите руководство по фиксированному доходу и т. Д. Эти «шпаргалки» должны дать вам хорошая отправная точка для навигации по общим функциям Bloomberg.
Посетите университет Bloomberg: набрав в системе, вы попадете на экран, который предлагает широкий выбор обучающих видео, информационных статей и семинаров в реальном времени. Семинары разбиты по регионам, поэтому вам может быть интересно посетить один из них в вашем районе (некоторые семинары платные, но большинство из них предлагается бесплатно для пользователей Bloomberg).
Включите Excel в Bloomberg: Bloomberg довольно легко подключается к Excel, поэтому вы можете использовать электронные таблицы для анализа данных, загруженных из Bloomberg. Более того, вы можете создать электронную таблицу, которая автоматически обновляет ваши данные каждый раз, когда вы ее открываете, избавляя вас от необходимости делать это вручную. Лучше всего то, что Bloomberg предлагает образцы электронных таблиц для распространенных типов анализа (например, отслеживания движения курса акций или анализа балансов компании ), тем самым избавляя вас от необходимости создавать собственные таблицы. Вы также можете дополнительно настроить эти общие электронные таблицы, которые предлагает Bloomberg, в соответствии с вашими конкретными потребностями. Если вы хотите включить электронные таблицы Excel в Bloomberg, введите , чтобы получить доступ к главному меню Excel в Bloomberg. (Дополнительную информацию см. В разделе Улучшение инвестирования с помощью Excel.)
8 Итог
Это базовое руководство по Bloomberg представляет собой введение в один из наиболее практичных инструментов, которые могут использовать участники финансовых рынков. К сожалению, Bloomberg может стоить дорого, а это означает, что наличие домашней системы может оказаться непрактичным для многих читателей. Однако с положительной стороны часто можно получить доступ к терминалу Bloomberg через общедоступный сайт, такой как библиотека или университет. Поскольку в Bloomberg доступно так много функций, это руководство может предоставить не более чем простое введение в систему, а также обзор некоторых распространенных инструментов, которые могут оказаться полезными для пользователей. Как только вы начнете использовать Bloomberg, вы, несомненно, найдете гораздо больше инструментов, которые подходят вашему конкретному стилю инвестиций и торговли.
Читатели, заинтересованные в более глубоком изучении Bloomberg, могут также обратить внимание на Расширенное руководство по Bloomberg на веб-сайте Investopedia. Расширенное руководство предоставит более подробные инструкции о том, как Bloomberg можно использовать для анализа, мониторинга и торговли некоторыми из основных классов активов, включая акции, облигации, валюты и товары. Помимо этого, есть также несколько других руководств, доступных для тех, кто хочет узнать больше, в том числе те, которые предлагаются непосредственно от самого Bloomberg. Кроме того, многие колледжи и университеты предлагают курсы Bloomberg, чтобы помочь студентам на раннем этапе познакомиться с наиболее широко используемым инструментом для получения финансовых данных в реальном времени в мире финансов. После того, как вы пройдете какое-то обучение, вам останется только сесть с системой и ознакомиться с ней. Как и во многих других системах, лучший способ изучить Bloomberg — это практические методы проб и ошибок.