Насколько выгодна индексированная рента?
Когда-то аннуитеты были двух основных видов. С одной стороны, были фиксированные аннуитеты, которые обеспечивали владельцу скромную прибыль, но гарантированные выплаты. Альтернативой был переменный тип, доходность которого зависела от того, насколько хорошо работает конкретная корзина акций.
Однако в последние годы у клиентов, получающих аннуитет, появилась третья альтернатива — индексированные аннуитеты.
Ключевые выводы
- Индексированные аннуитеты обещают гарантированный доход плюс один, основанный на рыночном индексе, как S&P 500.
- Во многих договорах аннуитета гарантированная процентная ставка применяется только к части денег, которые вы платите в виде страховых взносов.
- Ваша рыночная доходность также может быть меньше фактического прироста рынка в процентах.
Понимание индексированных аннуитетов
Индексированные аннуитеты имеют гарантированный доход плюс рыночный доход. Результатом является больший потенциал роста, чем у традиционного фиксированного контракта, с меньшим риском, чем у переменного аннуитета.
Если цифры продаж являются показателем, многие инвесторы рассматривают индексированные аннуитеты как «лучшее из обоих миров».По данным LIMRA Secure Retirement Institute, в 2018 году объем продаж достиг рекордных 69,6 миллиарда долларов, что на 10 миллиардов долларов больше предыдущего рекорда, установленного в 2016 году1.
Но прежде чем переходить на индексированный аннуитет, инвесторы должны прочитать мелкий шрифт. Хотя эти продукты могут хорошо подходить для определенных портфелей, они известны своей сложностью и могут значительно различаться по качеству.
Как работают индексированные аннуитеты
Как и в случае с другими контрактами на аннуитет, индексированные аннуитеты продаются страховыми компаниями и требуют от покупателя произвести единовременный платеж или серию премиальных выплат. Затем, в заранее установленную дату, аннуитет выплачивает либо единовременную сумму, либо регулярно планируемые платежи держателю аннуитета.
Точная сумма, которую вы получите, — это один из аспектов индексированных аннуитетов, от которого вы можете почесать голову.Во-первых, гарантированная процентная часть вашего дохода может не применяться к полной сумме страховых взносов, которые вы платите.В большинстве штатов гарантированный минимальный доход составляет от 1% до 3% годовых на не менее 87,5% уплаченных премий. Эти положения различаются в зависимости от компании, поэтому прочтение деталей контракта имеет решающее значение.
Рыночная часть дохода основана на показателях определенного рыночного индекса, такого как S&P 500. Но если индекс вырастет на 15% за один год, не ожидайте, что ваш индексированный аннуитет выплатит эту сумму сверху. гарантированного возврата.Некоторые компании используют так называемый «коэффициент участия», то есть, какую часть рыночной прибыли они передают держателю аннуитета. Например, если коэффициент участия составляет 70%, а рынок вырастет на 10% в данном году, доходность, связанная с индексом, составит всего 7%.
Кроме того, некоторые страховые компании могут ограничивать свою рыночную доходность.Например, их максимальная выплата может составлять 8%, даже если индекс, к которому привязан ваш аннуитет, работает намного лучше.
Формула расчета рыночной доходности значительно варьируется от одной страховой компании к другой, поэтому важно понимать детали. Но будьте осторожны. Некоторые индексированные аннуитеты позволяют компании изменять уровень участия или лимит даже после того, как вы купили аннуитет.
Краткий обзор
Если вам нужно досрочно расторгнуть договор об аннуитете, вы можете столкнуться со значительными комиссиями за возврат, а также с возможными налоговыми штрафами.
Вы можете потерять деньги
Хотя индексированные аннуитеты считаются более консервативными, чем переменные аннуитеты — и служат аргументом в пользу их гарантированного дохода, — они, тем не менее, несут риски. Один из них — если вам нужно досрочно расторгнуть контракт из-за финансовой чрезвычайной ситуации или другой неотложной необходимости.
В то время как некоторые страховщики сократили так называемый период капитуляции, большинство по-прежнему требует,чтобы вы придерживаться аннуитета втечение пяти до 10 лет или лицо значительной выкупной заряд, что может привести к получать меньше денег обратно от аннуитета,чем вы положили в него.Кроме того, отказ от полиса может облагать вас 10% налоговым штрафом от IRS, если вы снимаете средства до достижения возраста 59½ лет.
Также важно помнить, что надежность аннуитетов зависит от финансовой устойчивости компании, которая их выпускает. Если страховщик недокапитализирован, существует вероятность того, что он не сможет выполнить свою полную гарантию. Не забудьте узнать финансовый рейтинг фирмы в таких оценочных агентствах, как AM Best, Standard & Poor’s и Moody’s. Выбирайте перевозчиков, получивших наивысшие оценки от нескольких агентств.
Но брокер получает жирную комиссию
Запутанные правила, регулирующие индексированные аннуитеты, — не единственная причина их противоречий. Страховые компании обычно платят брокерам солидную комиссию за продажу таких продуктов, что справедливо или нет, может вызвать подозрения в отношении того, почему их рекомендуют. Обращение за советом к надежному специалисту по инвестициям, особенно к тому, у кого нет финансового стимула продвигать конкретный продукт, может помочь вам принять решение, которое наилучшим образом соответствует вашим целям.