6 способов инвестировать в иностранные акции

Сегодняшние инвестиционные возможности не ограничиваются географией. Если вас заинтриговали развивающиеся экономики и стремительный рост рынков по всему миру, вы можете инвестировать в некоторые из них.

Для многих инвесторов покупка иностранных акций позволяет им диверсифицироваться за счет распределения своих рисков, а также дает им возможность столкнуться с ростом экономики других стран. Многие финансовые консультанты считают иностранные акции хорошим дополнением к инвестиционному портфелю. Они рекомендуют распределение от 5% до 10% для консервативных инвесторов и до 25% для агрессивных инвесторов.

Риски иностранного инвестирования

Однако у международного инвестирования есть и обратная сторона.С точки зрения волатильности развивающиеся рынки в целом считаются более рискованными.Они могут испытать резкие изменения рыночной стоимости, а в некоторых случаях политический риск может внезапно перевернуть экономику страны.Кроме того, следует отметить, что внешние рынки могут быть менее регулируемыми, чем рынки США, что увеличивает риск манипуляций или мошенничества.

Сегодняшние инвесторы имеют исключительный доступ к круглосуточным глобальным новостям, но при этом существует риск получения неадекватной информации с рынка, который часто находится за тысячи миль. Это может ограничить способность инвестора интерпретировать или понимать события.

Наконец, существует валютный риск, связанный с изменениями обменного курса по отношению к местной валюте инвестора. Конечно, валюты движутся в обоих направлениях и также могут быть в пользу инвестора.

Если у вас есть возможность и риск международного инвестирования, есть шесть способов получить доступ к росту за пределами США.

1. Американские депозитарные расписки (АДР)

Американские депозитарные расписки (АДР) — удобный способ покупать иностранные акции.Иностранные компании используют АДР для установления присутствия на рынках США и иногда для привлечения капитала.Одним из примеров является китайский гигант электронной коммерции Alibaba ( Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE).2

ADR могут быть спонсируемыми или неспонсируемыми ADR и иметь три уровня.

• АДР 1-го уровня могут использоваться для установления торгового присутствия в США, но не могут использоваться для привлечения капитала. Поскольку они не имеют спонсорской поддержки, они могут торговать только на внебиржевых торгах (OTC).
• АДР 2-го уровня могут использоваться для установления торгового присутствия на национальной бирже, такой как NYSE, но не могут использоваться для привлечения капитала.
• АДР 3-го уровня могут котироваться на национальных биржах в дополнение к использованию для привлечения капитала.

Каждая АДР, выпущенная иностранной компанией, представляет собой базовую акцию или количество базовых акций.Например, однаADRVodafone Group (VOD ) представляет собой 10 базовых акций, в то время как ADR Sony Corp (SNE ) представляютбазовые акциив соотношении 1: 1.5

Эти ADR котируются, торгуются и рассчитываются так же, как акции отечественных американских компаний. Это делает их удобным способом для среднего инвестора держать иностранные акции.

2. Глобальные депозитарные расписки (ГДР)

Глобальная депозитарная расписка (ГДР) другой тип депозитарного получения. Банк-депозитарий выпускает акции иностранных компаний на международных рынках, как правило, в Европе, и делает их доступными для инвесторов в США и за их пределами. Многие ГДР номинированы в долларах США, хотя некоторые из них выражены в евро или британских фунтах стерлингов. Как правило, они торгуются, проходят клиринг и расчеты по ним так же, как и по внутренним акциям.

ГДР можно найти на Лондонской фондовой бирже и Люксембургской фондовой бирже, а также на биржах Сингапура, Франкфурта и Дубая. ГДР обычно размещаются у институциональных инвесторов путем частного размещения до публичных торгов.

3. Прямые иностранные инвестиции

Инвесторы могут напрямую покупать иностранные акции двумя способами.Вы можете открыть глобальный счет у брокера в вашей стране, такого какFidelity, E * TRADE, Charles Schwab иInteractive Brokers.Другой вариант — открыть счет у местного брокера в целевой стране.Например, торговая платформа MONEX BOOM, базирующаяся в Гонконге, дает инвесторам доступ к акциям Гонконга в дополнение к 11 другим рынкам.

Прямое инвестирование не подходит для случайного инвестора. Необходимо учитывать дополнительные расходы, налоговые последствия, потребности в технической поддержке, исследования, конвертацию валюты и другие факторы. Короче говоря, в прямых иностранных инвестициях должны участвовать только активные и серьезные инвесторы.

Инвесторам также необходимо опасаться мошенников-брокеров, не зарегистрированных в регулирующих органах на их рынке, таких как Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) в США.

4. Глобальные паевые инвестиционные фонды

Инвесторы, желающие исследовать глобальные рынки, но не желающие особых хлопот, могут выбрать паевой инвестиционный фонд, ориентированный на международные акции. Простота — одно из преимуществ паевых инвестиционных фондов.

ПИФы, ориентированные на международную деятельность, бывают разных видов, от агрессивных до консервативных. Они могут относиться к региону или стране. Это может быть активно управляемый фонд или пассивный индексный фонд, отслеживающий зарубежные фондовые индексы. Но будьте осторожны с комиссиями: глобальные паевые инвестиционные фонды могут иметь более высокие затраты и сборы, чем их внутренние коллеги.

5. Биржевые фонды (ETF)

An международных биржевых фондов предлагает инвесторам удобный способ доступа к иностранным рынкам. Выбор подходящего биржевого фонда (ETF) может быть проще, чем создание собственного портфеля акций.

Некоторые ETF обеспечивают доступ к нескольким рынкам, в то время как другие фокусируются на одной стране. Эти фонды охватывают ряд категорий инвестиций, таких как рыночная капитализация, географический регион, стили инвестирования и секторы.

Известные поставщики ETF включают iShares от BlackRock, State Street Global Advisors, Vanguard, FlexShares, Charles Schwab, Direxion, First Trust, Guggenheim Investments, Invesco, WisdomTree и VanEck. Перед покупкой международного ETF инвесторы должны учитывать затраты и комиссии, ликвидность, объемы торгов, налоговые вопросы и портфельные активы.

6. Многонациональные корпорации (ТНК)

Инвесторы, которым не нравится покупать иностранные акции напрямую, и даже те, кто опасается АДР или паевых инвестиционных фондов, могут искать отечественные компании, значительная часть продаж которых поступает из-за границы.

Лучше всего для этой цели подходят транснациональные корпорации (ТНК).Это может означать покупку The Coca-Cola Company (KO ) или McDonald’s (MCD ), обе из которых приносят большую часть доходов от глобальных операций.8 Это черный ход, который не обеспечивает истинной международной диверсификации, но дает инвесторам возможность присутствия на международном рынке.

Суть

Знание политических и экономических условий в стране, в которую вы инвестируете, необходимо для понимания факторов, которые могут повлиять на вашу прибыль. Как всегда, инвесторы должны сосредоточиться на своих инвестиционных целях, затратах и ​​предполагаемой доходности, уравновешивая эти факторы своей терпимостью к риску.