Недвижимость и акции: в чем разница?
Недвижимость против акций: обзор
На протяжении многих лет мы слышали аргументы относительно того, недвижимость или акции. У обоих есть свои преимущества и недостатки, и у каждого из них есть несколько аспектов, которые делают их по-своему уникальными. Чтобы зарабатывать деньги с помощью любого из вложений, необходимо понимать положительные и отрицательные стороны обоих.
Ключевые выводы
- На протяжении многих десятилетий недвижимость приносила стабильное благосостояние и долгосрочную признательность миллионам людей.
- Обладая акциями, вы получаете право собственности на компанию. В хорошие времена вы получите прибыль.
- Хорошим компромиссом при выборе между инвестированием в фондовый рынок и инвестированием в недвижимость может быть владение REIT.
Недвижимость
Недвижимость — это то, что вы можете физически потрогать и ощутить — это осязаемое благо и, следовательно, для многих инвесторов кажется более реальным. На протяжении многих десятилетий эти инвестиции приносили стабильное богатство и долгосрочную признательность миллионам людей. В зависимости от местоположения вашей недвижимости вы можете получить значительную прибыль от своих инвестиций.
Есть два основных типа недвижимости: коммерческая и жилая. Хотя существуют и другие типы (парки передвижных домов, торговые центры, многоквартирные дома, офисные здания, витрины и дома для одной семьи), они обычно попадают в эти две категории. Однако зарабатывать деньги на недвижимости непросто. Некоторые люди выбирают путь «переворота домой», ищут проблемную недвижимость, ремонтируют ее и продают с прибылью по более высокой рыночной стоимости. Другие ищут недвижимость, которую можно сдавать в аренду, чтобы получать стабильный доход.
Как правило, может быть внесен первоначальный взнос в размере до 20 процентов от стоимости покупки, а остальная часть может быть профинансирована за счет ипотеки.
Преимущества инвестирования в недвижимость
Есть много положительных преимуществ инвестирования в недвижимость, включая амортизацию (списание износа коммерческой собственности), налоговые вычеты и, наконец, вы можете продать недвижимость через так называемый обмен 1031, и у вас не будет для уплаты налогов на прирост капитала, если вы инвестируете деньги в недвижимость аналогичного типа.
Недостатки инвестирования в недвижимость
Как и все вложения, у недвижимости есть свои недостатки. Самое главное, вложение неликвидно. Когда вы инвестируете в недвижимость, вы, как правило, не можете продать ее сразу. Во многих случаях вам, возможно, придется владеть недвижимостью в течение нескольких лет, чтобы реализовать ее истинный потенциал прибыли. Кроме того, стоимость закрытия может составлять до тысяч долларов и включать налоги, комиссии и сборы.
Кроме того, цены на недвижимость имеют тенденцию колебаться. Хотя долгосрочные цены обычно растут, бывают моменты, когда цены могут снизиться или остаться на прежнем уровне. Если вы взяли слишком большую ссуду под собственность, у вас могут возникнуть проблемы с осуществлением платежа с помощью собственности, которая стоит меньше денег, чем сумма, взятая под нее.
Наконец, часто бывает сложно диверсифицировать инвестиции в недвижимость. Однако диверсификация возможна в сфере недвижимости при условии, что вы не концентрируетесь на одном и том же сообществе и имеете множество различных типов собственности. При этом существует дополнительный способ диверсификации недвижимости через инвестиционные фонды недвижимости (REIT), в рамках которых вы можете приобрести траст, который инвестируется в большой портфель недвижимости и предложит вам дивиденды как акционер. Однако в целом акции предлагают большую диверсификацию, потому что вы можете владеть множеством различных отраслей и сфер в рамках всей экономики.
Краткий обзор
Хорошим компромиссом при выборе между инвестированием в фондовый рынок и инвестированием в недвижимость может быть владение REIT, который сочетает в себе некоторые преимущества акций с некоторыми преимуществами недвижимости.
Акции
Используя S&P 500 в качестве эталона, чтобы проиллюстрировать динамику акций, фондовый рынок имел среднегодовую норму доходности 10,31 процента с 1970 по 2016 год. Важно использовать этот показатель как просто эталон для оценки динамики акций США. поскольку есть несколько других основных индексов во всем мире.
Обладая акциями, вы получаете право собственности на компанию. В хорошие времена вы получите прибыль. Во времена экономических трудностей вы можете наблюдать уменьшение средств по мере того, как падают доходы компании. Долгосрочный подход и сбалансированность во многих сферах могут помочь построить свой собственный капитал гораздо быстрее, чем в сфере недвижимости.
Как и в случае с недвижимостью, финансирование в виде акций позволяет вам использовать маржу в качестве рычага для увеличения общего количества акций, которыми вы владеете. Обратной стороной является то, что, если позиция по акциям упадет, у вас может быть так называемый маржинальный запрос. Здесь баланс по отношению к заемной сумме упал ниже определенного уровня, и на ваш счет должны быть добавлены деньги, чтобы вернуть эту сумму обратно. Если вы этого не сделаете, брокерская фирма может продать акции, чтобы вернуть вам ссуду.
Преимущество акций
Акции очень ликвидны, их легко и быстро продать. Они также гибкие, и их даже можно перераспределить на пенсионный счет — без налогов — до тех пор, пока вы не начнете снимать деньги. Кроме того, многие акции могут вырасти значительно лучше, чем недвижимость за один год. Из-за волатильности некоторых акций нет ничего необычного в том, что компании демонстрируют в среднем 20- или даже 50-процентный рост за один год.
Недостатки акций
Акции могут быть очень волатильными, особенно когда экономика или компания сталкиваются с проблемами. Кроме того, акции часто являются эмоциональными инвестициями, и ваши решения на рынке часто могут быть иррациональными. Наконец, банкротство всегда находится в глубине души активного инвестора в акции, как и должно быть, поскольку в этом случае ваши вложения будут расторгнуты.