Топ-5 крупнейших фондов университетов
Пять крупнейших университетских фондов принадлежат Гарвардскому университету, системе Техасского университета, Йельскому университету, Стэнфордскому университету и Принстонскому университету.Каждый владеет активами на сумму более 25 миллиардов долларов.
И эти активы растут, хотя и более медленными темпами по сравнению с предыдущими годами.В целом американские колледжи и университеты увеличили свои пожертвования на 5,3% без учета сборов за финансовый год, закончившийся 30 июня 2019 года. Это меньше, чем 8,2% прибыли, зафиксированной в предыдущем финансовом году.Эти данные получены от Национальной ассоциации руководителей колледжей и университетов и фирмы по управлению активами TIAA, которая собрала данные из 774 колледжей и университетов и их дочерних фондов.В совокупности активы этих школ составляли 630 миллиардов долларов.Но в то время как верхние эндаументы были заполнены активами на миллиарды долларов, типичный эндаумент держал всего 144,4 миллиона долларов.
процент просадки в 4,5% в 2019 году, что немного выше, чем 4,4% активов, распределенных эндаументом в предыдущем году.
Здесь мы более подробно рассмотрим пять крупнейших университетских эндаументов.
Ключевые выводы
- Пять крупнейших университетских фондов принадлежат Гарвардскому университету, системе Техасского университета, Йельскому университету, Стэнфордскому университету и Принстонскому университету.
- Эндаументы в колледжах и университетах увеличили свои активы на 5,3% в 2019 году по сравнению с 8,2% доходностью в предыдущем году.
- В то время как лучшие школы имеют в своем распоряжении миллиарды долларов, типичный эндаумент держал всего 144,4 миллиона долларов в активах.
- В 2019 году эндаументы распределили 4,5% своих средств, которые пошли на оплату таких приоритетных задач, как исследования, заработная плата и финансовая помощь студентам.
Гарвардский университет — 40,9 миллиарда долларов
Гарвардский университет имеет крупнейшие в мире фонды: активы на конец 2019 года составили 40,9 миллиарда долларов, что на 6,5% больше, чем годом ранее.Фонд Гарварда состоит из более чем 13 000 отдельных фондов, собранных за последние 350 лет.В 2019 году фонд распределил университету 1,9 миллиарда долларов, что составляет 35% его годового дохода.Гарвардская управляющая компания контролирует эндаумент университета с 1974 года. Около 33% активов были переданы хедж-фондам, что обеспечило доходность 5,5%.На долю публичных акций приходилось 26% и приносило 5,9% доходности, в то время как надолю прямых инвестиций приходилось 20% и приносило 16%.
Техасский университет — 30,9 миллиарда долларов
По состоянию на конец 2019 финансового года в системе Техасского университета было около 30,9 миллиарда долларов в виде целевых активов, что практически не изменилось по сравнению с прошлым годом. Инвестиционная компания A&M Техасского университета / Техаса курирует четыре основных целевых фонда системы: Постоянный университетский фонд, Постоянный фонд здравоохранения, Долгосрочный фонд и Отдельно инвестируемый фонд. Постоянный университетский фонд поддерживает Техасский университет, Техасский университет A&M и их небольшие школы. Постоянный фонд здравоохранениянаправляет доходы на медицинские исследования, санитарное просвещение, общественное здравоохранение, сестринское дело и программы лечения.
Йельский университет — 30,3 миллиарда долларов
Йельский университет увеличил свои фонды на 5,7% в 2019 финансовом году, достигнув 30,3 миллиарда долларов в активах.Фонд распределил университету 1,4 миллиарда долларов, что составляет около 34% его доходов.Доходность фонда в 2019 году соответствует его 10-летнему послужному списку, который показывает годовой доход 11,1%.Эндаумент нацелен на минимальное выделение 30% активов с более низким уровнем риска, таких как наличные деньги, облигации ифонды абсолютной доходности.Около 21,5% активов направляется в венчурный капитал, а 16,5% — на выкуп с использованием заемных средств.
10 миллиардов долларов
Из 774 опрошенных школьных эндаументов в 2019 году у 13 было как минимум столько активов1.
Стэнфордский университет — 27,7 миллиарда долларов
На конец 2019 года в Стэнфордском университете находились целевые активы на сумму 27,7 миллиарда долларов, что на 4,7% больше, чем ранее.В 2019 году фонд распределил университету 1,3 миллиарда долларов на 4,9% активов.Эта сумма составила 21,8% от общих расходов университета.Большая часть пожертвований идет на стипендии, стипендии, профессорские должности и другую академическую поддержку.
Эндаумент контролируется Стэнфордской управляющей компанией, которая управляет другими активами университета.Около 30% объединенного пула активов университета направляется в частный капитал.Фонды абсолютной доходности составили 20%, международные акции еще 20% и недвижимость 8%.
Принстонский университет — 26,1 миллиарда долларов
По состоянию на конец 2019 года активы Принстонского университета составляли 26,1 миллиарда долларов, что на 200 миллионов долларов больше.Инвестиционная компания Принстонского университета управляет большей частью фонда.Менеджеры заработали 6,2% прибыли от 25,6 млрд долларов, которые они контролируют.В 2019 году фонд распределил университету 1,4 миллиарда долларов, или 5,3% от того, что он имел на начало финансового года.
Около 18% пожертвований идет на поддержку студентов.Это позволяет университету покрывать 100% стоимости обучения, оплаты, проживания и питания студентов из семей, зарабатывающих менее 65 000 долларов в год.Около 24,5% студентов получают грант Пелла, который присуждается на основании финансовых потребностей.Это на 300% больше по сравнению с выпускным классом 2007 года.Более 61% старшекурсников получают финансовую помощь, а 82% могут оставить школьные долги без выплаты долга.