Итак, вы хотите подать на своего брокера в суд
Если инвестор определяет, что его или ее счет понес убытки из-за брокера или консультанта, возможно, пришло время начать судебное разбирательство. В этой статье будут описаны варианты, доступные вам для продвижения вашего иска, а также то, что вам следует ожидать на каждом этапе. Перед фактической подачей иска необходимо предпринять несколько шагов, чтобы рассмотрение дела прошло гладко.
- Инвесторы могут подать иск против своего брокера — например, подать иск или судебный иск — если они считают, что убытки были прямым результатом их действий.
- Однако потеря денег на инвестиционном счете не обязательно является основанием для требования.
- Подача иска к брокеру или другому субъекту, регулируемому FINRA, означает проведение арбитража.
- Такие организации, как паевые инвестиционные фонды, которые регулируются SEC или другими регулирующими органами, проходят через судебную систему.
- Наиболее частые дела против брокеров включают непригодность, сбрасывание со счетов, халатность.
Доступны два пути: арбитраж и судебная система. Хотя процессы значительно различаются между двумя площадками, подготовка и временные обязательства схожи. Какой путь вы выберете, будет определять регулирующий орган, который курирует конкретную финансовую компанию:
- Биржевые маклеры и брокерские фирмы будут преследоваться через арбитраж, координируемый FINRA. Несмотря на то, что брокеры могут использовать такие названия, как «специалист по финансовому планированию» или «консультант», они регулируются FINRA. Хотя FINRA разработало свой процесс таким образом, чтобы им занималось не юридическое лицо, большинство людей в какой-то момент обращаются за юридической помощью.
- Для большинства других типов споров с платными консультантами, компаниями паевых инвестиционных фондов или трастовых компаний, регулируемых SEC или государственными регулирующими органами, клиент будет рассматривать спор через судебную систему в качестве истца.
Перед подачей иска
Перед подачей иска и после исчерпания всех возможностей компании, участвующей в споре, дело должно быть оценено на предмет действительности. Во время оценки важно отметить, что простая потеря денег на инвестиционном счете, будь то брокерский или управляемый счет, не всегда является основанием для арбитража, посредничества или судебного разбирательства.
Учитывая нестабильность инвестиций и различные временные горизонты, инвесторы исторически испытывали инвестиционные убытки в течение определенных периодов времени. Если клиент уже воспользовался юридической помощью на этом этапе, юридическая группа, скорее всего, привлечет свидетеля-эксперта и будет искать улики. Свидетель (который обычно является аналитиком с бухгалтерским и финансовым образованием) будет искать явные признаки непригодности, взбалтывания, отсутствия надзора или халатности.
Поиск следов хотя бы одного из этих нарушений имеет важное значение для определения действительного случая. Использование свидетеля-эксперта жизненно важно для определения степени восстановления и установления факта повреждения.
Основание для иска
Наиболее частые дела, возбужденные арбитражными истцами или истцами по делу о мошенничестве с ценными бумагами, — это гражданское мошенничество или нарушение Закона о фондовых биржах 1934 года. Заявители будут преследовать один из двух путей: потребовать выплаты наличных средств или отменить фактическую сделку в качестве решения. Каждый путь может привести к аналогичным расчетам, и для неопытных лучше позволить команде юристов выбрать путь.
Непригодность
Неприемлемость — одно из самых распространенных обвинений, но одно из самых трудных для доказательства из-за его субъективного характера. Истец / истец, утверждающий о непригодности, указывает тот факт, что брокер или консультант знал или должен был знать, что торговые схемы и / или тип обеспечения не соответствуют запланированным целям. При исследовании сбивания необходимо оценить значительный объем качественной информации, в отличие от количественных данных.
Свидетельский след начинается с документации, относящейся к моменту открытия счета. Документы об открытии счета, скорее всего, будут содержать какой-то профиль риска, определяющий толерантность к риску и временной горизонт клиента. Эти документы превратились в более подробные форматы, чтобы лучше профилировать клиента в случае подобных событий.
Распространенной практикой является ранжирование уровня риска клиента от одного до пяти, при этом пятый рейтинг обозначает высокий уровень толерантности к риску. Если будет преследоваться непригодность, и значительная сумма денег была потеряна в результате рискованных типов инвестиций, было бы лучше, если бы профиль был небольшим числом. Например, клиент, заявляющий о непригодности, который имеет профиль толерантности, равный пяти, столкнется с трудностями в ходе судебного разбирательства, чтобы доказать, что претензия по инвестиционным потерям была чем-то большим, чем жалоба «наболевшего проигравшего».
