Лучший способ купить серебро

Во время экономических спадов или когда ожидается спад, многие инвесторы утешаются владением драгоценными металлами. Этот класс активов, созданный для защиты от инфляции и неопределенности на рынках, очень привлекателен. Таким образом, золото, серебро и даже платина и палладий стали основными продуктами портфеля. В то время как ведется много споров о том, должны ли инвесторы вообще владеть драгоценными металлами, идет гораздо более серьезная дискуссия: как им получить такую ​​возможность?

Торговал фонд обмена (ETF) бум позволил инвесторам получить доступ к металлам спомощью различных средств, либо отслеживать фьючерсные контракты, такие как Invesco DB Серебряный фонд (DBS ) или отслеживать физические слитки, как фонд SPDR Gold Shares (GLD ). Тем не менее, есть сильные вокалисты, которые считают, что владение физическим металлом в сейфе или банковском хранилище — единственный выход. Для тех инвесторов, которые хотят выйти на рынок серебра, выбор между двумя методами не так прост.

Скажите «Да» фондам

Такие фонды, как розничным инвесторам доступ нарынок серебра. Однако есть много плюсов и минусов, которые связаны с этим решением, а не с покупкой физического серебра в слитках.

В отличие от золота, которое рассматривается строго как средство сбережения, серебро также извлекает выгоду из его широкого использования во многих промышленных приложениях. Мета (признана экстремистской организацией, деятельность которой запрещена в Российской Федерации)лл нашел применение в автомобильном секторе, в различных электронных продуктах, в солнечных батареях и в фотографии. Новые технологии, такие как батареи из оксида серебра, серебряные проводящие чернила и различные нанотехнологии на основе серебра в медицине, быстро становятся стандартами в своих отраслях.

Этот промышленный спрос делает цены на серебро более волатильными, чем на золото, и, как правило, реагируют на различные показатели производственных данных. Учитывая этот факт, ETF, которые отслеживают цены на серебро или фьючерсы, могли бы быть лучшим выбором по сравнению с физическими слитками, поскольку их можно довольно легко продать, если инвесторы сочтут цены слишком высокими.

Тогда есть расходы, которые следует учитывать.Покупка физических слитков любого драгоценного металла сопряжена с дополнительными расходами, о которых инвесторы могут не думать.Во-первых, инвесторы платят в среднем от 5% до 6% комиссионных за приобретение серебряных монет и слитков, в зависимости от источника.

Например, Монетный двор СШАвыпускает несколько серебряных инвестиционных монет, самая популярная из которых — «Американский орел» весом в одну унцию.Эти монеты продаются с высокой надбавкой к спотовым ценам на серебро. Аналогичным образом, другие монетные дворы, такие как Королевский канадский монетный двор, также производят несколько серебряных инвестиционных монет. Однако эти монеты имеют аналогичную премию при покупке непосредственно на монетном дворе. Сторонние поставщики также существуют, но, опять же, преобладают надбавки к спотовой цене.

Затем следует учитывать расходы на хранение.За сейфы в банках взимается ежегодная плата, а за домашние сейфы могут приходиться тысячи, в зависимости от размера, в то время как IRA драгоценных металлов и депозитарные счета также включают годовую плату за хранение. При стоимости только одной акции, которая торгуется по примерно спотовой цене, и всего лишь 0,50% годовых расходов инвесторы могут получить доступ к серебру через ETF.

Не считайте физические слитки

Тем не менее, инвесторы не должны так быстро игнорировать преимущества владения физическим серебром в слитках.Возможно, самым большим является риск контрагента, связанный с владением одним из ETF, или, возможно, даже больше для инвесторов, владеющих биржевыми нотами (ETN), такими как UBS E-TRACS CMCI Silver Total Return ETN (USV ).

Акционеры фактически не владеют правом собственности на сам металл, если они не являются уполномоченными участниками ETF. С другой стороны, когда у вас есть настоящее серебро, оно ваше. Если мир «сходит с ума», у вас есть хранилище ценностей прямо в ваших руках или хранилище. Этот факт подчеркивает причину номер один, по которой большинство инвесторов выбирают в первую очередь драгоценные металлы: страхование.

Прекрасным примером потенциальных проблем, связанных с риском контрагента, является складские расписки на серебряные слитки на счетах фирмы, заморозили свои активы и объединили их вместе.Ликвидационный управляющий по делу о банкротстве, одобренном судом, заплатил этим инвесторам около 72 центов с доллара за их вложения.Другими словами, эти инвесторы потеряли 28% своих слитков. Поскольку некоторые участники рынка серебра заявляют о манипуляциях на рынках серебра в отношении многих крупных спонсоров ETF / ETN, владение физическими слитками может в конечном итоге окупиться.

Наконец, комиссии ETF оказывают разрушающее влияние на их базовые цены. Многие фонды с физическим обеспечением продают часть своих слитков для оплаты своих расходов. Со временем это привело к тому, что цены на акции стали менее спотовыми.

Суть

Для инвесторов, желающих получить доступ к рынкам серебра, владение как физическими слитками, так и покупка финансовая система рухнет, физическое серебро — идеальная альтернатива. Возможно, обладание обоими будет самым разумным шагом.