Почему советники говорят, что долг — не всегда плохо

Многие клиенты, занимающиеся финансовым планированием, считают погашение долга одним из важнейших финансовых приоритетов.В конце концов, отсутствие денег позволяет им значительно увеличить свой доход и больше откладывать.Но последние статистические данные показывают, что все большее число американцев отдаляются от этой цели еще дальше, чем когда-либо. Федеральный резервный банк недавно опубликовал отчет о том,что в 2016 году общий долг осуществляется всеми американских семей выросли более,чем это было в десять лет, и, вероятно,чтобы установить новый рекорд вэтом году. Но всегда ли долг — это плохо?

Использование долга

Томас Андерсон, бывший долг, а не капитал, может иметь положительное значение для клиентов. «Самый большой определяющий фактор в том, добьетесь ли вы успеха в долгосрочной перспективе, — это решения, которые вы принимаете в отношении долга», — говорит он.

В новой книге Андерсона «Значение долга в наращивании благосостояния» постулируется, что потребители не должны смотреть на долг как на бремя, а скорее должны принять его как средство покупки активов и сокращения своих налоговых счетов.Андерсон утверждает, что использование заемных средств для финансирования инвестиций может привести к более высокому конечному сальдо, чем инвестиции, полностью финансируемые за счет наличных средств.Он считает долг с низкой процентной ставкой «обогащающим долгом», поскольку наличие этого долга может позволить потребителю инвестировать другие деньги в активы, которые стечением временипроизводят более высокую доходность на капитал из-за возможности начисления сложных процентов.

В своей книге он предупреждает консультантов, что те, кто игнорирует фактор долга в своих рекомендациях, могут обмануть своих клиентов.Он подкрепляет свое утверждение сравнением трех домохозяйств: первое домохозяйство использует весь свой дискреционный доход для выплаты долга, второе производит обычные платежи по своему долгу и экономит немного денег, а третье производит только минимальные платежи по своему долгу и инвестирует остальное.

Третье домохозяйство оказывается в выигрыше через 30 лет, потому что его инвестиции больше всего выросли по сравнению с его долгом. «Вот почему решение с долгом имеет большее значение, чем решение с распределением активов. Это приводит к увеличению суммы денег в течение длительного периода времени. Вы можете финансировать активы. Вместо того, чтобы связывать деньги в доме, вы можете положить их в свой портфель. Тридцать пять лет начисления сложных процентов по более низкой ставке более эффективны, чем 10 лет начисления сложных процентов по более высокой ставке », — объясняет он. (Подробнее см.: Большая разница между хорошим и плохим долгом.)

Как советники могут помочь

Финансовые консультанты могут помочь частным лицам управлять своим долгом, используя ссуды на консолидацию долга и планы погашения. Те, у кого большая задолженность по студенческим ссудам, могут захотеть рассмотреть возможность рефинансирования в одной из новых инновационных компаний по ссуде на обучение, таких как SoFi, которая предлагает различные программы отсрочки, а также помощь в поиске работы и открытии бизнеса.

Они также могут помочь потенциальным покупателям жилья заключить наиболее выгодную сделку по ипотеке и показать им, что им нужно сделать, чтобы улучшить свои кредитные рейтинги. Клиенты, которые являются более искушенными инвесторами, могут также захотеть рассмотреть возможность торговли с маржой, чтобы увеличить свою инвестиционную прибыль (хотя при этом есть дополнительный риск).

Суть

Хотя большинство людей считает долг прежде всего плохим, бывают случаи, когда его использование может быть оправдано для достижения более высокой нормы прибыли на инвестиции с течением времени. Консультанты могут помочь людям узнать, когда использовать долг, а когда использовать другие средства для достижения финансовых целей. (Подробнее см. « Вот как финансовые консультанты могут помочь с долгом».)