Новый армейский контракт компании Palantir может повысить ее акции на 51%
Компания Palantir Technologies (NYSE:PLTR) недавно объявила о том, что армия США подписала контракт на поставку систем разведки на сумму 823 миллиона долларов. Это может стать хорошим катализатором для роста акций PLTR.
Источник: Ascannio / Shutterstock.com
Это важная веха для компании, поскольку, по прогнозам, в этом году Palantir заработает 1,5 миллиарда долларов. Дело в том, что один только этот многолетний контракт может оказать значительное влияние на компанию в течение следующих нескольких лет.
Я подозреваю, что как только рынок получит больше информации об этой сделке, а также о предстоящих финансовых показателях Palantir, акции PLTR могут развернуться.
InvestorPlace — Новости фондового рынка, рекомендации по акциям и торговые советы
Например, после пика на уровне $39 27 января акции достигли минимума в $18,37 по состоянию на 13 мая. Но недавно она поднялась до максимума в $28,71 17 сентября. С тех пор по состоянию на 27 октября она установилась на уровне $25,06. Таким образом, рыночная стоимость компании составляет $49,63 млрд.
Я подозреваю, что Palantir выигрывает всевозможные контракты, никогда не объявляя о них публично. Именно поэтому объявление, сделанное 5 октября, было таким значительным. Как сказал один из аналитиков Seeking Alpha, сделка, вероятно, будет рассчитана на несколько лет, а также означает, что у компании есть довольно значительный правительственный допуск.
7 энергетических акций с рейтингом «А», которые стоит купить до наступления зимы
В контракте объявлено, что компания Palantir была выбрана руководителем программы армии США по системам разведки и аналитики. Армия любит длинные названия для своих различных программ и подразделений.
Для контекста, однажды я работал летним стажером в группе статистического командования армии США, которая отвечала за анализ ракет Patriot. Я был ошеломлен количеством аббревиатур, которые армия использовала для всего.
Позже в своей карьере я работал в Пентагоне и имел допуск высокого уровня в офисе министра обороны (OSD). Я могу подтвердить, что правительство США, в частности Министерство обороны, может выиграть от такой компании, как Palantir, которая предлагает свежие глаза и уши на арене разведки и анализа.
Этот контракт конкретно выбирает Palantir «для перехода к следующему этапу конкурентного контракта армии на 823 млн. долларов с неопределенным сроком поставки и неопределенным количеством (IDIQ)». Вот о чем я говорил с аббревиатурами. Там также говорится следующее:
«После сотрудничества с армией в успешном процессе «Test, Fix, Test», Palantir будет поддерживать армию в процессе окончательного тестирования и ввода в эксплуатацию».
Насколько я могу судить по этой тарабарщине, Palantir находится на внутреннем пути к заключению контракта. Это должно означать, что сделка стоит для Palantir чего-то большого.
На данный момент трудно сказать, как именно контракт на сумму 823 миллиона долларов повлияет на продажи Palantir в течение следующих нескольких лет. Лучший способ оценить это — положиться на аналитиков, которые учтут это в своих прогнозах по выручке и свободному денежному потоку компании.
В прошлом месяце я писал, что компания Palantir теперь производит положительный свободный денежный поток (FCF). В первой половине года компания получила $201 млн FCF, что отражает маржу FCF в 28%. Исходя из этого, я предположил, что акции PLTR стоят около 34 долларов за акцию.
Это основано на доходах в размере $1,95 млрд в 2022 году и $2,5 млрд в 2023 году. Таким образом, при использовании маржи в 30% прогноз FCF на 2023 год составляет $750 млн.
Далее, при использовании 1% доходности FCF потенциальная рыночная стоимость компании составляет 75 миллиардов долларов. По сравнению со вчерашней рыночной стоимостью в $49,63 млрд, это означает, что рыночная стоимость Palantir на 51,1% больше, чем сегодняшняя цена.
Это означает, что акции PLTR стоят $37,87 за акцию, или на 51,1% выше, чем их цена $25,06 27 октября.
Для большинства инвесторов это довольно хороший показатель рентабельности инвестиций, даже если пройдет еще два года, прежде чем акции достигнут этого уровня. Если это произойдет, то средняя доходность составит 22,9% в год в течение следующих двух лет. Это также очень хороший потенциальный доход для большинства инвесторов.
На дату публикации Марк Р. Хейк не занимал позицию прямо или косвенно в какой-либо ценной бумаге, упомянутой в статье. Мнения, выраженные в данной статье, принадлежат автору, при условии соблюдения Руководства по публикации InvestorPlace.com.
Марк Хейк пишет о личных финансах на сайте mrhake.medium.com и ведет справочник Total Yield Value Guide, который вы можете просмотреть здесь.