Что такое формула индекса объема торговли (TVI) и как он рассчитывается?

Индекс объема торгов (TVI) измеряет количество денег, поступающих на ценную бумагу или рынок и уходящих с нее. TVI зависит от направления ценной бумаги и от того, накапливаются или распределяются ценные бумаги. TVI обычно использует данные о внутридневных ценах на ценные бумаги.

Для расчета TVI необходимо знать минимальное тиковое значение ценной бумаги. Затем необходимо рассчитать изменение цены путем вычитания последней цены из самой текущей цены. Затем необходимо определить направление. Если изменение цены ценной бумаги превышает минимальное значение тика, ценная бумага находится в периоде накопления. Если изменение цены ценной бумаги меньше минимального значения тика, ценная бумага находится в периоде распределения. Если изменение меньше или равно, или больше или равно минимальному значению тика, направление ценной бумаги такое же, как и последнее направление.

Когда направление определено, можно рассчитать TVI. Если ценная бумага находится в накоплении, текущий TVI — это предыдущий индекс объема торгов плюс объем текущего дня. И наоборот, если ценная бумага находится в распределении, TVI — это предыдущий индекс объема торгов за вычетом объема текущего дня.

TVI может использоваться для обозначения давления со стороны покупателей или продавцов в рамках ценной бумаги. Скажем, например, изменения цен на ценные бумаги превышают минимальное значение тика и растут в течение шести часов. Это сигнализирует о том, что трейдеры и инвесторы накапливают ценные бумаги и покупают по запросу. Это можно интерпретировать как бычью активность и может сигнализировать о том, что ценные бумаги могут вырасти в цене из-за давления покупателей.