Подходит ли вам покупка HELOC?

Если у вас более 20% собственного капитала в вашем доме, вы можете претендовать на получение кредитной залога.

Вам не нужно получать HELOC от компании, которая обслуживает вашу существующую ипотеку, поэтому вы можете делать покупки у ряда кредиторов. Вам также не нужно использовать доступную кредитную линию, но вы можете быть спокойны, зная, что она существует в случае чрезвычайной ситуации, или для финансирования крупного проекта, если появится такая возможность.

Давайте посмотрим, как работает HELOC и могут ли его уникальные особенности сделать его хорошим или плохим вариантом для вас.

Как работает HELOC?

Если вы понимаете, как работают кредитные карты, у вас уже есть базовое представление о том, как работают HELOC. При использовании кредитной карты банк устанавливает кредитный лимит в зависимости от вашего семейного дохода, активов и кредитного рейтинга. В каждом платежном цикле вы можете тратить столько или меньше, сколько хотите, при условии, что вы не превышаете этот лимит. Когда вы оплачиваете счет, доступный кредит увеличивается на сумму вашего платежа.

HELOC действует аналогичным образом, но ваш кредитный лимит также зависит от того, сколько собственного капитала у вас дома. Существует период «использования», обычно от пяти до 10 лет, в течение которого у вас есть доступ к средствам в рамках вашего кредитного лимита, а затем период «возврата», обычно от 10 до 20 лет после того, как вы больше не можете деньги, но вместо этого должен выплатить непогашенный остаток с процентами.

Хотя основная концепция HELOC напоминает концепцию кредитной карты, между ними есть ряд важных различий. Перед подачей заявки на HELOC заемщикам следует тщательно изучить эти особенности.

Стандарты андеррайтинга

На HELOC распространяются стандарты андеррайтинга от кредиторов, что означает, что вам нужно будет документально подтвердить свой доход и статус занятости, как если бы вы рефинансировали ипотечный кредит.

Когда вы подаете заявление на получение кредитной карты, вас просят предоставить информацию о вашем доходе и занятости, но, как правило, вам не нужно ее документировать. Обратите внимание, что не все заемщики будут иметь право на HELOC, и что в целом получение кредитной карты может быть проще.

Обеспечение

Поскольку HELOC обеспечивается стоимостью вашего дома; если вы не погасите его, вы можете оказаться в потере права выкупа.

С другой стороны, кредитная карта — это форма необеспеченного кредита, поэтому у вас значительно меньше шансов потерять свой дом, если вы не сможете вернуть то, что взяли в долг. При дефолте по кредитной карте, даже если ваши кредиторы подали на вас в суд и вам пришлось объявить о банкротстве, вы могли бы сохранить свой дом.

Процентные ставки

HELOC, как и большинство кредитных карт, имеют переменные процентные ставки, которые со временем меняются в зависимости от ставок в экономике.При использовании кредитной карты ваша процентная ставка основана на контрольной процентной ставке, такой как основная ставка или лондонская межбанковская ставка ( LIBOR ), плюс маржа или наценка, основанная на вашем кредитном рейтинге, истории погашения и сколько кредитору нужно взимать, чтобы потенциально получить прибыль.

Аналогичным образом устанавливаются процентные ставки HELOC. Тем не менее, HELOC часто имеют значительно более низкие процентные ставки, чем кредитные карты, из-за обеспечения, которое дает кредитору защиту на случай невыполнения обязательств. При этом, когда процентные ставки увеличиваются, люди, которые думали, что они берут деньги в долг по дешевке, могут застрять в HELOC, процентные ставки которых сопоставимы со ставками по кредитным картам.

Также есть возможность получить HELOC с опцией фиксированной ставки. В этом случае ссуда часто будет иметь переменную процентную ставку в течение первоначального периода получения, а затем конвертируется в фиксированную процентную ставку на период погашения.

Возможность удержания процентов

В отличие от процентов по кредитной карте, проценты HELOC могут иногда вычитаться из налогооблагаемой базы, но только если ссуда «используется для покупки, строительства или существенного улучшения дома налогоплательщика, обеспечивающего ссуду», согласно данным Службы внутренних доходов (IRS).Это положение быловведено в действие в 2018 году Закономо сокращении налогов и занятости (TCJA) от 2017 года, и в настоящее время оно должно бытьотменено в 2026 году, когда будет восстановлена ​​прежняя ситуация с вычетом из налогооблагаемой базы процентов для любых целей кредита..2

TCJA также почти удвоил стандартный вычет, что снизило вероятность того, что большинство налогоплательщиков сочтут выгодным перечислять свои вычеты по статьям. Тем не менее, возможность получения процентов, не облагаемых налогом, в некоторых случаях может сделать HELOC еще более привлекательным.

Рефинансирование долга под высокий процент

Если процентная ставка по HELOC составляет, скажем, 5,5%, а процентные платежи не облагаются налогом — в то время как процентная ставка по долгу по вашей кредитной карте составляет, возможно, 29,9%, а процентные платежи не подлежат вычету из налогооблагаемой базы — это легко увидеть как HELOC может сэкономить вам кучу денег и помочь вам быстрее выбраться из долга за счет консолидации долга и использования доходов HELOC для погашения остатков по кредитной карте. Фактически, вы обменяете ссуду с высокой процентной ставкой на ссуду с низкой процентной ставкой.

Однако некоторые люди будут использовать HELOC для погашения долга с более высокими процентами, а затем использовать свои недавно пополненные лимиты кредитной карты для накопления еще большего долга с высокими процентами. Это практика, известная как « перезагрузка », и она часто не заканчивается хорошо. В самом деле, помните, что в случае дефолта по HELOC вы можете потерять свой дом, но банкротство по кредитной карте часто не приводит к таким последствиям.

Суть

Если вы хотите взять ссуду под собственный капитал вашего дома с помощью HELOC, убедитесь, что вы понимаете, как он работает. В частности, вам нужно знать, когда и насколько ваша процентная ставка может измениться, прежде чем брать кредит. Сможете ли вы позволить себе ежемесячные платежи, если они увеличатся позже? Насколько увеличится ваш желудок? Будут ли вещи, которые вы хотите приобрести на деньги HELOC, по-прежнему стоить по более высокой процентной ставке и, возможно, без налоговых вычетов на проценты?

Вам также следует подумать о том, как вы планируете использовать деньги и свое прошлое поведение при заимствовании, чтобы решить, может ли HELOC помочь или навредить вашим финансам в долгосрочной перспективе. Если у вас есть привычка злоупотреблять кредитом и вы на самом деле не доверяете себе, чтобы изменить свой образ жизни, возможно, вам лучше оставить свой собственный капитал нетронутым и оставить долг на своих кредитных картах.

Наконец, будьте бдительны и регулярно проверяйте свое заявление HELOC. Кража личных данных становится все более распространенным явлением, и есть недобросовестные люди, которые украдут вашу и используют ее для выкачивания средств из вашего HELOC, пока вы не смотрите.