Новости фондового рынка в режиме реального времени: Акции держатся вблизи рекордов, так как трейдеры надеются на продолжение роста в ноябре

В понедельник акции достигли рекордных отметок, но затем несколько снизились, так как фондовые индексы рассчитывают закрепить рост после того, как S&P 500 показал лучший месяц с ноября 2020 года.

S&P 500, Dow и Nasdaq установили рекордные внутридневные уровни сразу после открытия рынка. Инвесторы приступают к ноябрьским торгам с импульсом от рекордного октября, когда индекс S&P 500 достиг своего лучшего месячного прироста почти за год благодаря сочетанию лучших, по оценкам, результатов корпоративных прибылей. Согласно данным LPL Financial, ноябрь стал лучшим месяцем в году для акций за последние 10 лет и с 1950 года.

В конце этой недели появятся свежие катализаторы для рынков. В ближайшие дни инвесторы будут следить за целым рядом новых результатов квартальной прибыли компаний, от Clorox (CLX) до CVS Health Corp. (CVS), Lyft (LYFT) и Square (SQ), на фоне и без того исторически сильного сезона прибыли.

По состоянию на пятницу чуть более половины всех компаний S&P 500 сообщили о фактических результатах прибыли за третий квартал, и 82% из них превысили консенсус-оценки по результатам прибыли, согласно данным FactSet. Ожидаемый темп роста прибыли для индекса составляет более 36%, что, если он сохранится, станет третьим по величине темпом роста прибыли для индекса с 2010 года.

Хотя некоторые из наиболее весомых компонентов индекса на прошлой неделе разочаровали в сравнении с консенсус-оценками — акции Amazon и Apple упали после публикации более слабых, чем ожидалось, результатов и прогнозов, — другие более сильные результаты помогли компенсировать эти промахи, а такие имена, как Alphabet и Microsoft, поднялись до рекордных уровней после выхода соответствующих отчетов.

На этой неделе также будут представлены основные экономические данные, включая отчет о занятости за октябрь в пятницу, который, как ожидается, покажет рост числа рабочих мест по сравнению с разочаровывающими темпами найма, продемонстрированными в августе и сентябре.

Между тем, Федеральный комитет по открытым рынкам соберется на свое очередное заседание, определяющее денежно-кредитную политику. во вторник и среду, затем опубликует свое программное заявление и проведет пресс-конференцию с председателем ФРС Джеромом Пауэллом. Ожидается, что это заседание подготовит почву для объявления о сокращении программы покупки активов ФРС, которая в настоящее время осуществляется в рамках программы покупки ипотечных ценных бумаг и казначейских облигаций на сумму 120 млрд долларов в месяц. На фоне улучшения данных, свидетельствующих о восстановлении экономики, ФРС ранее давала понять, что объявление о сокращении программы будет сделано до конца года, и что процесс сокращения продолжится до середины следующего года.

Учитывая, что рынок уже несколько месяцев ожидает начала сокращения процентных ставок, спекуляции о том, когда ФРС сделает шаг в отношении процентных ставок, стали предметом особого интереса инвесторов. Заявление и пресс-конференция FOMC на этой неделе, вероятно, предоставят участникам рынка больше информации о том, что члены комитета думают о сроках повышения процентных ставок, особенно учитывая постоянный скачок инфляции, наблюдаемый в данных, включая отчет по основным расходам на личное потребление, опубликованный на прошлой неделе. Этот отчет показал четвертый месяц подряд рост базовых расходов на личное потребление на 3,6% в годовом исчислении, что является самым быстрым показателем с 1991 года.

Эти все еще высокие данные по инфляции в сочетании с анекдотами о росте цен на производственные ресурсы и затрат на рабочую силу, приводили некоторых инвесторов к предположениям, что ФРС, возможно, придется повысить ставки быстрее, чем это было заявлено ранее, чтобы предотвратить бесконтрольный и продолжительный всплеск инфляции.

Другие, однако, предположили, что ФРС может воздержаться от повышения процентных ставок до тех пор, пока условия на рынке труда не приблизятся к допандемическому уровню.

«Фьючерсы на фонды ФРС в настоящее время предполагают первое повышение ставки к сентябрю 2022 года. Если это произойдет, то это будет гораздо быстрее, чем годичный разрыв между окончанием покупки активов ФРС в декабре 2014 года и первым повышением ставки в декабре 2015 года», — написал в своей записке Сэм Буллард, старший экономист Wells Fargo. «Мы считаем, что ФРС вряд ли повысит ставки к сентябрю 2022 года, учитывая, что многие члены FOMC дали понять, что планка для повышения ставок гораздо выше, чем планка для сокращения объемов покупки активов».

