Полностью амортизирующий платеж
Что такое Полностью амортизирующий платеж?
Полностью амортизируемый платеж относится к типу периодических выплат по долгу. Если заемщик производит платежи в соответствии с графиком погашения кредита , долг полностью погашается к концу установленного срока. Если ссуда представляет собой ссуду с фиксированной ставкой, каждый полностью амортизируемый платеж составляет равную сумму в долларах. Если ссуда является ссудой с регулируемой процентной ставкой, полностью амортизируемый платеж изменяется по мере изменения процентной ставки по ссуде.
Ключевые моменты
- Полностью амортизируемый платеж — это периодический платеж по кредиту, производимый в соответствии с графиком, который гарантирует, что он будет погашен до конца установленного срока ссуды.
- Ссуды, по которым производятся полностью амортизирующие платежи, известны как самоамортизирующиеся ссуды.
- Традиционные долгосрочные ипотечные кредиты с фиксированной процентной ставкой обычно предполагают выплату полной амортизации.
- Выплаты только по процентам, которые типичны для некоторых ипотечных кредитов с регулируемой процентной ставкой, противоположны выплатам с полной амортизацией.
Понимание полностью амортизируемого платежа
Ссуды, по которым производятся полностью амортизирующие платежи, известны как самоамортизирующиеся ссуды . Ипотечные кредиты представляют собой типичные самоамортизирующиеся ссуды, и по ним обычно выплачиваются полностью амортизирующие платежи.
Чтобы проиллюстрировать полностью амортизируемый платеж, представьте, что мужчина берет 30-летнюю ипотеку с фиксированной ставкой и процентной ставкой 4,5%, а его ежемесячные платежи составляют 1 266,71 доллара. В начале срока действия ссуды большая часть этих платежей направляется на выплату процентов и лишь небольшая часть — на основную сумму ссуды; ближе к концу срока ссуды большая часть каждого платежа покрывает основную сумму кредита, и лишь небольшая часть направляется на выплату процентов. Поскольку эти платежи полностью амортизируются, если заемщик производит их каждый месяц, он выплачивает ссуду к концу ее срока.
Платежи с полной амортизацией по сравнению с выплатами только по процентам
Выплата только процентов — это противоположность полностью амортизируемой выплаты. Если наш заемщик покрывает только проценты по каждому платежу, он не входит в график, чтобы погасить ссуду до конца ее срока. Если ссуда позволяет заемщику произвести первоначальные платежи, размер которых меньше суммы полностью амортизируемого платежа, тогда полностью амортизируемые платежи на более позднем этапе срока действия ссуды будут значительно выше. Это типично для многих ипотечных кредитов с регулируемой процентной ставкой (ARM).
Чтобы проиллюстрировать это, представьте, что кто-то берет ипотеку на сумму 250 000 долларов со сроком действия 30 лет и процентной ставкой 4,5%. Однако процентная ставка не является фиксированной, а регулируется, и кредитор гарантирует только 4,5% ставку на первые пять лет ссуды. После этого он автоматически настраивается.
Если бы заемщик производил полностью амортизирующие платежи, он бы заплатил 1 266,71 доллара США, как указано в первом примере, и эта сумма увеличилась бы или уменьшилась, когда процентная ставка по кредиту изменится. Однако, если ссуда структурирована так, что заемщик платит процентные платежи только в течение первых пяти лет, его ежемесячные платежи в течение этого времени составляют всего 937,50 долларов. Но они не окупаются полностью. В результате после истечения вводной процентной ставки его выплаты могут увеличиться до 1949,04 доллара. Принимая не полностью амортизирующие платежи в начале срока ссуды, заемщик, по сути, обязуется произвести более крупные полностью амортизирующие платежи позже в течение срока ссуды.
Другие виды платежей по ссуде
В некоторых случаях заемщики могут выбрать выплату полной амортизации или другие виды платежей по своим займам. В частности, если заемщик выбирает вариант оплаты ARM , он получает четыре различных варианта ежемесячного платежа: 30-летний полностью амортизируемый платеж, 15-летний полностью амортизируемый платеж, процентный платеж и минимальный платеж . Он должен заплатить хотя бы минимум. Однако, если он хочет, чтобы кредит был погашен через 15 или 30 лет, он должен произвести соответствующий полностью амортизирующий платеж.