2 акции «сильной покупки» с дивидендной доходностью не менее 7%
Сентябрь остался позади, наступила осень, и мы в самом разгаре III квартала. Позже в этом месяце мы получим более полную картину состояния рынка, когда начнут выходить данные о доходах за второй квартал. Тем временем, однако, в воздухе витает повод для осторожности.
Дэвид Костин, главный стратег по американским акциям Goldman Sachs, излагает причины такой осторожности в списке рисков, которые создают определенные препятствия. Во-первых, он видит сохраняющиеся узкие места в цепочке поставок; во-вторых, растущие цены на нефть — признак инфляции; в-третьих, стоимость рабочей силы — еще один инфляционный фактор; и, наконец, замедление экономического роста в Китае.
Все это вместе взятое может предвещать неприятности для американских рынков. Костин прогнозирует, что предстоящий сезон заработков будет совсем не таким, как в прошлом квартале. Хотя главным словом по-прежнему является рост, инвесторам не следует ожидать еще одного квартала 88% роста; вместо этого им следует ожидать роста примерно на треть от этого значения, порядка 27%.
Итак, что же делать розничному инвестору? Одна мысль, которая может прийти в голову: укреплять оборонительные аспекты портфеля. И это, естественно, повернет голову в сторону дивидендных акций. Это классические оборонительные акции, поскольку они гарантируют поток дохода даже при падении рынка.
Мы воспользовались платформой TipRanks, чтобы найти пару высокодоходных дивидендов, акции Strong Buy с дивидендной доходностью 8% и выше. Вот подробности.
Crestwood Equity Partners (CEQP)
Начнем с энергетического сектора. Crestwood Equity Partners — компания с ограниченным мастер-партнерством, владеющая и управляющая активами в сфере среднего бизнеса в трех основных регионах добычи нефти и газа в США: в бассейне Делавэр и сланце Барнетт в Техасе, в сланце Баккен и бассейне Паудер-Ривер в регионе Скалистых гор, а также в сланце Марселлус в Аппалачах, штат Пенсильвания. Активы Crestwood работают в 19 штатах и включают три рабочих подразделения: сбор и переработка, хранение и транспортировка, а также маркетинг, снабжение и логистика.
Если судить по цифрам, то Crestwood обладает впечатляющими мощностями. Компания может похвастаться 2,9 миллиардами кубических футов в сутки мощностей по сбору природного газа и 35 миллиардами кубических футов в хранилищах. К этому добавляется 10 миллионов баррелей хранения жидкого природного газа и более 1100 железнодорожных единиц для транспортировки ШФЛУ. Что касается сырой нефти, то компания может собирать 150 миллионов баррелей в день для переработки и хранения.
В первой половине этого года компания Crestwood хорошо восстановила свои доходы после кризиса COVID. Хотя во втором квартале доход компании в размере $876,9 млн снизился на 4,4% по сравнению с первым кварталом, он все равно вырос более чем на 160% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Компания понесла чистый убыток, но все же смогла объявить о том.
Заглядывая вперед, Crestwood использовала отчет за второй квартал для обновления своего прогноза на весь год до 2021 года, изменив несколько ключевых показателей в положительную сторону. Компания повысила прогноз чистой прибыли с убытка в $25 млн до прибыли в $5 млн и увеличила прогноз распределяемого денежного потока — важный для инвесторов в дивиденды, поскольку распределяемые денежные средства обычно финансируют дивиденды — с $345 млн до $375 млн.
CEQP выплачивает дивиденды ежеквартально и имеет репутацию компании, не пропускающей платежи. Последний дивиденд в размере 62,5 цента на обыкновенную акцию был выплачен в августе. В годовом исчислении это составляет $2,50, что дает доходность 8,62%. Это высокий показатель по любым стандартам.
Аналитик Тристан Ричардсон освещает эту акцию для Truist и пишет: «Улучшение прогноза на второе полугодие и увеличение бюджета являются явными позитивными факторами, несмотря на более широкое энергетическое давление на акции, что создает привлекательный вход, на наш взгляд. По нашему мнению, динамика ускорения активности за основным активом Arrow и четкие сигналы о выкупе блоков будут способствовать росту акций в ближайшей перспективе. Мы повышаем наши прогнозы на 2022 и 2023 годы, учитывая обнадеживающие показатели выхода в этом году».
В соответствии с этими комментариями Ричардсон дает акциям CEQP рейтинг «Покупать», а его ценовой ориентир в $33 предполагает, что в ближайший год у компании есть возможности для роста на 17%. (Чтобы посмотреть послужной список Ричардсона, нажмите здесь)
В целом, компания Crestwood имеет рейтинг «Сильная покупка» по оценкам аналитиков, основанным на 5 последних обзорах, которые разделились в соотношении 4:1 в пользу «Покупать» и «Держать». Акции оцениваются в $28,16, а их средний ценовой ориентир в $33,40 указывает на ~19% годовой потенциал роста. (См. анализ акций CEQP на TipRanks)