Должен ли ваш 401 (k) быть в аннуитете?

Преимущества покупки аннуитета в вашем 401 (k)

Дэвид Бланшетт, руководитель отдела исследований Morningstar Investments, пишет о некоторых преимуществах покупки аннуитета в пределах 401 (k) в статье для Wall Street Journal за апрель 2019 года.

Одно из преимуществ покупки аннуитета в пределах вашего 401 (k) — если вы женщина — состоит в том, что ваш пол не повлияет на цену.Аннуитетные цены отражают ожидаемую продолжительность жизни, и за пределами 401 (k) женщины могут рассчитывать на большую оплату, потому что в среднем они живут дольше.С другой стороны, эта сглаженная цена, купленная в рамках 401 (k), означает, что мужчины могут платить больше.

Аннуитетные выплаты также могут быть выше в пределах 401 (k), пишет Бланшетт, потому что страховщики могут сэкономить деньги на маркетинге, когда у них есть большой пул потенциальных клиентов, которых предоставляет работодатель.Но не следует полагать, что выплаты лучше, не зная, что могут предложить внешние аннуитеты, — предупреждает он.

Спонсоры плана имеют определенные обязательства перед участниками плана в соответствии с Законом о пенсионном обеспечении сотрудников (ERISA). Поэтому было бы естественно предположить, что если спонсор вашего плана предлагает аннуитет в пределах вашего 401 (k), это было признано надежным выбором, который выполнит свои обещания и не обведет вас необоснованными гонорарами. Однако неразумно слепо верить, что ваш работодатель сделал идеальный выбор.

Это почему?Как мы видели, сотрудники подали иски против спонсоров плана 401 (k) за чрезмерные сборы.  Кроме того, средства во многих пенсионных планах известны тем, что взимают более высокие комиссионные, чем работники платили бы в аналогичных фондах, предлагаемых вне плана.

Кроме того, Закон SECURE не содержит требования, чтобы работодатели предоставляли аннуитет по низкой цене.  Если аннуитеты, предлагаемые в рамках вашего 401 (k), неудовлетворительны, перенос части вашего 401 (k) на внешний аннуитет является другим вариантом (который слишком сложен, чтобы вникнуть в

сюда ).

Недостатки покупки аннуитета в вашем 401 (k)

Если бы вы купили отсроченный аннуитет, по которому вы не начинали бы получать поток дохода, возможно, через десять или более лет после покупки аннуитета, ваша основная сумма аннуитета за это десятилетие вырастет. Вы можете рассчитывать на получение процентной ставки, аналогичной той, которая выплачивается по депозитному сертификату, которая будет аналогична уровню инфляции. Следовательно, ваши деньги будут расти медленнее, чем если бы они были вложены в акции или ETF.

Аннуитеты имеют те же льготы по отсрочке налогов, что и 401 (k) s.Вы не платите налоги на рост аннуитета — или на деньги в 401 (k) — до тех пор, пока не заберете деньги.  Таким образом, один из аргументов состоит в том, что нет смысла покупать аннуитет на счет, на котором вы уже получаете отсроченные налоги.В отдельной статье Бланшетт предлагает покупать аннуитет, используя деньги налогооблагаемого счета, если у вас есть средства.

Однако у многих людей нет средств на налогооблагаемом счете, чтобы покупать аннуитет.Люди, как правило, хранят большую часть своего собственного капитала на пенсионных счетах и ​​в собственном капитале.И вам понадобятся наличные деньги на случай чрезвычайной ситуации, потому что получение денег из аннуитета может повлечь за собой комиссию за сдачу, если вы находитесь в первые семь-десять лет отсроченного аннуитета и все еще находитесь в фазе накопления.Кроме того, после аннуитета или начала получения платежей ваше решение обычно не подлежит отмене.

По этим причинам становится логичным использовать 401 (k), чтобы купить аннуитет. Также логично использовать деньги, которые вы специально отложили для выхода на пенсию, а не какой-либо другой горшок сбережений, чтобы обеспечить поток пенсионных доходов.

Беспокойство людей по поводу покупки аннуитетов исчезает до того, как они хотя бы окупятся с основной суммой, которую вложили в продукт. С любым типом страховых продуктов страховые компании остаются в бизнесе за счет того, что одни клиенты выходят вперед, другие — позади, а другие — примерно безубыточны. Деньги, которые вы используете для покупки аннуитета, — это деньги, которые вы обычно не можете оставить своему супругу, детям или другим наследникам. Но это может быть, если вы готовы платить больше, чтобы получить основную защиту или период определенных льгот, как объяснялось в предыдущем примере.

Типы аннуитетов, разрешенные в планах 401 (k)

тип расширенному жизни отсроченный аннуитет финансируемой за счет инвестиций от квалифицированного пенсионного плана, такие как 401 (к) или ИРА. В 2020 году человек может использовать 25% или 135000 долларов (в зависимости от того, что меньше) своего пенсионного сберегательного счета для покупки QLAC.

Основное преимущество QLAC — отсрочка уплаты налогов, сопровождающих RMD. Значение QLAC не включается в расчеты RMD. Выплата по нему должна начаться к 85 годам. Пенсионер или почти пенсионер может пожелать купить QLAC в возрасте 70 лет, прежде чем RMD вступят в силу в возрасте 72 лет, если у них есть достаточный пенсионный доход из других источников. Раньше RMD начинались с 70½ до принятия Закона о безопасности, но новый возраст — 72 года.

Только половина спонсоров плана, опрошенных Институтом Каллана, который обеспечивает непрерывное образование для профессионалов институциональных инвестиций, заявили, что они предложили «решение для пенсионного дохода» в 2018 году. Только 1,4% заявили, что предлагают QLAC.  Таким образом, несмотря на то, что IRS сделало эту опцию доступной в 2014 году, она не прижилась.

QLAC — не единственный вид аннуитета, который вы можете приобрести в рамках своего плана 401 (k). Вы можете приобрести другие типы, такие как простой фиксированный немедленный аннуитет (показанный в первой таблице ранее в этой статье), гораздо более сложный и дорогой переменный аннуитет и немного менее сложный и дорогой индексированный аннуитет.