«При августовских темпах роста занятости потребуется чуть больше двух лет, чтобы восстановить 100% рабочих мест, потерянных во время пандемии, и даже тогда экономика все еще будет отставать от допандемического тренда на несколько миллионов рабочих мест», — добавил он. «Мы все еще ожидаем, что рынок труда будет испытывать значительный дефицит рабочих мест в течение всего 2022 года. Поэтому мы считаем, что первое повышение ставки произойдет не ранее 2023 года». Очевидно, что экономическая ситуация изменчива, и риски для прогноза говорят о том, что повышение ставки может произойти раньше, чем мы ожидаем. Необходимо очень внимательно следить за всеми поступающими данными».

—

Акции Tesla (TSLA) в понедельник выросли и установили новый внутридневной максимум, причем акции растут уже четвертую сессию подряд на фоне множества радостных новостей для производителя электромобилей. Акции выросли почти на 5% и достигли $1 160 во время дневных торгов.

Акции Tesla выросли за счет октябрьского роста, когда акции выросли на 44% в пятый раз подряд за месяц. В понедельник китайская компания Ganfeng Lithium заявила, что заключила сделку на поставку литиевых продуктов для Tesla на три года, что поможет закрепить соглашение о поставке компонентов для автопроизводителя в условиях глобального скачка цен на сырье.

—

После того как индекс S&P 500 установил очередной рекордный внутридневной максимум, некоторые стратеги стали более осторожно относиться к индексу «голубых фишек».

«Мы немного более осторожны в отношении S&P 500 на этих уровнях, мы ожидаем больше снижения, чем роста до конца года, и мы ожидаем, что в период до 2022 года рынок будет более ровным, учитывая некоторые риски, которые мы видим сейчас», — сказала Джилл Кэри Холл, стратег Bank of America по американским акциям и глава американской стратегии по малым и средним компаниям, в интервью Yahoo Finance Live в понедельник.

«Мы по-прежнему видим возможности для инвесторов в акциях», — добавила она. «Одной из таких областей является малая капитализация… Мы прогнозируем, что на основе сегодняшних оценок малая капитализация может получить средне- и высокооднозначную годовую прибыль в течение следующего десятилетия».

«Рост капитальных расходов корпораций, который мы наблюдаем в этом сезоне прибыли, обычно является «бычьим» для небольших, более внутренних компаний», — добавила она. «И малые капиталы не так растянуты по оценкам».

—

В сентябре расходы на строительство в США снизились на 0,5%, сменив рост на 0,1% в августе. Результаты не оправдали ожиданий роста на 0,4%, составленных консенсус-прогнозом аналитиков Bloomberg. Снижение активности объясняется дефицитом предложения и резким ростом цен на строительные материалы. Расходы на частное строительство упали на 0,5%, а расходы на односемейное строительство — на 0,6%.

—

Институт управления поставками (ISM) сообщил, что индекс деловой активности на предприятиях США в октябре снизился до 60,8 с 61,1 месяцем ранее, что является 16-месячным минимумом. Замедление темпов роста произошло на фоне продолжающихся проблем с поставками по всему миру.

«Производство изменилось незначительно, а другие основные компоненты — сроки поставок поставщиков, занятость и запасы — выросли незначительно. Но заказы, как правило, лидируют, поэтому основной индекс, скорее всего, снизится в следующем месяце», — написал в электронном письме после публикации результатов Ян Шепердсон, главный экономист Pantheon Macroeconomics. «При этом спад в китайском индексе PMI указывает на риск снижения ISM в ближайшие несколько месяцев, хотя американское производство не замедлится так сильно, как китайское, которое страдает от стремления властей к нулевому COVID. В то же время, американские производители увидели больший рост спроса в результате чрезмерного фискального стимулирования».

—

Вот основные движения на рынках по состоянию на 9:38 утра по восточному времени:

S&P 500 (^GSPC): +7,15 (+0,16%) до 4 612,53

Dow (^DJI): +160,83 (+0,45%) до 35 980,39

Nasdaq (^IXIC): +6,27 (+0,04%) до 15 504,66

Нефть (CL=F): +$1,05 (+1,26%) до $84,62 за баррель

Золото (GC=F): +$8,40 (+0,47%) до $1 792,30 за унцию

10-летние казначейские обязательства (^TNX): +4,3 б.п. до доходности 1,6000%

—

Вот как торговались рынки перед началом торгов:

Фьючерсы на S&P 500 (ES=F): +21 пункт (+0,46%), до 4 618,00

Фьючерсы на индекс Доу (YM=F): +176,00 пунктов (+0,49%), до 35 880,00

Фьючерсы Nasdaq (NQ=F): +63,5 пункта (+0,4%) до 15 902,00

Нефть (CL=F): +$0,46 (+0,55%) до $84,03 за баррель

Золото (GC=F): +$0,80 (+0,04%) до $1 784,70 за унцию

10-летнее казначейство (^TNX): +2,6 б.п. до доходности 1,582%

—