Взбивание
Смешивание — одно из самых сильных обвинений и одно из самых простых для доказательства. Это означает, что на счете торговались чрезмерные суммы, и для подтверждения требуется определенный уровень брокерского контроля над средствами. Другими словами, простого доказательства чрезмерной торговли недостаточно, особенно если торговлю инициировал покупатель.
Из-за характера спора отток является наиболее распространенным явлением в отношениях, основанных на транзакциях или комиссионных. Также известное как «чрезмерная торговля», оно может использоваться как отдельное требование, когда комиссии, накопленные во время торговли, запрашиваются в качестве возмещения, или в сочетании с другими претензиями, когда цели возмещения являются убытками и комиссиями. В любом случае, расчет основан на математике и легко понятен судам и арбитражным комиссиям.
Формула делит общую сумму транзакций (покупок и продаж) на рыночную стоимость счета без заемных средств за месячный или годовой периоды (ежемесячные расчеты более точны). Хотя существует множество мнений о том, насколько объем торговли является чрезмерным, во многих случаях четырех-шестикратный оборот признается чрезмерным объемом.
При использовании метода перемешивания важно помнить, что защита представит противоположные доказательства. Если клиент зарабатывал деньги в течение предыдущего периода времени, защита представит торговые модели в течение этого времени и потребует, чтобы прибыль компенсировала убытки.
Халатность
Небрежность и отсутствие надзора используются не так часто из-за их субъективности, но они могут быть сильными составляющими, если будут доказаны. Они, как правило, идут рука об руку: если обвинения в халатности доказаны, обычно есть менеджер, который не действовал должным образом, чтобы контролировать своих сотрудников.
Как и при взбивании, для того, чтобы иметь место небрежность, необходим определенный контроль. Если советник контролировал значительное количество сделок и проявил халатность при исполнении, выборе ценных бумаг и т. Д., То случай будет иметь под собой основания.
Судебное производство
Во многих случаях коллективные иски могут рассматриваться одновременно с индивидуальными исками. У предъявления исков с групповыми исками есть много преимуществ, но для сторон с уникальными исками независимые иски обеспечивают лучший контроль над разбирательством. Здесь предостережение заключается в том, что отдельные лица могут непреднамеренно исключить себя, подав сначала коллективный иск. К счастью, документы о коллективном иске содержат четкую ссылку на эту проблему и предлагают отказ от участия тем сторонам, которые планируют подавать иски самостоятельно. Как и во всех судебных разбирательствах, сроки должны быть ориентированы на перспективу, поскольку у судов длинные очереди.
К судебным разбирательствам лучше всего обращаться в сильной команде. Наличие профессионально подготовленного юридического персонала делает дело более глубоким и обеспечивает дополнительную поддержку для поиска урегулирования. Выбор адвоката и свидетеля-эксперта на раннем этапе процесса может изменить направление разбирательства на раннем этапе.
По мере того, как рынки приливы и отливы, то же самое происходит и с адвокатами, которые приходят и уходят из области судебных разбирательств по ценным бумагам. Юристы по травмам и судебные юристы обладают хорошими перекрестными навыками и обычно хорошо подходят для ведения судебных дел, когда опыт судебного разбирательства является обязательным. В любом случае важно использовать поверенного, имеющего хотя бы некоторый опыт работы в сфере ценных бумаг, поскольку вы можете гарантировать, что стороны защиты будут хорошо информированы.
Как и в любом судебном разбирательстве, важно установить разумные ожидания, особенно в отношении затрат:
- Если ваша команда юристов решит, что ваше дело достаточно убедительное и достаточно большое, оно, скорее всего, будет работать на случай непредвиденных обстоятельств и разделит процент возмещения.
- Если команда считает, что дело находится на грани предела, вы можете рассчитывать сохранить команду и предоплатить эксперту от 2000 до 6000 долларов за подготовку дела.
- Кроме того, FINRA оплачивает сборы за подачу документов и сборы, связанные с судебным разбирательством.
Суть
Вы должны быть готовы к перекрестному допросу в любом месте со стороны экспертов по другую сторону стола. Фирмы серьезно относятся к обвинениям и имеют глубокие карманы, чтобы защитить себя. Также будьте готовы принять любой возможный сценарий, от выигрыша дела без компенсации до проигрыша дела и ответственности за все судебные издержки и судебные издержки.
FINRA изложило этапы подачи иска через арбитраж на своем веб-сайте, и средний человек может получить хорошее начало в этом процессе. Если судебный процесс — это путь, веб-сайт SEC может предоставить некоторую основную информацию, но сейчас было бы хорошее время для найма адвоката.